Банковский менеджмент. Краткий конспект лекций


министерство образования и науки российской федерации
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение высшего образования
«Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова»
саратовский социально-экономический институт
Кафедра банковского дела денег и кредита
Банковский менеджмент
Краткий конспект лекций
Авторы работы:
Студент 4 курса 2 группы
очной формы обучения
Коннов Константин Дмитриевич
Студент 4 курса 2 группы
очной формы обучения
Круглов Илья Алексеевич
Научный руководитель:
Ученая степень, должность
к.э.н., доцент кафедры банковского дела, денег и кредита
Морозова Юлия Вячеславовна
Саратов 2015 Содержание
РАЗДЕЛ 1. ТЕОРИЯ БАНКОВСКОГО МЕНЕДЖМЕНТА……………3
ТЕМА 1. Сущность банковского менеджмента…………………..3
ТЕМА 2. Механизм банковского менеджмента…………………..11ТЕМА 3. Планирование как функция банковского менеджмента………………………………………………………….29
РАЗДЕЛ II. ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ В БАНКЕ………….49
ТЕМА 4. Устойчивость, надежность, ликвидность банков: понятия и измерение…………………………………………………49
ТЕМА 5. Управление собственным капиталом и пассивами банка…………………………………………………………………..93
ТЕМА 6. Управление банковскими активами…………………..110ТЕМА 7. Управление ликвидностью банка……………………148
ТЕМА 8. Прибыльность коммерческого банка и управление ею……………………………………………………………………..165
ТЕМА 9. Проблемные банки и управление ими……………….179
РАЗДЕЛ III. Кадровый и организационно-технологический менеджмент банке………………………………………………………..199
Тема 10. Кадровый и организационно-технологический менеджмент банке…………………………………………………..199

РАЗДЕЛ 1. ТЕОРИЯ БАНКОВСКОГО МЕНЕДЖМЕНТА
ТЕМА 1. Сущность банковского менеджмента
Банковский менеджмент – система управления кредитной организацией как коммерческим предприятием. Банк аккумулирует сбережения юридических и физических лиц. Поэтому, помимо задачи получения прибыли, не меньшее значение имеет обеспечение сохранности средств кредиторов.
В банковском менеджменте принято выделять четыре составляющие.
Во-первых, планирование, которое позволяет заглянуть в будущее кредитной организации, предусмотреть цели, сферу, масштабы и результаты деятельности в соизмерении с источниками и затратами. Результатом банковского планирования должно стать создание общего бизнес-плана и отдельных оперативных планов по различным направлениям деятельности (кредитная, инвестиционная, депозитная, процентная, кадровая политика и т. д.).
Во-вторых, анализ, направленный на оценку деятельности банка. Сравнение достигнутых результатов в целом и по отдельным направлениям с планами и прогнозами.
В-третьих, регулирование, которое включает совершенствование организационной структуры банка, подготовку новых и доработку действующих инструкций, снижение объемов рисков по отдельным направлениям деятельности банка и всей кредитной организации в целом. В рамках регулирования происходит корректировка целей, приоритетов и методов осуществления банковской политики, определяются меры по совершенствованию кадровой политики, системы обучения персонала, организации внутрибанковского контроля.
В-четвертых, контроль, состоящий из внешнего, осуществляемого Центральным банком, и внутреннего, направленного на проверку соблюдения внутрибанковских инструкций и правил, предписаний внешних контролирующих органов.
Основные направления менеджмента банка:
– разработка банковской политики с конкретизацией по отдельным видам деятельности кредитной организации: депозиты, кредиты, инвестиции, услуги и т. д.;
– маркетинг банковских продуктов и услуг;
– управление активами и пассивами банка;
– управление ликвидностью;
– управление доходностью;
– управление собственным капиталом;
– управление кредитным портфелем;
– управление банковскими рисками.
Менеджмент банка – многогранная наука, в которой единых методов для всей кредитной системы не существует. Каждый банк вырабатывает собственную систему менеджмента, периодически пересматривает ее, приводит в соответствие с условиями на конкурентном рынке банковских услуг, а также корректирует в связи с изменениями законодательства.
Банк России (Центральный банк Российской Федерации) — особый публично-правовой институт, основные цели деятельности которого — защита и обеспечение устойчивости рубля; развитие и укрепление банковской системы; обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы. Среди функций ЦБ — надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп; проведение денежно-кредитной политики; управление золотовалютными резервами Банка России; выдача, приостановка и отзыв лицензий на осуществление банковских операций; организация и осуществление валютного регулирования и контроля.
Согласно статье 75 Конституции Российской Федерации, Центральный банк РФ наделен исключительным правом эмиссии денег в стране; также пунктом 2 этой же статьи на ЦБ возложена обязанность защиты национальной валюты и обеспечения устойчивого её курса.
Согласно ст. 56 закона «О Центральном банке», Банк России не имеет права вмешиваться в оперативную деятельность кредитных организаций, о чем сообщается в ответ на жалобы в ЦБ клиентам финансовых институтов. ЦБ не является органом госвласти. Свою деятельность он ведет независимо от федеральных, муниципальных органов власти, а также органов местного самоуправления. Финансовая независимость Центробанка выражается в том, что он осуществляет свои расходы за счет собственных доходов. Банк России подотчетен Госдуме, которая назначает и освобождает от должности его председателя по представлению президента РФ.
ЦБ уполномочен издавать нормативные документы, отнесенные к его компетенции, но при этом не обладает правом законодательной инициативы. Центробанк не отвечает по обязательствам государства, равно как и государство — по обязательствам Банка России (если они не приняли на себя таких обязательств). Кроме того, ЦБ не отвечает по обязательствам кредитных организаций, а кредитные организации — по обязательствам Банка России (если они не приняли таких обязательств).
Цели деятельности Банка России:
защита и обеспечение устойчивости рубля;
развитие и укрепление банковской системы России;
обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.
Функции центрального банка
Центральный банк РФ — это главный банк страны, наделенный особыми полномочиями, в первую очередь, эмиссии национальных денежных знаков и регулирования всей кредитно-банковской системы. Центральный банк — всегда государственное учреждение, наделенное монопольным правом эмиссии банкнот.
Основные функции центрального банка:
1. Эмиссия денег состоит в том, что центральный банк осуществляет монопольное право выпуска неразменных кредитных денег.
2. Осуществление национальной денежно-кредитной политикиДенежно-кредитная политика центрального банка осуществляется методами либо кредитной экспансии, либо кредитной рестрикции.
5. Банкир правительства — в этой функции на центральный банк возложено кассовое обслуживание государственного бюджета и государственного долга. Будучи банкиром правительства, центральный банк хранит на своих счетах средства госбюджета и госзаймов.
4. Банк банков. Поскольку центральный банк не работает с физическими лицами и хозяйственными структурами, тозвеном-посредником выступают коммерческие банки и специализированные кредитно-финансовые институты. Центральный банк осуществляет руководство и контроль над всей кредитно-финансовой системой. Центральный банк устанавливает обязательные нормы резервов для коммерческих банков, выступает для последних кредитором последней инстанции. Кроме того, центральный банк осуществляет переучет векселей коммерческих банков.
5. Хранение золотого и валютного запаса страны.
6. Денежно-кредитное регулирование экономики.
Основные методы:
изменение ставки учетного процента (учетная политика);
пересмотр норм обязательных резервов (резервная политика);
операции с валютой на открытом рынке (для поддержания курса национальной валюты);
рефинансирование национальной кредитной системы.

Коммерческий банк — кредитной учреждение, операции которого направлены на аккумуляцию денежных средств, на последующее их размещение на денежном рынке, а также выполнение поручений клиентов.
Коммерческие банки — среднее звено кредитно-финансовой пирамиды. Они представляют собой своеобразные супермаркеты по торговле кредитами. Чтобы торговать кредитами нужно сначала собрать временно свободные денежные средства.
Основные функции коммерческого банка
К основными функциям коммерческих банков относятся:
мобилизация временно свободных денежных средств и превращение их в капитал;
кредитование предприятий, государства и населения;
выпуск кредитных денег;
осуществление расчетов и платежей в хозяйстве;
эмиссионно-учредительская функция;
консультирование, предоставление экономической и финансовой информации.
Структура коммерческого банка
Эффективность деятельности коммерческого банка в значительной степени зависит от его структуры.
Для коммерческого банка характерна следующая структура:
административно-управляющие органы;
общее собрание акционеров;
совет директоров банка
правление банка
функциональные службы банка;
экономическое управление;
управление депозитов;
управление расчетов;
управление ценных бумаг;
управление валютных операций;
операционное управление;
управление кассовых операций;
управление по развитию международных связей;
депозитные отделы;
кредитные отделы;
внутренние службы банка;
организационно-административное управление;
управление по работе с персоналом;
отдел социально-хозяйственного обеспечения;
управление бухучета и отчетности;
контроль-ревизионное управление;
отдел информатики.

Вопросы для самоконтроля.
Дайте понятие банковского менеджмента в широкой интерпретации.
Назовите уровни банковского управления.
Какие факторы определяют необходимость самоуправления в банках?
Какие факторы определяют необходимость внешнебанковского управления?
Какие факторы обуславливают возможность банковского управления?
Каковы особенности инструментов управления в Центральном Банке РФ и чем они определяются?
Каковы особенности инструментов управления в коммерческих банках и чем они определяются?
Какие факторы определяют границы внешнебанковского управления и самоуправления банков?
Назовите различия статуса ЦБ РФ и коммерческих банков.
Каковы органы управления Банком России и коммерческими банками?

ТЕМА 2. Механизм банковского менеджмента
Чтобы обеспечить оптимальность функционирования КБ с учетом его постоянной ликвидности, используются институты, характеризующие взаимосвязь между средствами, наличием рыночной инфраструктуры и их оптимальным сочетанием. Для достижения такой взаимосвязи используется банковский механизм - это три взаимосвязанных звена:
1) Внутрибанковское управление
2) Управление операциями
3) Управление персоналом
Использование банковского механизма предусматривает решение конкретных банковских, финансовых и социально-психологических задач, возникающих в процессе хозяйственной деятельности и направленных на получение прибыли. Банковский механизм обусловлен деятельностью КБ, когда его управление и специфическое функционирование получают оценку в процессе проведения различных банковских операций.
Рассматривая основные звенья банковского механизма, можно выделить основные принципы характеризующую каждую из них.
1. Звено внутрибанковского управления строится на принципах:
1) Централизация (децентрализация) в управлении
2) Сочетание централизации и децентрализации
3) Ориентация на долгосрочные цели развития
4) Партисипативный метод-участие персонала в управлении
2. Функции, свойственные звену:
1) Маркетинг
2) Планирование и прогнозирование
3) Организация
4) Контроль и учёт (внутренний аудит)
3. Банковские методы, свойственные звену:
1) Проведение активных и пассивных банковских операций
2) Внутрибанковский расчёт
3) Процентная политика
4) Выработка банковской стратегии, политики и их основных элементов
Содержание каждого из трёх разделов, составляющих первое звено, предопределяет успешное функционирование КБ. Характеризуя принципы, можно отметить, что:
1) Принцип централизации означает формирование основных стратегических целей в банковской политике на уровне высшего звена
2) Принцип децентрализации характеризует разработку конкретных целей и элементов политики на уровне отделов или департаментов КБ
3) Принцип сочетания централизации и децентрализации содержит разграничение полномочий между высшим и средним звеньями во внутрибанковском управлении.
4) Принцип на долгосрочные цели означает, что внутрибанковское управление ориентируется на длительную перспективу и его цели носят долгосрочный характер.
5) Демократизация управления обосновывает смысл участия персонала в управлении КБ, перспективность процесса, перечень проблем, решаемых с их участием.
Определяя функции внутрибанковского управления, регламентируют следующие их составляющие:
1) Функция маркетинга — рассмотрение рынка, спроса на нем в целях удовлетворения клиентов в банковских продуктах и услугах
2) Функция планирования и прогнозирования — включает в себя разработку банковской политики и деятельности на ближайший и перспективный периоды
3) Функция организации — разработка такой структуры КБ и его механизма, которые отвечали бы требованиям поставленных целей и стратегии КБ
4) Функция контроля и учёта — постоянный контроль за внутрибанковской деятельностью через внутренний аудит с целью поддержания оптимальной ликвидности.
Банковский метод определяет:
1) Характеристика активных и пассивных операций предполагает рассмотрение основных операций КБ
2) Внутрибанковский расчёт-организация расчётов операций внутри КБ между его различными отделами и подразделениями.
3) Процентная политика рассматривается как важный элемент банковских методов, зависящих от активности проводимых операций и установивших размер процентов по активности и пассивности деятельности.
4) Банковская стратегия и политика-система разработки различных целей, стратегия их выполнения и конкретные методы её реализации.
Составляющие элементы политики и стратегии:
1) Маркетинг
2) Процентная политика
3) Расширение зарубежной деятельности
4) Информационное обеспечение
Разработка научно-технической политики КБ означает организацию научного поиска с целью изобретения новых банковских продуктов и услуг.
Разработка новых банковских продуктов — конкретная разработка наиболее актуальных услуг и продуктов среди различных категорий физических и юридических лиц на конкретном рынке.
Организация их деятельности — организация специальных подразделений, обеспечение персоналом информацией и технической базой для проведения НИС работ.
Закономерности банковского менеджмента – объективные, устойчивые, общие и повторяющиеся связи между явлениями, процессами, категориями менеджмента.
Система закономерностей банковского менеджмента состоит в следующем:
Соответствие организации и управления состоянию развития общества.
Эта закономерность отображает объективный характер формирования систем управления соответственно условиям функционирования экономики страны. В связи со становлением рыночных отношений в экономике Украины организация и управление предприятиями должны основываться на общепризнанных в мире основах менеджмента.
Диверсификация производства и управления.
Диверсификация производства проявляется в освоении новых областей и сфер, расширении ассортимента и преобразовании предприятий на многоотраслевые комплексы. Соответственно, диверсифицированное предприятие нуждается в диверсификации управления.
Соотносительность управляющей и управляемой систем.
Она состоит в достижении пропорций между всеми элементами управляемых и управляющих систем при их формировании и в процессе функционирования. Поскольку управляющая и управляемая системы беспрерывно взаимодействуют, то структура и процессы управляемой системы определяют структуру и движение управляющей, что проявляется в усовершенствовании форм и методов управления.
Децентрализация и демократизация управления.
Децентрализация управления предусматривает передачу низшим уровням максимума полномочий и ответственности в осуществлении управленческих процессов. Ее преимущества состоят в стимулировании инициативы низших руководителей и исполнителей, лучшему соответствию особенностям функционирования объектов управления. Децентрализацию сопровождает демократизация управления, ведь чем больше полномочий и ответственности передается на низшие уровни, тем более работников привлекается к процессу их реализации.
Определяющая роль человеческого фактора в производстве и управлении. Одним из достижений мирового менеджмента является признание новой роли человека в производстве и управлении, создание соответствующего механизма его активизации.
Закономерности банковского менеджмента дают возможность сформировать правила, соблюдение которых обеспечивает потенциальную возможность эффективного управления. Эти правила, сформулированные на определенном уровне обобщения, абстрагированные от реальных особенностей единичного акта управления, приобретают значение принципов, которые определяют порядок функционирования системы управления.
Появление банковского менеджмента обусловлено кризисом 1929-1933 гг. Многие коммерческие банки в это время либо обанкротились, либо пережили серьезные потрясения и потерпели убытки. Банковский менеджмент, как и весь менеджмент в западных странах, начинает интенсивно развиваться после. Второй мировой войны, когда усиливается система регулирования экономики на микро - и макроуровнях. Циклические колебания и кризисы вынудили капиталистические страны искать пути регулирования экономики, одним из которых являлся менеджмент на микроуровне. В последующем в западных странах возникает теоретическая база менеджмента, основой которого становится внутрифирменное планирование. Наиболее известной является теория эффективного портфеля американского экономиста, лауреата Нобелевской премии Г.Марковича. Согласно его концепции совокупный риск компании может быть значительно уменьшен за счет объединения рисковых ак- тивов в портфеле (кредитный и валютный портфели и портфель цен- ных бумаг). При этом большое значение имеют два вывода:
1) в целях минимизации риска инвесторам следует объединить рис- ковые активы в портфель;
2) уровень риска по каждому отдельному виду активов (рыночный риск) необходимо измерять в тесной связи с риском портфеля в 9 целом.
В основе теории Марковица лежит понятие эффективного портфеля. Основным критерием эффективности портфеля является обеспечение ожидаемой доходности или прибыльности (обеспечение рентабельности при любом риске и минимизация риска при любой ожидаемой доходности). Следует отметить, что в системе банковского менеджмента теория эффективного портфеля занимает особое место, так как речь в данном случае идет о привлеченных ресурсах. Именно поэтому формирование эффективных кредитно-ссудных, инвестиционных, валютных, лизинговых и других портфелей банка – весьма важная научно-практическая задача банковского менеджмента. Теория портфеля Марковица была дополнена моделями оценки доходности финансовых активов, разработанными западными экономистами, в частности Дж.Митесом, Я.Мойссином, У.Шарфом.
Теоретической основой менеджмента стала также теория структуры капитала, разработанная в конце 1950-х гг. Ф.Модильяни и М.Миллером. Согласно их концепции компания должна иметь самостоятельную оптимальную структуру капитала, т.е. оптимальное соотношение собственных (самофинансирование) и заемных средств. Причем это соотношение может изменяться под воздействием колебаний экономической конъюнктуры. Данная теория позволяет компании сна- чала оценить, а затем определить оптимальную структуру капитала. Основным показателем оптимальной структуры капитала, как правило, является повышение стоимости компании, выраженной в курсе (рыночной стоимости) акций. Данная концепция в полной мере применима и для банков, если понимать под капиталом совокупность ресурсов банка (собственных и привлеченных). К теоретическим основам менеджмента помимо прочего следует отнести теорию агентских отношений, которая раскрывает взаимоотношения между акционерами и менеджерами, с одной стороны, и акционерами и кредиторами – с другой.
Основная идея концепции сводится к тому, что все взаимоотношения являются источником потенциального конфликта. Так, главная цель акционеров – максимизация стоимости компании за счет повышения стоимости акций, включая их рыночную стоимость и рост дивидендов. В то же время основная цель менеджеров – увеличение размеров фирмы, властных полномочий, собственно- го статуса и доходов (премий, тантьем и т.д.). Для разрешения подобного конфликта акционер должен обладать либо набором инструментов для ограничения полномочий менеджеров, либо иметь возможность материально стимулировать их деятельность в целях повышения ее эффективности. Противоречие существует также и между акционерами и кредиторами, когда первые через управляющих добиваются повышения стоимости компании за счет увеличения объема рисковых операций, ущемляя при этом интересы кредиторов. В данном случае менеджеры должны стать как агентами акционеров, так и агентами кредиторов с тем, чтобы сформировать баланс интересов и преодолеть возникающие противоречия в процессе осуществления компанией своей деятельности.
Банковский менеджмент или управление банком в условиях рыночной экономики строится на использовании следующих основных принципов:
ориентация любого банка на спрос и потребность рынка, на запросы клиентов и организацию таких банковских продуктов и услуг, которые пользуются спросом и могут принести банку планируемую прибыль
постоянное стремление к повышению эффективности банковской деятельности с целью уменьшения издержек и получения оптимальных результатов
корректировка целей, задач и программ банка в зависимости от состояния рынка
учет окончательного результата работы банка и его филиалов (отделений) в процессе деятельности на рынке
обязательное использование современной информационной базы (компьютерных сетей и связи с валютной и фондовой биржами, другими кредитно-финансовыми институтами) с целью принятия оптимальных решений рациональный подбор персонала и его эффективное использование
Существующие сегодня взгляды на принципы менеджмента можно условно разделить на две группы: универсальные и прикладные. К первой группе принадлежат те из них, которые стремятся обобщить существующую практику менеджмента и определить важнейшие черты управленческой деятельности ведущих корпораций мира. Конечно, сегодня невозможно окончательно сказать, что такая система принципов уже сложилась. Однако определенных результатов в этом направлении достигнуто. Полно указанные принципы были изложены П. Друкером. Они заслуживают внимания. Это следующие семь принципов.
1.Ориентация менеджмента на человека. Главное для менеджеров заключается в том, чтобы наладить эффективное сотрудничество людей, преодолеть ограничения и недостатки отдельных работников и достичь наивысшего вклада каждого из них.
2.Культурная природа менеджмента. Менеджмент является лишь частью общей культуры каждой из стран, хотя и следует из общественного труда и современного машинного производства. Как показывает опыт Японии, менеджерам особенно важно учитывать традицию своего народа, объединять общемировые тенденции с местными особенностями.
3. Интегрирование интересов работников организации вокруг общих целей. Без такой ориентации не только невозможно выйти в лидеры, но и существует угроза потери лидирующих позиций. Именно такая угроза возникла, например, перед всемирно известной корпорацией "Ксерокс", которая едва не была устранена с рынка пятнадцать лет назад японскими компаниями. Выдвижение новых целей, связанных с новыми стандартами качества и возвращением лица к потребителям, позволило корпорация смысла в конечном итоге восстановить свои позиции на рынке. А для менеджеров других организаций - это полезный опыт. Ведь "ксерить КСУ" пришлось вести полтора десятилетнюю изнурительную борьбу не только с несколькими японскими компаниями сразу, а с правительственными органами США.
4. Развитие способностей всех работников организации и эффективное их использование на всех уровнях менеджмента. Приведенный пример с "Ксероксом" убедительно показал, что предотвратить банкротство компании позволили не только правильные стратегические решения ее нового руководства, но и, прежде всего, творческая инициатива персонала всех подразделений. Самым трудным оказалось именно создать атмосферу общего поиска, стремление учиться новым методам деятельности.
5. Сочетание коммуникаций между работниками и их индивидуальной ответственностью. Поскольку каждое предприятие состоит из работников с различными навыками, знаниями и опытом, главный источник роста связано с использованием эффекта синергии.
6. Избежания упрощенных подходов к определению эффективности менеджмента с помощью показателей продаж, прибыли и т.п.. Главными становятся управленческие отношения сплоченности.
7. Результатов деятельности организация достигает лишь по собственными пределами, в среде, в которой важно строить отношения сотрудничества. В рамках предприятия только существуют центры, которые перерабатывают ресурсы в такие продукты и услуги, которые нужны потребителям.
Нельзя обойти, конечно, советский период развития науки управления, которая предоставляла важное значение обоснованию принципов руководства экономикой. В первые годы советской власти разработка принципов управления предприятиями такими учеными, как П. Керженцев, А. Гастев, А. Богданов и др.., Осуществлялось в русле мировой мысли менеджменту. Особенно известной в те годы была работа П. Керженцева "Принципы организации". Однако в дальнейшем, с усилением централизации экономики, принципы управления стали расматриваться преимущественно на уровне народного хозяйства в целом и были зафиксированы даже в Конституции СССР 1977 года. К этим принципам входили: единство политического и хозяйственного подходов, научность, партийное руководство экономикой, персональную ответственность и др. Об этом следует напомнить сегодня, поскольку и снует государственное руководство народным хозяйством, все еще ​​следует прежние принципы государственного управления, далеко не всегда сочетаются настоящими принципами менеджмента.
Административные методы включают лицензирование, прямые ограничения (лимиты) и запреты. Например, запрет на проведение страховых операций с клиентами, назначение временной администрации в проблемные банки.
Организационно-стабилизирующее воздействие выполняется:
При организационном регламентировании определяются состав предприятия, функциональный набор его органов и должностных лиц. Основой является закон о предприятиях, то есть имеет характер правового регулирования всей системы управления.
Нормирование — установление нормативов, то есть рамки по нижним и верхним пределам, нормы, правила взаимодействия служб и подразделений.
Инструктирование — создание условий для осуществления процессов, независящих от индивидуальных качеств людей, а следующих из требований системы управления.
Экономические методы оказывают в основном косвенное воздействие на деятельность банков. Выделяют три основные группы методов:налоговые , нормативные и корректирующие (гибко стимулирующие предпочтительное с точки зрения ЦБ поведение коммерческих банков).
Банк России широко использует нормативный метод путем издания специальных инструкций и организации контроля за их исполнением.
Социально-психологические методы основываются на мотивации потребностей и интересов личности, коллектива, на их профессиональных связях и общении, инициируют творческую и профессиональную активность. Сущность социально-психологических методов состоит в том, чтобы путем воздействия на неэкономические интересы работников и экономических контрагентов задействовать эффективный механизм работы.
Социальные методы
В условиях производства постиндустриального общества, особую значимость приобретает творческий подход к решению экономических задач, успешности которого в значительной степени способствует создание оптимальных условий труда, как отдельного сотрудника, так и всей творческой группы, коллектива, работающих над проектом. Деловая, творческая обстановка и здоровый микроклимат в коллективе являются важнейшими факторами, которые оказывают благоприятное влияние на результаты производства.
Трудовой коллектив — это социальная группа, для эффективного существования которой необходимо соблюдать определенный порядок, направленный на поддержание атмосферы сотрудничества и взаимопомощи.
Главной целью деятельности трудового коллектива является выполнение производственного задания, ради чего, собственного говоря, этот коллектив и создавался. По мере существования трудового коллектива, возникают и исчезают те или иные цели и задачи, значительная часть которых относится к социальной и духовной жизни людей, работающих в данном коллективе. Эти цели и задачи вытекают из общественных интересов и способствуют формированию трудовых отношений. Если внутри коллектива происходит разбалансировка единой воли коллектива, сложившихся трудовых отношений, то возникают противоречия во взглядах, появляются элементы борьбы мнений и тому подобное, что ведет к распаду коллектива.
Для сохранения и поддержания коллектива в работоспособном состоянии, необходимо, чтобы все его члены подчинялись единым требованиям: внутреннему трудовому распорядку, производственной дисциплине, сложившимся в коллективе нормам права и морали, локальным актам компании, неформальным требованиям и традициям, сложившимся в данном коллективе.
Специальные методы управления — это средства управления социальными процессами, происходящими в трудовом коллективе, на основе социологических исследований и научных подходов. Исследования охватывают различные стороны жизни трудового коллектива, это и аттестация рабочих мест, и уровень квалификации сотрудников, заболеваемость и производственный травматизм, отношения с коллегами, психологическое состояние сотрудников и много другое.
В практике применяются разные методы сбора социальной информации, в зависимости от ситуации, но в целом дающие возможность обеспечить ее полноту, достоверность, объективность и своевременность. К самым распространенным относятся интервью, анкетирование, анализ документов, создание структурных карт, наблюдение, социальный эксперимент.
Психологические методы
Психологические методы — это совокупность механизмов воздействия на межличностные отношения, направленного на создание оптимального психологического микроклимата. Эмоциональный фон, сопровождающий процесс производства, крайне важен для достижения положительного результата при выполнении производственных задач. Положительная реакция сотрудника на выполняемое поручение, оказывает непосредственное положительное влияние на личный результат, и, в конечном счете, на коллективный результат всей компании. Поэтому, руководителю крайне важно направлять значительные усилия на создание условий, для комфортного психологического климата в коллективе. Пути реализации могут быть разнообразны и многогранны: от четкой постановки цели, формирования творческих, малых групп, до личностной мотивации сотрудника. Для реализации принципа гуманизации труда, то есть создания комфортных внешних условий труда: оформление рабочего места, мест отдыха, исключение монотонности в работе и т. д., необходимо также учитывать совместимость работников, объединенных в группы по разным признакам: симпатия, образование, эмоциональность и т. д.
Умелый руководитель умело применяет в своей деятельности систему мотивации сотрудников. Это и моральные мотивы (похвала, награждение грамотой и т. д.), и профессиональные (престижные курсы, продвижение по службе и т. д.), и материальные (премии, повышение оклада и т. д.). Самой эффективной мотивацией является внутренняя заинтересованность человека в выполнении определенной работы. Руководитель обязан разбираться в факторах, под воздействием которых складываются отношения работника к труду: традиции, профессиональная гордость, перспектива роста, привлекательность труда и т. п. Одни и те же условия труда оказывают различное влияние на работников, поэтому важно видоизменить их.
Лимитирование и виды лимитов в банковской деятельности.
Регулирование банковской ликвидности.
Чтобы разобраться с понятием ликвидности нужно иметь в виду, что в экономической литературе часто смешиваются 2 понятия – ликвидность баланса банка и его платежеспособность. Если 1-е –дело самого банка, и он самостоятельно выбирает способы поддержания своей ликвидности, то 2-е, как правило, относится к функциям государства в лице Центрального банка.
Термин, ликвидность (от лат. Liquidus – жидкий, текучий), в буквальном смысле, означает, легкость реализации, продажи, превращения материальных ценностей в денежные средства.Однако это определение нуждается в уточнении.
Ликвидность – это степень, возможность превращения любых ценностей (не только материальных), а именно: ценных бумаг, товаров, недвижимости и так далее в денежные средства в наличной или безналичной форме.
Какое это имеет значение применительно к балансу коммерческого банка? Баланс банка считается ликвидным, если его состояние позволяет за счет быстрой реализации средств по активу покрывать срочные обязательства по пассиву. На ликвидность банка влияет структура его активов и пассивов.
Активы банка по степени их ликвидности можно разделить на 3 группы:
1) ликвидные средства, находящиеся в немедленной готовности, то есть первоклассные ликвидные средства. В их числе – касса, средства на корсчете, первоклассные векселя и государственные ценные бумаги;
2) менее ликвидными являются банковские инвестиции в долгосрочные ценные бумаги, так как их реализация за короткий срок не всегда возможна;
3) трудно ликвидные активы – долгосрочные ссуды банка, а также вложения в недвижимость, то есть здания, сооружения, принадлежащие банку.
В настоящее время, хотя банки и являются самостоятельными субъектами рыночной экономики,
Центральный банк России осуществляет контроль и надзор за их деятельностью, в частности, при помощи
7–8 нормативов ликвидности. Важнейшими из них являются:
– норматив Н1, характеризующий отношение капитала банка (К) к его обязательствам (О):
Н1= К / О;
– норматив Н2, характеризующий отношение суммы задолженности по кредитам (Кр) к сумме расчетных, текущих счетов и депозитов (С):
Н2= Кр/ С;
– норматив Н3, характеризующий отношение суммы ликвидных активов банка (Ла) к сумме расчетных, текущих счетов, вкладов и депозитов (С):
Н3 = Ла / С;
– норматив Н4, характеризующий отношение суммы ликвидных активов (Ла) к общей сумме активов банка (А):
Н4 = Ла / А;
– норматив Н5, характеризующий соотношение суммы активов банка (Ла) к сумме обязательств банка по счетам до востребования (ОВ):
Н5 = Ла / ОВ;
– норматив Н6, характеризующий соотношение активов банка сроком погашения свыше 1 года (Кр) и к обязательствам по депозитным счетам (ОД), кредитам (К) на срок свыше года:
Н6= Кр / ОД + К.
Каждый из этих нормативов имеет свое цифровое значение. Так, например, норматив Н1 = К / О характеризует исходный уровень ликвидности банка. Он оценивает степень обеспечения обязательств банка собственным капиталом. Чем больше значение норматива Н1, тем выше исходная ликвидная устойчивость, и наоборот. Минимально допустимое значение норматива Н1 устанавливается Центральным банком в пределах 1/15 – 1/25. Справедливости ради нужно сказать, что в практике мирового банковского дела еще не найдено всеобъемлющей формулы или набора нормативов, которые достаточно точно определяли бы потребность коммерческих банков в необходимых ликвидных средствах. Но это не умаляет значения этих нормативов.
Вопросы для самоконтроля.
Дайте понятие банковского механизма управления.
Приведите кибернетическую схему банковского управления.
Назовите элементы банковского механизма управления.
В чем сущность закона синергии?
В чем сущность закона больших чисел и закона наименьших?
В чем сущность закона необходимого разнообразия?
Назовите основные теории, используемые в банковском менеджменте.
Каковы симптомы плохого управления в банках?
Приведите систему принципов, используемых в банковском управлении.
Каковы критерии формирования “дерева” целей в банке?
Приведите иерархию целей банка.
Назовите общие функции управления в банках.
Назовите методы управления в банках, выделяемые по характеру законов, лежащих в их основе.
Охарактеризуйте административные методы управления.
Охарактеризуйте социальные методы управления.
Назовите обязательные нормативы для регулирования деятельности банков в России на современном этапе.
Назовите обязательные нормативы для регулирования деятельности банков выпускающих ипотечные облигации.
Назовите обязательные нормативы для регулирования деятельности РНКО и НДКО.
Каковы новые стандарты регулирования банковской деятельности, рекомендованные Базелем III?
Дайте понятие банковских резервов. Приведите их классификацию.
Каково целевое назначение фонда обязательного резервирования?
Каковы принципы формирования системы страхования вкладов граждан в России?
Каково назначение РВПС, РВП и резервы под операции нерезидентов оффшорных зон?
Чем отличается банковский надзор от контроля?
Какие виды банковского маркетинга вам известны? Каковы их различия?

ТЕМА 3. Планирование как функция банковского менеджмента
Банковская политика в разрезе деятельности любого коммерческого банка – это набор внутренних актов, которые не противоречат государственным законам и нормативным актам Центрального банка. Кроме того, это понятие включает в себя идеи, их оценки и способы реализации мероприятий, направленных на выполнение общей концепции развития банка.
Правильное проведение определенных комплексов мер позволяет минимизировать негативные воздействия внешних неблагоприятных факторов, адекватно реагировать на любые изменения в экономике и извлекать из этого максимальное количество выгод. Это понятие охватывает: разновидности банковских продуктов, которые планируется реализовать, на какой тип клиентов те или иные продукты рассчитаны, их прибыльность и риски связанные с реализацией кредитных продуктов. Кроме того здесь учитывается общая структура, имидж организации и его имидж.
Основные разновидности
Политику банка можно разделить на кредитную и депозитную.
Кредитная политика четко прописывает разновидности займов, на каких условиях и каким целевым группам планируется предоставление подобных услуг. Кроме того, здесь учитывается процентная стоимость того или иного займа, комиссионное обслуживание по нему. Учет рисков играет не последнюю роль в стратегии банковского развития, так как именно это понятии оказывает основное влияние на стоимость кредита и требования к тем или иным заемщикам.
Депозитная политика не менее важна, чем кредитная, так как именно благодаря ей привлекаются дополнительные денежные ресурсы, которые и будут основным инструментом для проведения активных операций. Разработка конкурентных депозитных программ их выгодность для банка, планирование того, какие инвестиционные проекты будут проводиться с целью увеличения прибыли все организации. Сюда же можно отнести и рекламные компании, целью которых станет привлечение наибольшего числа клиентов в тот или иной сектор банковских услуг.
Формирование и разработка
На формирование политики банка влияет несколько факторов, которые подразделяются на макро и микрофакторы.
Макрофакторы или факторы, на которые банковская организация не имеет влияния: экономическая обстановка в стране и конкретном регионе, программы банков-конкурентов, состояние денежного рынка, какие либо ограничения со стороны государства.
Микрофакторы позволяют видеть все достоинства и недостатки системы и регулировать ее деятельность путем исправления таких факторов. К ним относятся: уровень подготовки и обеспечения персонала, наработанная клиентская база, политика банка в тех или иных направлениях своей деятельности.
Разработка политики и вектора ее развития происходит на высшем уровне, то есть управляющим банков, его заместителями, главным бухгалтером и начальником отдела рисков. Они прописывают не только сами банковские продукты, но и рычаги регулирования тех или иных показателей деятельности финансово-кредитной организации.
Как орган монетарной власти Центральный банк совместно с правительством РФ разрабатывают и реализуют единую денежно-кредитную политику, которая является составной частью экономической политики государства.
Ее конечные цели формулируются в соответствии с принятыми на текущий год целями макроэкономической политики. Основным направлением денежно-кредитной политики как составной части современной экономической политики России является постепенное снижение уровня инфляции и поддержание ее на определенном уровне. Такой подход к формированию основной (конечной) цели единой государственной политики на ближайшие годы предусмотрен Основными направлениями социально-экономической политики Правительства РФ на долгосрочную перспективу. В соответствии с этим документом конечной целью денежно-кредитной политики в предстоящие 10 лет должно быть снижение, а в дальнейшем, при достижении низких значений, - сохранение инфляции на уровне, обеспечивающем условия для устойчивого экономического роста.Денежно-кредитное регулирование экономики осуществляется центральным банком путем воздействия на объем денежной массы, уровень ставок процента и состояние ликвидности банковской системы.
В зависимости от состояния хозяйственной конъюнктуры выделяются два основных типа денежно-кредитной политики, для каждого из которых характерен свой набор инструментов и определенное сочетание экономических и административных методов регулирования.
Рестрикционная денежно-кредитная политика направлена на ужесточение условий и ограничение объема кредитных операций коммерческих банков путем повышения уровня процентных ставок. Ее проведение обычно сопровождается увеличением налогов, сокращением государственных расходов, а также другими мероприятиями, направленными на сдерживание инфляции и оздоровление платежного баланса. Рестрикционная денежно-кредитная политика может быть использована как в целях борьбы с инфляцией, так и в целях сглаживания циклических колебаний деловой активности.
Экспансионистская денежно-кредитная политика сопровождается, как правило, расширением масштабов кредитования, ослаблением контроля над приростом количества денег в обращении, сокращением налоговых ставок и понижением уровня процентных ставок.
По масштабам воздействия денежно-кредитная политика может быть тотальной и селективной. При тотальной денежно-кредитной политике мероприятия ЦБ распространяются на все кредитные учреждения, при селективной – на отдельные кредитные институты либо их группы или же на определенные виды банковской деятельности.
В соответствии с целями и типом проводимой Центральным Банком денежно-кредитной политики определяются конкретные методы и инструменты ее проведения.
Основные инструменты и методы, которыми может пользоваться Банк России при разработке и реализации денежно-кредитной политики, определены Законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». К ним относятся:
- ставки процента по операциям Банка России;
- нормативы обязательных резервов, депонируемых в Банке России (резервныетребования);
- операции на открытом рынке;
- рефинансирование кредитных организаций;
- валютные интервенции;
- установление ориентиров роста денежной массы;
- прямые количественные ограничения;
- эмиссия облигаций от своего имени.
В условиях отдельно взятого государства процентная политика имеет свою уникальную структуру. Основными инструментами процентной политики центрального банка являются базовая ставка рефинансирования и ставки по операциям банка на финансовом рынке. Ставка рефинансирования в ходе эволюции денежно-кредитной системы стала в большей степени индикативным показателем, дающим экономике ориентир стоимости национальной валюты в среднесрочной перспективе. Хотя, конечно, нельзя отрицать тот факт, что ставка рефинансирования имеет значительное влияние на формирование уровня процента в экономике.
В России действует режим плавающего валютного курса. Это означает, что курс рубля не является фиксированным и какие-либо цели по уровню курса или темпам его изменения не устанавливаются. Динамика курса рубля определяется соотношением спроса на иностранную валюту и ее предложения на валютном рынке. Гибкий валютный курс помогает экономике России подстраиваться под меняющиеся внешние условия, сглаживая воздействие на неё внешних факторов.
Банк России в нормальных условиях не совершает валютных интервенций с целью повлиять на динамику курса рубля. В то же время Банк России пристально следит за ситуацией на валютном рынке и может совершать операции с иностранной валютой для поддержания финансовой стабильности.
Процентная и ценовая политика
Депозитный процент — плата банков (кредитных учреждений) за хранение денежных средств, ценных бумаг и других материальных ценностей на счетах, в депозитариях, хранилищах. При установлении депозитных процентов учитываются уникальность услуг, оригинальность условий депозитного хранения средств данного кредитного учреждения; лидерство банка на рынке в части предоставления услуг; необходимость удержания позиций на рынке; процентная политика конкурентов; методы установления платы за депозиты (надбавки, скидки, выигрыши).
В финансово-экономической лексике дисконт имеет два значения. Первое – это учет векселей. Неожиданное на первый взгляд появление этого понятия в вексельном обращении объясняется тем, что учет векселей – это их купля-продажа, которая до момента погашения происходит всегда по цене меньшей, чем номинал, то есть сумма, обозначенная на векселе. Данное обстоятельство и несет в себе подтекст "скидки". Второе значение слова понятия - процент, взимаемый банками при учете векселей (учетный процент). Это "скидка" по отношению к номиналу и выраженная в процентах.
Цена кредита - процентная кредитная ставка, соответствующая экономической природе ссудного процента, ставка за кредит.
Дивиде́нд — часть прибыли акционерного общества или иного хозяйствующего субъекта, распределяемая между акционерами, участниками в соответствии с количеством и видом акций, долей, находящихся в их владении.
Комиссионный процент - процент, используемый для расчета комиссионных затрат.
Инвестиционная политика банков — это совокупность мероприятий, направленных на разработку и реализацию стратегии по управлению портфелем инвестиций, достижение оптимального сочетания прямых и портфельных инвестиций в целях обеспечения нормальной деятельности, увеличения прибыльности операций, поддержания допустимого уровня их рискованности и ликвидности баланса.
Важнейшим элементом инвестиционной политики служит разработка стратегии и тактики управления валютно - финансовым портфелем банка, включающим наряду с прочими его элементами портфель инвестиций.
Инвестиционный портфель (портфель инвестиций) — совокупность средств, вложенных в ценные бумаги сторонних юридических лиц и приобретенных банком, а также размещенных в виде срочных вкладов иных банковских и кредитно-финансовых учреждений, включая средства и вложения в иностранной валюте.
Критериями при определении структуры инвестиционного портфеля выступают прибыльность и рискованность операций, необходимость регулирования ликвидности баланса и диверсификация активов. Распространенным подходом к управлению инвестиционным портфелем является принцип ступенчатости погашения ценных бумаг, позволяющий поступающие от погашения (или реализации) ценных бумаг средства реинвестировать в ценные бумаги с максимальным сроком погашения.
Инвестиционные банковские операции — это операции, в которых банки выступают в роли «инициаторов вложения средств» (в отличие от кредитных операций, где инициатива в получении средств исходит со стороны заемщика).
Основное содержание инвестиционной политики банка связано с определением круга ценных бумаг, наиболее пригодных для вложения средств, оптимизацией структуры портфеля инвестиций на каждый конкретный период.
Часть банков осуществляют инвестиционные операции, не руководствуясь каким-либо заранее составленным и одобренным планом.
В любом банковском учреждении при осуществлении как кредитных, так и инвестиционных операций, главное внимание уделяется проблеме ликвидности баланса и контролю за предельными показателями выдачи ссуд.
Под учетной политикой кредитной организации, в соответствии с ПБУ 1/98 и МСФО 1, понимается принятая ею совокупность способов веления бухгалтерского учета — первичного наблюдения, стоимостного измерения, текущей группировки и итогового обобщения фактов хозяйственной
деятельности.
Учетная политика определяет содержание и оценку записей на счетах и получение существенной, понятной и надежной информации для составления финансовой отчетности со всеми примечаниями и раскрытиями, которые требуются согласно Международным стандартам финансовой отчетности. Учетная политика должна предусматривать содержание и структуру форм отчетности, а также перечень проектируемых показателей и других данных, подлежащих раскрытию в приложениях к финансовым отчетам.
Согласно Положению о бухгалтерском учете любая организация (будь то банк или промышленное предприятие) должна выбрать и претворить в жизнь свою учетную политику. Однако, как показывает практика аудиторских проверок, многие банки и предприятия до сих пор не выбрали и не обосновали учетную политику для работы своей бухгалтерии. Поэтому зачастую в этих организациях допускаются ошибки и путаница в бухгалтерском учете имущества, обязательств и хозяйственных операций из-за необоснованного применения отдельных общепринятых правил.
Лимитная политика банка — совокупность мероприятий по ограничению в суммарном и процентном выражении, установленных действующим законодательством РФ и банком, по операциям клиентов/контрагентов, целью которых является минимизация финансовых рисков банка, своевременность исполнения обязательств контрагентов/клиентов банка, контроль расчетов с контрагентами/клиентами.
Лимитная политика должна быть самостоятельной политикой среди других политик банка как стратегических направлений его развития. Однако во многих банках отсутствуют положения по лимитной политике, так как действующим банковским законодательством наличие данного документа прямо не требуется.
Генеральные (базовые) лимиты
В некоторых российских банках принята система генеральных (базовых) лимитов на все основные банковские операции (табл. 1). Такие лимиты устанавливает либо комитет по управлению активами/пассивами (аналог — лимитный комитет), либо правление банка.

Планирование охватывает все аспекты деятельности банка и в процессе реализации этой функции менеджмента используются разные виды планов. В зависимости от цели и уровня разработки плана выделяют такие виды планирования:
стратегическое;
тактическое;
оперативное.
Стратегическое планирование имеет целью определения основных целей и стратегии деятельности банка в условиях конкретного рынка. Это процесс разработки общей концепции, которая является основой для принятия ключевых управленческих решений относительно желательного уровня прибыльности, допустимого риска, методов ведения конкурентной борьбы, перспектив расширения деятельности. В процессе стратегического планирования менеджмент банка должны сформулировать ответа на такие вопросы: «Где находится банк? Где он должны находиться в будущему? Как достичь желательной цели?».
Стратегическое планирование является составляющей системы стратегического управления банком (рис. 2.1). Стратегическое управление коммерческим банком - это комплекс взаимосвязанных во времени и пространстве управленческих процессов и функций, которые обеспечивают реализацию миссии и стратегических целей деятельности банка.
Общая стратегия разрабатывается и реализуется для всего банковского учреждения как целой хозяйственной единицы на продолжительный период и, как правило, не предусматривает установления четких временных границ. Стратегия касается концептуальных, жизненно важных для банка направлений деятельности, а ее разработки начинается из определение системы стратегических целей банка. Ныне приоритетной среди стратегических целей деятельности банковские учреждения признаны рост рыночной стоимости банка.
Традиционно формирование стратегии не предусматривает четкой фиксации временных границ ее реализации (припускается, что банк будет функционировать всегда). Поэтому в стратегическом планировании количественные показатели и их конкретные значения, как правило, не устанавливаются. Стратегические планы нацелены на долгосрочную перспективу и базируются на анализе существующих тенденций развития экономики, финансовых рынков, а также содержат элементы прогнозирования и описание основных принципов принятия решений. В стратегических планах нет деталей, детализации положений и точных дат выполнения. Итак, стратегическое планирование (в отличие от долгосрочного) направлено не на простую фиксацию показателей банковской деятельности на долгосрочную перспективу, а предусматривает выбор таких направлений и сфер работы банка, которые обеспечат рост его конкурентоспособности. Т.е., стратегическое планирование является функцией направления развития банка, а долгосрочное планирование - функцией времени.

Стратегический план разрабатывается на высочайшему равные руководства банком, основные положения обязанности в формулировании плановых задач на уровне структурных подразделов. Разработка стратегического плана деятельности банка базируется на результатах стратегического анализа. Стратегический анализ дает возможность осуществить формальное описание банка как объекта управления, проявить его особенности и тенденции развития во взаимосвязи с внешней средой, а также сформировать информационную базу для прогнозирования и обоснованного выбора из набора альтернатив оптимальной стратегии. Важной чертой стратегического анализа является ориентация на перспективу.
В стратегическом анализе по обыкновению широко применяются качественные методы исследований (диагностика, интервьюирование, сканирование ситуации, эвристические методы, бенчмаркинг). Наиболее известная методика стратегического анализа SWOT, названная по начальным буквам английских слов: Stronghts — сильные стороны, Weaknesses — слабые стороны, Opportunities — возможности, Threats — угрозы. Этот подход дает возможность оценить сильные и слабые стороны деятельности банка, потенциальные возможности и риски. Логическим продолжением SWOT-анализа постоянная методика SPACE, в которой внимание сосредоточивается на финансовых аспектах деятельности, а потому она приемлемая для банков. Для исследования внешней среды используется методика PEST-анализа (названная по английской аббревиатуре: Policy — политика, Economics — экономика, Society — общество, Technology — технология), направленная на минимизацию отрицательного влияния макроэкономических факторов и использование благоприятной конъюнктуры рынка. Стратегический анализ разрешает обосновать стратегические целые деятельности банка, определить долгосрочные задачи и эффективные пути их реализации.
Следует отметить, что в условиях стабильной внешней среды стратегический план деятельности банка не нуждается в постоянном обновлении и корректировании. Тем не менее в современном мире тяжело найти экономические системы и финансовые рынки, которые развиваются автономно и не испытывают влияние глобальных факторов. Новые достижения в сфере компьютерных технологий и средств связи обусловили преобразование финансовых рынков на международный рынок, отдельные сегменты которого чувствительно реагируют на любые изменения в других сферах. Итак, побежалость стала основной характеристикой финансовых рынков. Но за современных экономических условий ни один банк не может успешно функционировать без разработки концептуальных основ своего развития, которые формулируются в виде стратегии. В условиях рынков, которые динамично развиваются, постоянного усовершенствования предлагаемых финансовых инструментов, обострение конкуренции стратегическое планирование превратилось на обязательную составляющую эффективного управления
Бизнес-планирование представляет собой процесс написания бизнес-плана, в котором могут принимать участие две заинтересованные стороны: инвестор, который хочет оценить эффективность вложения средств, и исполнители, в лице консультантов или персонала предприятия.
В первую очередь, бизнес-планирование необходимо инвестору, так как от этого в огромной мере зависит судьба его предприятия, именно по этой причине бизнес-планирование не должно происходить без непосредственного участия инвестора.
Основные преимущества, которые дает предпринимателю бизнес-планирование:
– дает возможность четко обдумать и оформить свои идеи, проверить их жизнеспособность на бумаге расчетным путем;
– такой бумажный (виртуальный) вариант проверки идеи в конечном счете убережет предпринимателя от множества ошибок и ненужных затрат, сэкономит деньги, время и нервы;
– позволяет предпринимателю гораздо лучше понять механизм работы предприятия и действовать в рыночной среде намного эффективнее;
– когда Вы завершите процесс написания бизнес-плана, он будет служить Вам, как схема или карта, точное следование которой позволит с большей вероятностью достигнуть намеченной цели.
Бизнес-планирование первоначально потребует значительных сил, средств, усилий и времени по сбору и обработке информации, а последующее финансовое планирование предприятия является намного более простым, так как требует только своевременного периодического внесения дополнений и изменений к текущему плану, а также своевременного реагирования на рыночную ситуацию.
Резюмируя все вышеизложенное, можно сказать, что затраты на бизнес-планирование – самая выгодная инвестиция.
Тактическое планирование сориентировано во исполнение определенной задачи, которая возникает перед банком и сформулированное в стратегическом плане. Такие задачи большей частью имеют средне- и краткосрочный характер. В тактическом плане формулируются способы достижения целей и решение конкретных задач в каждой функциональной сфере банковской деятельности (финансы, организация, кадры, маркетинг и т.п.).
Тактическое планирование реализуется в форме конкретного плана действий, в котором перечислены основные мероприятия, дать завершения определенных этапов работы, конкретные исполнители и уровень их ответственности, а также финансовые результаты, которые их запланировано получить. Внедрение новых программ и проектов, разработка новых видов услуг или финансовых инструментов, расширение сети филиалов, выход на новые рынки - все эти задачи нуждаются в подробном тактическом плане, который определяет последовательность действий, конкретные сроки и исполнителей. Тактический план может использоваться как на уровне отдельных подразделов, отделений, так и на уровне банковского учреждения, в зависимости от характера поставленной задачи.
Оперативное планирование направлено на решение конкретных вопросов деятельности банка в краткосрочном периоде. Целью оперативного планирования есть обеспечения бесперебойной, ритмической, сбалансированной работы банка как во временном разрезе (по дням, неделям, месяцам), так и в разрезе его структурных подразделов. Оперативные планы разрабатываются на основе стратегического и тактического планов деятельности банка и зависят от принятой стратегии управления, структуры потенциала, системы управления.
Максимальная продолжительность временного горизонта для оперативного планирования ограничивается одним годом. Такие планы также составляются на полугодие, квартал, месяц, декаду. Оперативные планы имеют высокую степень детализации плановых показателей, перечень которых зависит от временных границ его реализации. Оперативный план в пределах месяца более детализирован и конкретизирован, для длительных периодов могут использоваться укрупненные показатели.
Оперативное планирование - одна из функций оперативного управления банком. Оперативное управление предусматривает беспрерывное изучение объекта в момент влияния на него и направлено на реализацию функции мониторинга для эффективного осуществления управленческого процесса. По смыслу этот вид управленческой деятельности есть комплексным, сплошным, длится постоянно, опирается на результаты оперативного анализа.
Выделение объектов оперативного управления в банка тесно связано со структурой динамического банковского баланса, который отображает финансовое и имущественное состояние банка. Поскольку в каждом банка ежедневное составление баланса обязательное, то оперативная управленческая деятельность и заключается прежде всего в управлении отдельными банковскими операциями и балансом в целом. Итак объектами оперативного планирования в банка могут быть: финансовые потоки, отдельные банковские операции, финансовые риски, индикаторы финансовых рынков, финансовые результаты деятельности банка и его структурных подразделов, ликвидная позиция банка и нормативы обязательного резервирования, валютная позиция и т.п.. Разработка оперативных планов и постоянный контроль за их выполнением разрешает менеджменту банка эффективнее реализовать функцию оперативного управления.
В зависимости от продолжительности периода планирования выделяют такие его виды:
долгосрочное;
среднесрочное;
краткосрочное.
Каждый из этих видов планирование предназначено для разработки планов деятельности банка на четко определенный временной период. Так, для долгосрочного плана период планирования составляет 5-15 лет, для среднесрочного — от двух до пяти лет, а для краткосрочного — до одного года.
Эта система планирования предусматривает разработку подчиненных во времени и взаимно согласованных планов деятельности и нацеленная на улучшение показателей работы банка. Итак в разных видах планов опираются на одинаковые показатели, дифференцированно устанавливая их целевые значения в зависимости от продолжительности периода планирования. В таком случае каждый из планов включает согласованные между собой конкретные целевые значения показателей, которые обобщенно характеризуют деятельность банка. В банковском деле — это показатели прибыльности капитала (ROE), прибыльности активов (ROA), прибыли на одну акцию, мультипликатор капитала и др. Использование этих показателей в процессе планирования разрешает банку ориентироваться на рыночную оценку собственного капитала и достичь конкурентного уровня прибыльности. Разработка таких планов основывается на анализе внутренних возможностей и резервов банка.
Долгосрочный план предусматривает формирование перспективных целей банка и принятие решений на основе долгосрочных прогнозов. В отличие от стратегического плана, где формулируются общие цели развития учреждения, в долгосрочном плане фиксируются целевые значения конкретных показателей деятельности банка. Долгосрочные планы могут также разрабатываться в форме инвестиционных проектов, программ инновационного и научно-технического развития.
Среднесрочное планирование по смыслу и формой близкое к долгосрочному, а основной отличительной особенностью есть продолжительность периода планирования. В современных условиях динамического развития внешней среды разность между долгосрочным и среднесрочным планированием нивелируется и для большинства украинских банков плановый горизонт не превышает пять лет.
Краткосрочное планирование разрешает согласовать все направления деятельности банка (кредитование, инвестирование, формирование ресурсной базы и т.п.) и всех его структурных подразделов (филиалов, управлений, отделений, отделов) на текущий финансовый год. Краткосрочное планирование реализуется в форме оперативных планов и бюджетов. В краткосрочном аспекте на видное место выдвигаются учетные показатели деятельности. Наиболее употребляемый плановыми показателями является процентная прибыль (разность между процентными доходами и процентными расходами банка), чистая процентная маржа, спред.
Одним из видов планирования в банка есть составления индивидуальных планов работников банка. Индивидуальный план выполняет несколько важных функций. Во-первых, с помощью плана перед работником относятся конкретные задачи, пути их достижения и сроки выполнения. Это дает возможность видеть перспективу и служит стимулом для улучшения работы каждого специалиста банка. Во-вторых, индивидуальный план разрешает руководителю эффективнее организовать работу коллектива и контролировать выполнение обязанностей каждым работником. В-третьих, успешное выполнение индивидуального плана является основанием для материального поощрения специалистов и развития их карьеры.
Индивидуальные планы должны составляться при участии руководителя подраздела или старшего работника. Обязательным элементом является проверка результатов работы и соответствие поставленным задачам. Без организации надлежащего контроля за выполнением планов их составления превращаются в рутинную и ненужную работу.
Вопросы для самоконтроля.
Дайте многоаспектное понятие банковской политики.
Назовите виды банковской политики и критерии их выделения.
Укажите принципы формирования банковской политики.
Каковы принципы банковского планирования и чем они отличаются?
5.Выделите стадии стратегического планирования в банках.
6.Предусматривается ли стратегия в оперативных планах?
7. Каково содержание стратегии управления банковскими активами и забалансовыми обязательствами?
8. Каково содержание стратегии управления обязательствами?
9. Каково содержание стратегии управления продуктивностью?
10. Каково содержание стратегии управления контролем?
11. Каково содержание стратегии управления банковскими доходами от платных услуг?

Раздел II. ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ В БАНКЕ
Тема 4. Устойчивость, надежность, ликвидность банков: понятия и измерение
В российском банковском законодательстве используются такие термины, как «стабильность банковской системы» (Закон «О Центральном банке РФ», ст. 56), «устойчивость кредитных организаций» (там же, ст. 62), «финансовая надежность кредитной организации» (Закон «О банках и банковской деятельности», ст. 24). Законодатель не раскрыл содержание данных терминов, однако из контекста законов видно, что между устойчивостью банка и его финансовой надежностью нет принципиальных различий. Несколько иной смысл имеет «стабильность», но только в той части, в которой термин относится к банковской системе в целом.
В банковской литературе чаще всего используется термин «надежность». Под этим в общем случае понимается комплексная (интегральная) характеристика текущего финансово-экономического состояния банка и его перспектив на обозримое будущее, полученная, как правило, на базе более или менее глубокого дистанционного («бесконтактного») анализа его официальной и публикуемой отчетности. Такая оценка банка обычно дается в баллах (следовательно, она неизбежно несет на себе печать субъективизма), значения которых или интерпретируются непосредственно, или могут сопоставляться с нормативными уровнями соответствующих показателей (такие нормативы могут предложить регулирующие органы либо их разрабатывают сами «оценщики» надежности — банковские аналитики, независимые эксперты, рейтинговые агентства). При этом могут учитываться разные наборы показателей. Например, широко распространен подход, при котором о надежности банков судя! по тому, как ведут себя рассчитанные для каждого конкретного банка показатели достаточности капитала, качества активов, ликвидности, качества управления, доходности. В соответствии с этим подходом банк будет считаться надеэюным, если его индивидуальные значения перечисленных или иных показателей укладываются в нормативные требования, а при отсутствии таковых — не ниже средних по банковскому сектору значений тех же показателей, и если нет убедительных оснований предполагать, что в обозримом будущем указанная оценка банка может оказаться существенно ниже.Следует иметь в виду неотъемлемые сложности, связанные с таким пониманием надежности банка, делающие эту оценку во многом условной, а ее практическое применение — проблематичным.
Во-первых, такая оценка должна быть интегральной, учитывающей самые разные стороны функционирования банка. И если даже каждая из этих сторон сама по себе может быть как-то оценена, до конца не ясно, как все эти разнородные оценки свести к некоему общему знаменателю.
Во-вторых, не всем показателям деятельности банка можно дать строгую количественную оценку. В первую очередь это касается качества управления.
В-третьих, много вопросов всегда связано с полнотой, достоверностью и сопоставимостью представляемой банками информации, на основе которой приходится судить об их нынешнем состоянии и складывающихся тенденциях.
В-четвертых, балльные оценки — это всегда значения сугубо «авторские», произвольные (строго доказать их обоснованность или необоснованность в принципе невозможно). То же можно сказать и об официально утверждаемых регулирующими органами нормативах надежности или устойчивости.
В-пятых, не может не быть произвольным также набор показателей, которым придается критериальное значение. Наконец, в-шестых, крайне низка вероятность того, что в условиях функционирования банков ничего существенно нового появиться не может и, следовательно, в значительной мере условным и искусственным выглядит распространение характеристик, сформулированных на базе анализа информации, отражающей вчерашний день банков (а другой информации банковская отчетность не дает), хотя бы на ближайшее их будущее.
Понятие «надежность банка» отражает как бы взгляд на него извне, прежде всего со стороны клиентуры. Взгляд самих банков на собственную надежность и способы ее обеспечения лучше всего выражается понятием «устойчивость».
В Законе о банках (ст. 24 и 25) указаны следующие способы обеспечения банком своей финансовой надежности: создание собственных резервов (фондов); классификация активов с выделением сомнительных и безнадежных долгов и создание резервов (фондов) на покрытие возможных убытков; соблюдение обязательных экономических нормативов; организация внутреннего контроля; выполнение норматива обязательных резервов, депонируемых в ЦБ.
Это правильные рекомендации, но их недостаточно. Для любого банка, прошедшего первоначальный этап своего развития, главными становятся задачи:
• освоения всего спектра банковских операций безотносительно того, какую долю в тот или иной момент занимает в общем объеме показателей деятельности банка та или иная операция;
• развития системы корреспондентских отношений;
• перехода к активному использованию привлеченных средств;
• постоянной готовности правильно реагировать на изменения ситуации. Последнее можно считать важнейшим свидетельством того, что у банка хороший потенциал устойчивости. Важнейшей чертой экономического содержания устойчивости является соответствие стратегии (политики) банка объективным характеристикам реальной среды, в которой ему приходится работать, и соответствие текущих параметров деятельности банка его собственным стратегическим целям.
Другими словами, «устойчивость банка» выражает состояние банка в условиях реальной экономической и социальной среды и во многом определяется стабильностью последней. Если перевести это на язык практических действий, то, видимо, правильно будет утверждать, что под экономической устойчивостью банка понимается достижение им равновесного состояния на каждый конкретный момент времени за счет саморегулирования собственной деятельности, адаптации к внешним и внутренним условиям функционирования. Это качество банка включает в себя:
• адекватную оценку банком состояния и тенденций экономики в целом и ее отдельных секторов;
• умение вовремя уточнить или пересмотреть свою стратегию развития, политику и реализующие ее необходимые конкретные меры;
• способность вовремя и точно определить наиболее соответствующие текущему моменту основные направления своей специализации (наиболее прибыльные и наименее рисковые операции);
• способность своевременно и на качественном уровне осваивать новые финансовые инструменты;
• понимание необходимости и возможность использовать более совершенные технические средства, обеспечивающие проведение банковских операций;
• способность своевременно перегруппировать кадры в соответствии с принятой банком политикой, изменить, если надо, его организационные структуры.
Факторы устойчивости банка.
Устойчивость банков определяется внешними и внутренними факторами. В качестве наиболее существенных внешних факторов, на которые сами банки влиять не могут, можно выделить следующие:
1) социально-политическая ситуация в стране (регионе) — устойчивость правительства, корректировки финансово-экономической и социальной политики, социальная стабильность или напряженность в регионах, политические ориентации;
2) общеэкономическое положение в стране (регионе) — потенциал реального сектора экономики, обновление и выбытие производственных мощностей, конкурентоспособность товаропроизводителей, состояние платежного баланса страны, возможности межотраслевого перелива капитала, инвестиции (приток/отток капитала);
3) положение на финансовом рынке (федеральном или региональном) — процентная ставка привлечения ресурсов, доходность денежного рынка и рынка ценных бумаг, обменный курс национальной валюты, объем спроса/предложения валюты, операции на валютной бирже (объем торгов, спрос/предложение валюты), денежная эмиссия, темпы инфляции и инфляционные ожидания, объем и стоимость обслуживания государственного долга, денежная и кредитная политика Банка России (его ТУ), предложение денежной массы, конкуренция на рынке банковских продуктов;
4) политика Правительства и Банка России (его ТУ) в отношении коммерческих банков (банковского сектора страны или региона).
Основная проблема устойчивости, весьма острая для отечественных банков, порождена нестабильностью экономики страны в целом, и прежде всего ее реального сектора, а также нестабильностью «правил игры» на рынках.
В тех рамках, которые задаются внешними факторами, устойчивость каждого банка находится в его собственных руках, т.е. зависит от факторов внутреннего характера — от качества менеджмента, профессионализма кадров и т.д.
Традиционно оценка финансовой устойчивости банка предпо­лагает использование определенного набора показателей, которые в нашем случае могут быть сгруппированы следующим образом:
Показатели достаточности капитала;
Показатели ликвидности;
Показатели, характеризующие качества пассивов и акти­вов;
Показатели прибыльности.
Показатели достаточности капитала. Первым показателем устойчивости банка не только в порядке очередности, но и по важ­ности является достаточность капитала, или капитальная адекват­ность масштабу и характеру осуществляемых банком операций. Достаточный капитал, как известно, образует своеобразную «по­душку», которая позволяет банку оставаться платежеспособным и продолжать операции, несмотря ни на какие события.
Обычно методы измерения ликвидности основаны на понятии запасы, т.е. используется показатели на определенную дату. Между тем как измерение ликвидности предполагает прогноз состояния банка на определенный период. Для определения и оценки потребности банка в ликвидных активах применяются следующие методы: Прогнозирование разрыва ликвидности; Резервирование ликвидных активов по группам пассивов; Мониторинг показателей ликвидности. Метод прогнозирования разрыва ликвидности сопоставляет абсолютные значения денежных потоков по источникам и направлениям использования банковских ресурсов и основывается на модели пассивной эволюции, дополненной запланированными и/или утвержденными активными операциями. Результатом применения данного метода является определение абсолютного значения дефицита или избытка ликвидных активов на определенную дату, что позволяет определить оптимальные сроки привлечения и размещения банковских ресурсов. Так, наличие дефицита обуславливает привлечение банковских ресурсов с датой погашения не ранее даты образования дефицита и/или размещение до указанной даты, а наличие избытка требует от банка обратных действий. Метод резервирования ликвидных активов по группам пассивов определяет их величину в зависимости от фактической структуры привлеченных банковских ресурсов и спроса на надежные кредиты, то есть объем ликвидных активов обусловлен стабильностью определенных групп пассивов, среди которых наиболее часто выделяют "горячие деньги", депозиты до востребования и стабильные средства (основные депозиты). Для определения данных зависимостей используются показатели математической статистики и теории вероятности, характеризующие устойчивость групп пассивов. Питер Роуз предлагает использовать следующие коэффициенты: для "горячих денег" коэффициент покрытия не менее 95%, для депозитов до востребования – 30%, для стабильных средств – 15%. Метод мониторинга показателей ликвидности используется для контроля результатов деятельности банка посредством расчета системы финансовых коэффициентов ликвидности и наиболее часто применяется государственными органами, осуществляющими надзор и регулирование деятельности коммерческих банков. В соответствии с Инструкцией ЦБ РФ № 110-И «Об обязательных нормативах банков» рассчитываются: нормативы мгновенной, текущей, долгосрочной ликвидности, которые регулируют (ограничивают) риски потери банком ликвидности и определяются как отношение между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и типов активов и пассивов, других факторов.
Норматив мгновенной ликвидности банка (Н2) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение одного операционного дня и определяет минимальное отношение суммы высоколиквидных активов банка к сумме обязательств (пассивов) банка по счетам до востребования, скорректированных на величину минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования. Норматив мгновенной ликвидности банка (Н2) рассчитывается по следующей формуле:
Лам
Н2 = ------------------ x 100% >= 15%, где
Овм - 0,5 x Овм*
Лам - высоколиквидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены в течение ближайшего календарного дня и (или) могут быть незамедлительно востребованы банком и (или) в случае необходимости могут быть реализованы банком в целях незамедлительного получения денежных средств, в том числе средства на корреспондентских счетах банка в Банке России, в банках - резидентах Российской Федерации, в банках стран, входящих в группу развитых стран, в Международном банке реконструкции и развития, Международной финансовой корпорации и Европейском банке реконструкции и развития, средства в кассе банка. Овм - обязательства (пассивы) по счетам до востребования, по которым вкладчиком и (или) кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении. Овм* - величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования. Минимально допустимое числовое значение норматива Н2 устанавливается в размере 15 процентов.
Норматив текущей ликвидности банка (Н3) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в течение ближайших к дате расчета норматива 30 календарных дней и определяет минимальное отношение суммы ликвидных активов банка к сумме обязательств (пассивов) банка по счетам до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней, скорректированных на величину минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней.
Норматив текущей ликвидности банка (Н3) рассчитывается по следующей формуле:
Лат
Н3 = ---------------- x 100% >= 50%, где
Овт - 0,5 x Овт*
Лат - ликвидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены банком и (или) могут быть востребованы в течение ближайших 30 календарных дней и (или) в случае необходимости реализованы банком в течение ближайших 30 календарных дней в целях получения денежных средств в указанные сроки; Овт - обязательства (пассивы) по счетам до востребования, по которым вкладчиком и (или) кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении, и обязательства банка перед кредиторами (вкладчиками) сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней.; Овт* - величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней. Минимально допустимое числовое значение норматива Н3 устанавливается в размере 50 процентов.
К высоколиквидным (Лам) и ликвидным (Лат) активам относятся только те финансовые активы банка, которые относятся к I и II категориям качества, а также ссуды, вошедшие в портфель однородных ссуд с величиной резерва, не превышающей 20 процентов. Высоколиквидные и ликвидные активы включаются в расчет нормативов Н2 и Н3 за вычетом расчетного резерва на возможные потери по указанным активам. Активы, по которым осуществляется переоценка включаются в расчет показателей Лам и Лат с учетом суммы отрицательной и положительной разниц по переоценке.
Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) регулирует (ограничивает) риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы и определяет максимально допустимое отношение кредитных требований банка с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, к собственным средствам (капиталу) банка и обязательствам (пассивам) с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, скорректированным на величину минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций).
Норматив долгосрочной ликвидности банка (Н4) рассчитывается по следующей формуле:
Крд
Н4 = ----------------- x 100% <= 120%, где
К + ОД + 0,5 x О*
Крд - кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, а также пролонгированные, если с учетом вновь установленных сроков погашения кредитных требований сроки, оставшиеся до их погашения, превышают 365 или 366 календарных дней, за вычетом сформированного резерва на возможные потери по указанным кредитным требованиям; ОД - обязательства (пассивы) банка по кредитам и депозитам, полученным банком, за исключением суммы полученного банком субординированного кредита (займа, депозита) в части остаточной стоимости, включенной в расчет собственных средств (капитала) банка, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка с оставшимся сроком погашения свыше 365 или 366 календарных дней; О* - величина минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), не вошедшим в расчет показателя ОД. Максимально допустимое числовое значение норматива Н4 устанавливается в размере 120 процентов.
Показатели Овм*, Овт*, О* определяются как минимальный совокупный остаток средств по счетам юридических (кроме кредитных организаций) и физических лиц, сложившийся за расчетный период по результатам суммирования остатков по состоянию на первое число каждого месяца расчетного периода в пределах 0,1% средней величины совокупных остатков средств по соответствующим счетам юридических и физических лиц за расчетный период.КАПИТАЛ БАНКА
Банковский капитал - денежный капитал, привлеченный банком из разных источников и используемый для проведения банковских операций. Банковский капитал образует финансовые ресурсы банка;
(англ. capital of bank) - сумма собственных средств банка, составляющая финансовую основу его деятельности и источник ресурсов. Капитал призван поддерживать доверие клиентов к банку и убеждать кредиторов в его финансовой устойчивости. Капитал должен быть достаточно велик для обеспечения уверенности заемщиков в том, что банк способен удовлетворить их потребности в кредитах и при неблагоприятно складывающихся условиях экономического развития страны. Это обуславливает усиленное внимание надзорных государственных и международных органов к величине и структуре Капитала. Показатель достаточности капитала отнесен к числу важнейших при оценке надежности банка. Особое значение Капитала определяется его функциями.
Главная защитная функция Капитала реализуется путем поглощения возможных убытков и обеспечивает защиту интересов вкладчиков. Оперативная функция К.б. создает адекватную базу роста для активов банка, т.е. возможность расширения его деятельности. Поэтому у банков с консервативной деятельностью К.б. может быть меньше, чем у банков, деятельность к-рых отличается повышенным риском.

Регулирующая функция Капитала связана исключительно с особой заинтересованностью общества в успешном функционировании банков. Правила, относящиеся к обеспечению нормального функционирования банка, включают требования минимальной величины уставного капитала, необходимого для получения банковской лицензии; предельной суммы риска на одного кредитора и заемщика; ограничения по активам при покупке активов другого банка.
В международной практике используется единая методика расчета Капитала, принятая в 1988 в г. Базеле (Базельское соглашение). Соглашение о международной унификации расчета капитала и стандартам капитала устанавливает единообразие в определении структуры капитала (капитала I и II уровня, соотношения между ними), шкалы взвешивания по риску для балансовых активов, системы пересчета забалансовых статей и стандарта минимального отношения капитала I и II уровня к активам и забалансовым операциям, взвешенным по степени риска.
В 1997 Базельским комитетом было принято новое решение, в соответствии с которым К.б. должен рассчитываться с учетом рыночных рисков. Для покрытия рыночных рисков выделяется капитал III уровня. Капитал I уровня (основной, базовый) включает: оплаченный акционерный капитал (обыкновенные акции); бессрочные некумулятивные привилегированные акции; открытые резервы, формируемые из чистой прибыли; доходы от продажи обыкновенные акций сверх их номинальной стоимости первым держателям; публикуемый нераспределенный остаток прибыли.


Капитал II уровня (дополнительный) включает:
скрытые резервы (резервы, созданные из чистой прибыли, направление к-рых не отражено в балансе); резервы по переоценке нек-рых активов; общие резервы для покрытия кредитных рисков;
гибридные инструменты типа заемного капитала (напр., бессрочные долговые инструменты);
субординированный срочный долг.

Величина дополнит, капитала не должна быть больше основного, базового капитала, а субординированный долг не должен превышать 50% капитала I уровня.

Капитал III уровня состоит из краткосрочного субординированного долга (не менее 2-х лет) и не должен превышать 250% капитала I уровня. В отечественной практике расчет К. б. максимально приближен к международным стандартам. В соответствии с действ, в РФ нормативными положениями в состав К.б. I уровня, используемого при расчете обязательных экономических нормативов, включают: уставный, резервный фонды и эмиссионный доход; стоимость безвозмездно полученного имущества; фонды накопления; нераспределенную прибыль, подтвержденную аудиторами.

Капитал I уровня уменьшается на величину допущенных убытков, выкупленных собственных акций, остаточную стоимость нематериальных активов Капитал II уровня (дополнительный) включает привилегированных акции, не включенные в Капитал I уровня, переоценку основных фондов; резервы по кредитам I группы; прибыль текущего года; уставный капитал (паевой у не акционерных банков); субординированный кредит. Этот капитал не должен превышать основной капитал (излишек не принимается в расчет). Полученная сумма уменьшается на величину недосозданных резервов, дебиторской задолженности и т.п. затрат. Активы банка исчисляются с учетом: кредитного риска; риска операций, учитываемых на внебалансовых счетах; риска операций по срочным сделкам и рыночных рисков (для банков, имеющих инвестиционный портфель, вдвое превышающий собственный капитал).
Частные виды устойчивости банка.
Для того, чтобы раскрыть содержание устойчивости коммерческого банка, необходимо определить ее видовую структуру.
Капитальная устойчивость предполагает наличие у коммерческого банка необходимой величины собственных средств, соответствующей принимаемым рискам его деятельности.
Рыночная (коммерческая) устойчивость характеризуется положением банка на рынке банковских продуктов и услуг: его долей присутствия, развитостью филиальной сети, длительностью взаимоотношений с клиентами и пр.
Функциональная устойчивость коммерческого банка - это состояние, определяемое его специализацией или универсализацией на рынке банковских продуктов и услуг.
Организационно-структурная устойчивость предполагает соответствие организационной структуры коммерческого банка поставленным перед ним целям и задачам.
Финансовая устойчивость коммерческого банка - «это качественная характеристика его деятельности, необходимая для выполнения банком его функций, образования достаточных резервов для покрытия возможных убытков, соответствие требованиям надзорных органов, достижение состояния неподверженному риску, базирующееся на качественном банковском менеджменте»

В границах перечисленных классов финансовой устойчивости коммерческого банка можно выделять отдельные ее виды, используя для этого частные признаки (второго и последующих порядков), отражающие отдельные аспекты данного комплексного понятия5.
Например, можно определять такие виды финансовой устойчивости, как кратко-, средне-, долгосрочная или отчетная, плановая, прогнозная. При необходимости в классификацию можно вводить также частные признаки третьего и других порядков, которые характеризуют те или иные разновидности финансовой устойчивости. Так, долгосрочная и среднесрочная финансовая устойчивость коммерческого банка могут рассматриваться в качестве стратегической или тактической (при наличии стратегии и тактики ее повышения), а стратегическая - может быть «привязана» к особенностям того или иного цикла развития банка. Отчетная, планируемая или прогнозируемая финансовая устойчивость, в свою очередь, могут оцениваться в зависимости от уровня как абсолютная, нормальная, неустойчивая или кризисная. Разумеется, рассмотренные типы, классы, виды и разновидности финансовой устойчивости коммерческого банка взаимосвязаны между собой и, следовательно, представляют собой систему.
Примерная схема, отражающая изложенную выше типологию форм финансовой устойчивости коммерческого банка, представлена на рисунке
Оценка качества активов.
Качество активов банка определяется различными факторами:
- соответствием структуры активов структуре пассивов по срокам;
- ликвидностью активов;
- доходностью активов;
- диверсификацией активных операций;
- объемом и долей рисковых, критических и неполноценных активов;
- признаки изменчивости активов.
Высокое качество активов определяется, прежде всего, полной или потенциально полной возвратностью вложенных денежных средств в оговоренные договором сроки с учетом причитающейся банку наращенной стоимости (для размещенных активов) либо возможностью реализовать данный актив по цене, не меньшей его балансовой стоимости (для вне оборотных активов).
С точки зрения качества активы делятся на «хорошие» (полноценные) и «плохие» (неполноценные) активы. Активы считаются неполноценными, если банк не может превратить его денежные средства полностью по текущей балансовой стоимости по истечению срока его погашения.
Следует отличать неполноценные активы от рисковых. К последним относятся те активы, для которых лишь существует вероятность потери стоимости в будущем, а не к полноценным – те, для которых это вероятность уже наступила.
В частности к плохим активам относятся:
- просроченная ссудная задолженность;
- векселя и иные долговые обязательства, не оплаченные в срок;
- неликвидные и обесценившиеся ценные бумаги;
- дебиторская задолженность сроком свыше 30 дней;
- средства на корреспондентских счетах в обанкротившихся банках;
- вложения в капитал предприятий, находящихся в кризисном состоянии;
- нереализуемая недвижимость;
- прочие.
Для анализа качества активов используют следующие показатели:
1. уровень доходных активов, определяемый как отношение активов, приносящих доход, к общей сумме активов. У российских банков значение этого коэффициента составляет, как правило, 55-65%. По международным стандартам, оптимальным считается значение этого коэффициента в пределах 76-83%. Слишком низкое значение этого коэффициента говорит о неэффективности работе банка и высокой степени иммобилизации средств, слишком высокое – о высоком уровне приятных банком на себя рисков.
2. коэффициент активов с повышенным риском, равный отношению суммы активов с повышение рисков к общей сумме активов. К активам с повышенным риском относятся вложения в акции, векселя, факторинг, лизинг, прямые инвестиции превышение дебиторской задолженности над кредиторской. Диапазон для этого коэффициента не устанавливается, но по его значению можно примерно оценить степень рискованности активной политика банка.
3. уровень сомнительной задолженности, равный отношению просроченной задолженности по кредитам к общей сумме размещенных активов. Значение этого показателя не должно превышать 5%. В идеале оно должно находиться в диапазоне 0-2%
4. уровень резервов, рассчитываемый как отношение резервов (на возможные потери по ссудам, на потери по расчета с дебиторами и др.) к сумме размещенных активов. Хотя этот коэффициент сильно зависит от политики банка по созданию резервов и от качества его кредитного портфеля, оптимальным считается уровень резервов в пределах 5-7%.
5. уровень дебиторской задолженности в активах, не приносящих доход. Показатель предназначен для оценки качества недоходных активов. Максимально допустимое значение этого коэффициента 40%. Более высокое значение свидетельствует о снижении ликвидности банка и о наличии у него проблем по своевременному возврату вложенных средств.
6. коэффициент иммобилизации активов, равный отношению иммобилизованных активов к сумме активов – нетто. Нормальным считается значение этого коэффициента в пределах 15-17%. Превышение этого значения ведет к сокращении эффективности работы банка.
7. коэффициент схлопывания активов – отношения суммы активов – нетто к балансовому итогу. У российских банков этот коэффициент в среднем равен 75-80%. Нормальным считается, когда активы – нетто составляют 65% активов - брутто. Меньшее значения свидетельствуют об искусственном раздувании банком своих активов для поднятия своего рейтинга и престижа.
8. уровень рисковых активов в общей сумме активов.
Количественные параметры являются лишь предварительно оценкой качества активов, которая может быть произведена по данным официальной отчетности банков. Для более детальной оценки необходимо на основе первичной информации выделить в составе активов те, по которым пересматривались условия погашения; нестандартные активы, размещенные с отклонениями и нарушениями сложившейся в банке практики; крупные кредиты; средства, представленные инсайдерам банка, и т.д. Такой анализ в состоянии провести лишь сам банк, а так же проверяющие органы (Центральный банк РФ и внешние аудиторы). Качество активов оценивается c точки зрения их возвратности (для кредитного портфеля) и способности своевременно и без потерь обращаться в платёжные средства (для ценных бумаг и основных средств).
Так как выдача ссуд составляет основу активных операций банка, то они (по мере возвращения) являются и основным источником для погашения обязательств перед клиентами. Поэтому затруднения при возврате средств банку могут вызвать наиболее серьёзные сбои в его работе. Таким образом, надёжность банка во многом будет определяться двумя величинами - размером кредитного портфеля (как основного источника риска) и объёмом просроченной задолженности (потерянные активы).
Оценка качества банковского менеджмента
Качество банковского менеджмента есть его свойство, определяющее эффективность системы управления, т.е. способность банка достигать стоящие перед ним цели и задачи. Качество управления — это характеристика самой системы управления, ее субъектов, объектов, механизма, инструментов, технологии принятия решений. Поскольку система управления в каждом банке индивидуальна, критериями ее оценки могут быть: соответствие сложившейся системы законодательству Российской Федерации, нормативным актам надзорного органа, а также внутрибанковским стандартам. Как правило, оценка качества управления начинается с оценки его эффективности, т.е. изучения конечных показателей деятельности; банка. Именно эти показатели создают объективную основу для оценки качества управления. Понятно, что нельзя признать качество управления высоким, если не достигается его эффективность, т.е. банк не добивается высоких конечных результатов деятельности. К ним, как правило, относят показатели достаточности капитала, качества активов, ликвидности, прибыльности, уровень рисков. Вместе с тем состояние этих показателей является необходимым, но недостаточным основанием для формирования выводов о качестве управления. Поэтому на следующем этапе анализу подвергается сама система управления в банке, чтобы подтвердить ее роль в достижении определенных результатов деятельности банка. Направления и способы оценки сложившейся в банке системы управления отличаются большим разнообразием. В этой связи можно выделить методы оценки качества управления в банках, используемые надзорными органами и рейтинговыми агентствами.
Качество управления оценивается по пятибалльной системе, исходя из изучения широкого перечня объективных и субъективных факторов. Начинается оценка менеджмента с анализа результатов деятельности банка. Банки с хорошим менеджментом имеют достаточный капитал, хорошее качество активов, достаточную прибыль, удовлетворительную ликвидность, низкую подверженность рискам. Затем менеджмент оценивается с точки зрения соблюдения законов, инструкций и регулятивных правил, включая своевременное представление отчетов органам банковского надзора. На следующем этапе оценивается профессионализм менеджеров, их способность к администрированию, состав главного и среднего звеньев управления. Объектом изучения становятся квалификация и опыт администрации, способность управленцев более низкого ранга в критических ситуациях взять на себя ответственность за принятие решений, входящих в компетенцию их руководства, качество надзора со стороны руководства, адекватность системы обучения и переквалификации, структура, состав и эффективность работы правления, кредитного и других комитетов, наличие и адекватность квалифицированного штата аудиторов и аудиторских программ. Одновременно важно оценить менеджмент с точки зрения, проводимой им политики, действующей системы контроля, способности прогнозировать, планировать и оперативно реагировать на изменение обстановки. Анализу подвергаются системы бухгалтерского учета, планирования и внутреннего контроля, кадровая политика и соответствие оперативной деятельности утвержденным ссудной и инвестиционной политике, выбранным моделям управления активами и пассивами. Особое внимание уделяется выявлению фактов злоупотреблений и ведения дел с самим собой. Здесь предметом изучения становятся практика предоставления ссуд на «нездоровой» основе крупным акционерам, директорам, служащим или лицам, в которых банковская администрация заинтересована, прецеденты использования банковских средств в личных корыстных целях служащих и директоров, злоупотребления в области заработной платы и вознаграждений.
Признаки плохого управления в банке:
Технический мисменеджмент - обычно наблюдается в тех случаях, когда:
банк «молодой», т.е. только организован и проводит агрессивную политику, к тому же с относительно неопытным руководством;
банк меняет владельцев и руководство, что вызывает и изменение его политики; банк, управляемый ранее успешно, по ряду причин оказывается неспособным предвидеть конъюнктурные изменения рынка или сориентироваться в ухудшившейся ситуации и предпринять оздоровительные меры. Для технического мисменеджмента характерны расплывчатые целевые установки, ему присуще принятие неадекватных реальной ситуации мер, но самое яркое проявление технического мисменеджмента— это неадекватная политика, недостаток внутреннего контроля и слабое планирование, неоправданный рост персонала и т.д. Несмотря на то, что технический мисменеджмент имеет негативные последствия, он все же осуществляется в соответствии с законами, юридическими требованиями, нормами надзора, т.е. цели и политика такого менеджмента, хотя чрезмерно агрессивны и рискованны, но некриминальные. Однако снижение реальной прибыли, скрытые убытки, в конце концов приводящие к уменьшению капитала, а также к падению дивидендов акционеров банка, — важный сигнал рынку о том, что положение банка ухудшилось. В такой ситуации руководство и персонал банка могут и обязаны объявить о реальном со-стоянии дел, изменить стиль менеджмента, выправить структуры кредитного и депозитного портфеля, реализовать часть активов, привлечь новый капитал — в общем, постараться сделать все возможное, чтобы избежать потери доверия к банку и сохранить контроль над ситуацией.Второй тип неудовлетворительного управления квалифицируется как косметическое управление. Его сущность составляет сокрытие прошлых и настоящих убытков с целью выиграть время и сохранить контроль. Существует много способов скрыть реальную экономическую ситуацию посредством приукрашивания баланса. Но главным способом утаивания возникших проблем является манипулирование с распределением прибыли. Вместо уменьшения дивидендов и увеличения резервов для покрытия возросших рисков менеджеры пытаются сохранить или увеличить выплачиваемые дивиденды ради создания «хорошего имиджа банка». При этом могут использоваться четыре способа вуалирования экономической ситуации: уменьшение резерва кредитного риска путем пересмотра сроков погашения ссуд или оформления дополнительных гарантий их возврата (даже нереальных); завышение суммы реальных доходов; проведение переоценки активов; ускорение накопления доходов и откладывание учета расходов.
Третий тип неудовлетворительного управления именуется безнадежным руководством. Для него характерно проведение чисто внешних преобразований, связанных с осуществлением нескольких выгодных сделок. Эти сделки могут касаться спекулятивных операций с ценными бумагами, привлечения депозитов по повещенным процентным ставкам для предоставления крайне рискованных ссуд.
Наконец, четвертый тип неудовлетворительного управления — мошенничество. Мошенничеством считается, например, организация банка предпринимателями, имеющими определенные личные интересы. К мошенничеству прибегают зачастую и тогда, когда руководство банка предвидит приближающийся крах. При этом осуществляется предоставление кредитов клиентам, в которых банкиры заинтересованы.
Анализ финансовой устойчивости кредитной организации по методике В. КромоноваМетодика В. Кромонова нашла достаточно широкое применение в российской практике финансовой оценки кредитных организаций. Исходной информацией для расчетов служат балансы банков по счетам второго порядка, данные которых группируется в экономически однородные группы: уставный фонд (УФ), собственный капитал (К), обязательства до востребования (ОВ), суммарные обязательства (СО), фонд обязательных резервов (ФОР), ликвидные активы (ЛА), работающие активы (АР), защита капитала (ЗК).
Исходя из агрегированных данных, рассчитываются шесть коэффициентов:
1) Генеральный коэффициент надежности: К1 = К/АР
Характеризует на сколько рисковые вложения банка в работающие активы защищены собственным капиталом.
2) Коэффициент мгновенной ликвидности: К2 = ЛА/ОВ
Показывает, использует ли банк клиентские деньги в качестве собственных кредитных ресурсов.
3) Кросс-коэффициент: К3 = СО/АР
Определяет, какую степень риска допускает банк при использовании привлеченных средств.
4) Генеральный коэффициент ликвидности: К4 = (ЛА+ЗК+ФОР)/СО
Показывает способность банка при невозврате выданных ссуд удовлетворить требования кредиторов в предельно разумный срок.
5) Коэффициент защищенности капитала: К5 = ЗК/К
Иллюстрирует, на сколько кредитное учреждение учитывает инфляционные процессы и какую долю своих активов размещает в недвижимости, ценностях и оборудовании.
6) Коэффициент фондовой капитализации прибыли: К6 = К/УФ
Данный показатель характеризует способность капитализировать полученную прибыль.
Значения вышеуказанных показателей по нормативам равны: 1; 1; 3; 1; 1; 3 соответственно. Их весовые значения равны: 45%, 20%, 10%, 15%, 5%, 5%.
Далее рассчитывается индекс надежности:
N = 45К1+20К2+10К3/3+15К4+5К5+5К6/3
Исходя из формулы, максимальная величина индекса надежности равна 100. Чем выше данный индекс, тем более надежен и финансово устойчив банк.
Система CAMEL для оценки финансового состояния коммерческого банка
Один из наиболее известных в мире подходов к оценке финансовой устойчивости банков - CAMELS, используется американскими органами банковского регулирования и надзора. Он представляет собой комплексную оценку, выставляемую банку на основе данных, поступающих в надзорные органы. Автор подробно рассматривает анализ некоторых показателей финансовой устойчивости банка по американской методике.
Аббревиатура CAMELS представляет собой сочетание начальных букв анализируемых компонентов, названия которых фактически аналогичны используемым российскими органами банковского надзора:
C - capital adequacy, или достаточность капитала. Система определяет, какой капитал банка может быть использован для защиты его кредиторов (вкладчиков) и достаточна ли его величина;
A - asset quality, или качество активов. Система позволяет получить информацию об областях повышенного кредитного риска, проанализировать состав ссудного портфеля, уделяя внимание финансовому воздействию проблемных займов, структуру ценных бумаг;
M - management, или качество управления. Методика определяет качество банковского менеджмента на основе оценки результатов работы, соблюдения законов и инструкций, принятой системы контроля;
E - earnings, или доходность (прибыльность). Система оценивает эффективность деятельности банка, определяет источники получения прибыли и выявляет ее достаточность для будущего развития банка;
L - liquidity, или ликвидность. Система определяет достаточность ликвидности банка с точки зрения своевременного исполнения своих обязательств.
S - sensitivity to risk, или чувствительность к риску. Позволяет определить, насколько изменится финансовое состояние банка при изменении процентных ставок (данный компонент в качестве составной части методики, применяемой надзорными органами США, введен с 1996 г.).
1. Достаточность капитала
Оценка достаточности собственного капитала банка предполагает: определение критериев достаточности капитала, выбор показателей, характеризующих достаточность капитала, и оценку фактического уровня соответствующих показателей.
Оценка достаточности капитала включает:
- набор основных показателей (коэффициент достаточности основного капитала и коэффициент достаточности основного и дополнительного капитала);
- набор дополнительных показателей:
а) показатель левериджа, характеризующий долю основного капитала в активах (3%);
б) коэффициент достаточности материального основного капитала (отношение основного капитала за вычетом нематериальных активов к средней сумме активов);
в) коэффициент рисковых активов;
г) объем и динамика критических и некачественных активов.
Окончательный вывод о достаточности капитала делается на основе,
во-первых, сравнения фактических уровней коэффициентов основных показателей с принятыми в стране критериальными уровнями и,
во-вторых, оценки результатов анализа качества активов.
Для оценки достаточности капитала в системе CAMEL применяется пятибалльная шкала. Для выставления окончательной оценки достаточности капитала используются следующие коэффициенты.
2. Качество активов.
При анализе качества активов банка и сделок, отраженных на забалансовых счетах, главным критерием выступает реальный риск, сопровождающий активные (включая забалансовые) операции банка. Оценка качества активов осуществляется на основе определения степени риска отельных групп активов и расчета ряда основных и дополнительных показателей. Основным показателем, характеризующим качество активов, является отношение совокупного риска активов к капиталу банка.
Для расчета величины совокупного риска активов (числителя основного показателя) по системе CAMEL все активы, обладающие риском, подразделяются на пять групп: хорошие, особо упомянутые, нестандартные, сомнительные, убыточные.
Хорошие активы — это активы, защищенные чистой стоимостью или высоким качеством обеспечения (залогом, гарантией).
Особо упомянутые — это активы, которые защищены в данный момент, но имеют потенциальные слабости, в частности размещены с некоторым отклонением от осторожной и разумной политики банка. К данной категории относят, например, кредиты, по которым имеются некоторые упущения, возникшие при заключении кредитного договора работником в связи с недостаточной квалификацией или по которым наблюдаются негативные тенденции в финансовом состоянии заемщика.
К нестандартным активам , или активам, вызывающим опасения, относятся активы, недостаточно защищенные текущей стоимостью и представленным обеспечением. Они характеризуются явной вероятностью невозвращения долга.
Сомнительные активы — это активы с высокой возможностью потерь, но в связи с некоторыми обстоятельствами их нельзя в настоящее время классифицировать как убыточные. Такими обстоятельствами могут быть предполагаемое слияние, появление права на дополнительное обеспечение и т.д.
Убыточные активы — активы, имеющие столь низкую вероятность возврата, что считать их банковскими активами не представляется целесообразным.
При этом последние три группы отнесены к активам, подвергающимся негативному ранжированию, по ним установлены следующие коэффициенты риска: 20%, 50%, 100%.
Оценка качества активов — творческий процесс, предполагающий проведение самого тщательного анализа основных активных статей банка и расчета вероятных его потерь от инвестирования средств.
Особенно тщательно при анализе активов требуется осуществить анализ кредитного портфеля. На риск конкретной ссуды оказывает влияние множество факторов (цель, объем и срок ссуды, кредитоспособность клиента, способ и качество обеспечения ссуды, отраслевая принадлежность заемщика и т.д.), поэтому следует провести оценку степени риска каждой ссуды, выделив указанные выше группы ссуд: хорошие, особо упомянутые, нестандартные, сомнительные, убыточные.
Абсолютная величина совокупного риска (СР) активов определяется умножением объемов активов, подвергающихся негативному ранжированию, на стандартные величины степени риска по перечисленным выше группам:
СР = Нестандартные активы х 0,2 + Сомнительные активы х 0,5 + Убыточные активы х 1,0.
Основной показатель, определяющий качество активов, определяется через отношение абсолютной величины риска по всем активам и внебалансовым статьям к основному капиталу банка плюс резервы для покрытия кредитных потерь: СР: К х 100.
Уровень этого показателя оценивается на основе экспериментально выведенных норм.
Однако окончательный вывод о качестве активов делается после тщательного анализа двух дополнительных показателей:
K1= Активы, классифицированные по степени риска / Все активы;
К2= Общая сумма некачественных ссуд (просроченных и сомнительных к возврату) / Общая сумма выданных ссуд.
3. Уровень доходности и прибыльности.
Доходы и прибыль характеризуют эффективность деятельности банка, определяют возможность развития его экономической и социальной базы, создают условия для увеличения собственного капитала банка и резервов, обеспечивают выплату дивидендов инвесторам.
Для оценки уровня прибыльности банка используется ряд показателей. В качестве основного выбран коэффициент прибыльности:
Кпр = (Чистая прибыль (после уплаты налогов) / Средний размер активов)X100 %
Нормативный уровень коэффициента устанавливается по группам банков, различающихся по объему активов. Все банки делятся на пять групп: с активами менее 100 млн. дол.; от 100 млн. до 300 млн. дол.; от 300 млн. до 1000 млн. дол.; от 1 млрд. до 5 млрд. дол.; свыше 5 млрд. дол.По каждой из выделенных групп и по каждому банку одной группы рассчитывается средняя величина коэффициента прибыльности на основе фактического уровня за 3 года. Далее составляется убывающий ряд фактических средних значений названного коэффициента за 3 года по банкам каждой группы.
Норматив прибыльности высшего рейтинга (1) соответствует средней величине самых высоких коэффициентов начала ряда, количество которых составляет 15% от общего количества коэффициентов данной группы банков. Среднее значение следующих коэффициентов в количестве 50% является нормативным уровнем для удовлетворительного рейтинга (2); 20% — посредственного уровня (3) и 15% — предельного уровня (4). При убытках присваивается рейтинг 5 — неудовлетворительный.
Использование исходных фактических значений коэффициента за три года уменьшает воздействие на показатели прибыльности банка краткосрочного эффекта, спада или роста доходов, связанных с динамикой хозяйства. Критерии прибыльности становятся более стабильными и менее подверженными циклическим колебаниям. Сравнение фактического уровня прибыльности банка с нормативным уровнем лежит в основе предварительной оценки рейтинга банка по прибыльности.
Для окончательной оценки проводится анализ структуры доходов и расходов банка в динамике по следующим направлениям:
- рассчитывается показатель, характеризующий соотношение основных доходов и расходов банка, проводится его сравнение с аналогичным показателем по банкам одной группы;
- рассчитывается показатель, характеризующий соотношение операционных доходов и непроцентных расходов, проводится его сравнение с аналогичным по банкам одной группы;- рассмотрение уровня и тренда убытков по ссудам, сравнение со средним уровнем по группе КБ;
- рассматривается адекватность созданных резервов по отношению к объему ссуд и сравнивается со средней величиной по однородной группе банков;
- анализируется структура доходов и определяется влияние на прибыль экстраординарных, нерегулярных статей, фондовых сделок и налогового эффекта;
- анализ доли дивидендов в сумме дохода в сравнении с адекватностью банковского капитала.
Рейтинг оценки прибыльности банка будет определяться на основе учета основных и дополнительных показателей.
4. Ликвидность.
Ликвидность банка является непременным условием его надежности, поскольку отражает способность банка своевременно и полностью выполнить свои обязательства перед кредиторами. Основное внимание при анализе и оценке ликвидности уделяется: адекватности источников поддержания ликвидности текущим и перспективным потребностям банка, возможности быстрой реализации активов с наименьшими потерями, структуре и динамике депозитов, способности менеджеров контролировать ликвидную позицию.
В системе CAMEL используется определенный набор показателей , позволяющих осуществить оценку этих факторов:
- степень постоянства депозитов;
- степень надежности фондов, чувствительных к изменениям процентной ставки;
- способность активов быстро обмениваться на наличность;
- доступность денежных рынков;
- эффективность стратегии по управлению активами и пассивами, менеджмента в этой области;
- соответствие достигнутых показателей внутренней политике по соблюдению ликвидности;
- содержание, объем и антиципированное использование крупных соглашений на будущую дату.
Принципы анализа показателей ликвидности состоят в следующем.
1. Первостепенное значение придается анализу структуры привлеченных средств клиентов, поскольку наличие в депозитах устойчивой (стабильной) части повышает ликвидность банка. В связи с этим в депозитах выделяют устойчивую (стабильную) и изменчивую часть. Устойчивые депозиты называют основными, или сердцевинными; это та часть депозитов, которая не покидает банк. Основные депозиты могут быть как среди вкладов до востребования, так и среди срочных и сберегательных счетов и вкладов. При этом практика показывает, что устойчивая часть депозитов выше среди вкладов до востребования. В международной практике считается нормой, если в общей сумме депозитов основные составляют не менее 75%.
2. К депозитам, чувствительным к изменениям процентных ставок, относятся срочные и сберегательные вклады. Задача анализа динамики срочных и сберегательных вкладов — не допускать значительного увеличения доли колеблющихся депозитов.
3. Способность активов к быстрой конверсии в наличность оцениваются по динамике показателя: ликвидные активы/общая сумма активов х 100%.
При этом ликвидные активы включают лишь остатки средств в кассе, денежные средства в пути, на валютных счетах, остатки по счетам «ностро» в Центральном банке, счетам «ностро» в других банках. Чем выше данный показатель, тем выше ликвидность, но ниже доходность. Поэтому целью менеджмента в области управления ликвидностью является выявление оптимальной границы между ликвидностью банка и его доходностью.
Одновременно с названным показателем рассчитывается и анализируется в динамике соотношение текущих активов (быстрореализуемых ценных бумаг) с общей суммой активов, степень оценки портфеля ценных бумаг, доля необеспеченных ценных бумаг.4. Оценка доступности для коммерческого банка внешних источников производится на основе анализа в динамике показателя внешних заимствований: (Ссуды, полученные от других банков, включая ЦБ / Сумма привлеченных ресурсов) х 100%.
Оценка этого показателя неоднозначна, большая доля внешних заимствований свидетельствует о слабости и низкой ликвидности банка, низкая доля — о недоверии к банку. Поэтому дополнительно анализируются:
- частота заимствований;
- условия заимствования (с залогом или без залога);
- причины привлечения средств;
- проценты по займам.
5. Оценка эффективности стратегии по управлению активами и пассивами основывается на рассмотрении в динамике соотношения между ссудами и депозитами, с одной стороны, и долей привлекаемых кредитов других банков в общей сумме привлеченным ресурсов - с другой.
Банк тем ликвиднее, чем умереннее уровень заимствований у других банков и, кроме того, имеется прямая зависимость между ростом депозитов («основных») и объемом ссуд.
Одновременно предлагается проанализировать структуру депозитов и ссуд по срокам. Банки могут испытывать проблемы с ликвидностью при несоблюдении пропорций по срокам депозитов в результате неоднократной пролонгации кредита. Разрешение проблемы ликвидности по указанной причине возможно при покупке дополнительных средств на денежном рынке. Однако такой способ управления ликвидностью связан с процентным риском. Этот риск может превратиться в серьезную проблему для банка, работающего с иностранной валютой; операции с иностранной валютой подвержены также дополнительным рискам - трансфертным и обменного курса.
6. Соответствие достигнутых показателей внутренней политике по соблюдению ликвидности анализируется на основе изучения запланированных показателей ликвидности и их выполнения в истекшем и текущем периодах. Одновременно дается оценка системы отчетов и базы данных, позволяющих осуществлять оперативный анализ и контроль за состоянием ликвидности.
7. Содержание, объем и антиципированное использование кредитных соглашений на будущую дату предполагает рассмотрение (прогноз) обеспеченности будущих кредитных договоров депозитами, которые привлечет банк.
Рейтинговая оценка ликвидности по системе CAMEL не использует критериальных уровней для показателей ликвидности; пятибалльная оценка ликвидности полностью основывается на выводах, вытекающих из анализа реальных условий.
Как правило, эти выводы базируются на изучении тенденций (тренда) в изменениях соответствующих показателей, сравнения фактических показателей со средними по однородной группе банков.
Рейтинг 1 (сильный) означает высокий уровень ликвидности, характеризующийся более чем достаточным объемом ликвидных активов или свободным доступом к внешним источникам. По первому рейтингу оцениваются также банки, показатели ликвидности которых несколько ниже, но которые имеют свободный доступ к межбанковским ресурсам, умеренный уровень заявленных средств на внешнем рынке и для которых связь между увеличением стабильного остатка депозита и увеличением банковских ссуд не является обратной.
Однако если банк располагает большим объемом привлеченных ресурсов, чувствительных к изменениям процентной ставки, или для него характерна обратная связь между наиболее устойчивой частью депозитов и ссудами, рейтинг банка ухудшается несмотря на хорошие показатели ликвидности.
Рейтинг 2 (удовлетворительный) присваивается банкам со снижающейся ликвидностью и увеличивающимися заемными средствами, показатели ликвидности которых находятся на более высоком уровне, чем в среднем по однородной группе банков.
Рейтинг 3 (посредственный) присваивается банкам, у которых объем ликвидных активов недостаточен для покрытия спроса по обязательствам и адекватного удовлетворения кредитных нужд клиентов без увеличения заемных средств; уровень заемных средств достиг или превысил оптимальные пропорции.
Рейтинг 4 (критический) присваивается банкам, у которых показатели ликвидности значительно ниже принятых норм; объем ликвидных средств незначителен.
Рейтинг 5 (неудовлетворительный) означает, что ликвидность банка настолько критична, что в дальнейшем он не сможет осуществлять операции; требуется принятие незамедлительных мер или оказание финансовой помощи для выполнения банком своих обязательств и соглашений.
5. Менеджмент банка
По системе CAMEL оценивается в последнюю очередь, так как качество управления банком находит непосредственное выражение в уровне ликвидности и доходности банка, состоянии его активов, достаточности капитала. Поэтому предварительная рейтинговая оценка менеджмента (по пятибалльной системе) соответствует средней рейтинговой оценке всех остальных компонентов надежности банка.
Для окончательного вывода об уровне менеджмента учитываются следующие факторы:
- компетентность, способность к лидерству и административной работе руководства банка, в том числе квалификация и опыт работы в банке руководителя банка, квалификация и опыт банковской работы среднего и младшего персонала, качество надзора за деятельностью банка со стороны руководства, адекватность обучения персонала, степень продвижения менеджмента;- соблюдение правил ведения банковской деятельности (соблюдение законов и инструкций по ведению банковской деятельности);
- способность планировать и нести ответственность за риски, принимаемые на себя кредитной организацией;
- адекватность внутренней политики банка уровню контроля за операциями и рисками;
- реагирование на рекомендации аудиторов и надзорных органов;
- готовность обеспечить выполнение целей банковского сообщества;
- адекватность директоров, в том числе представление членами Правления интересов одного или разных кругов; посещаемость членами Правления заседаний; степень участия членов Правления в обсуждении различных вопросов, особенно принципиальных; доминирование в процедуре принятия решений одного-двух директоров; наличие и оценка деятельности комитетов: ссудного, аудиторского, ревизионного;
- адекватность внутреннего и внешнего аудита полноте и достоверности отчетов, обеспечению соответствия законам и регулятивным нормам.
Перечисленные дополнительные вопросы, связанные с оценкой менеджмента банка, выясняют на месте, в банке, после чего присваивается окончательный рейтинг по этому компоненту, который характеризует степень компетентности руководства исполнять свои обязанности в любой ситуации.
Рейтинг 1 ( сильный) означает, что руководство (на всех уровнях) эффективно исполняет свои обязанности в любой ситуации и демонстрирует постоянную готовность успешно справиться с существующими или непредвиденными проблемами, которые могут возникнуть по мере выполнения банком своих обязанностей. Все значительные риски в деятельности банка отслеживаются, эффективно контролируются.
Рейтинг 2 (удовлетворительный) предполагает, что, несмотря на некоторые недостатки в решении мелких проблем, руководство остается компетентным и способным управлять банком разумно и осторожно, придерживаясь общепризнанных банковских практик. В основном значительные риски одновременно выявляются и контролируются. В целом администрация вполне соответствует возложенным на нее обязанностям и продемонстрировала удовлетворительное поведение в рассматриваемой ситуации.
Рейтинг 3 (посредственный) означает, что руководству банка из-за недостатка (в некоторой мере) компетентности трудно исполнять обязанности в рассматриваемой ситуации. Для руководителя банка характерны скромные таланты при потребности в выше средних либо способности слишком низки, чтобы управлять банком данного размера и типа. Такое руководство может быть достаточно надежным в текущий момент, но отрицательные черты деятельности банка превалируют над положительными факторами, а способность администрации скорректировать ситуацию в данных условиях оказывается ниже удовлетворительной. Проблемы и риски, принимаемые банком, могут быть неадекватно оценены и проконтролированы.
Рейтинг 4 (критический) является индикатором руководства, которое в целом не соответствует характеру исполняемых им обязанностей. В большинстве случаев банки с такой администрацией могут оцениваться смешанным рейтингом, который указывает на уязвимость организации, зачастую из-за критического; уровня капитала, качества активов, дохода или ликвидности или их ухудшения, с чем руководство не в состоянии справиться. Проблемы и значительные риски неадекватно определяются и контролируются, требуются немедленные действия со стороны руководящих органов банка для сохранения его устойчивости.
Рейтинг 5 (неудовлетворительный) применяется в тех случаях, когда руководством продемонстрирована полная некомпетентность. В банке существуют серьезные нарушения законодательства и нормативного регулирования. Значительные риски и проблемы не выявляются и не контролируются. В таких случаях руководство должно быть усилено или полностью заменено.
Рейтинговая система CAMELS. С 1.01.1997 г. в систему CAMEL был введен новый элемент - S -чувствительность к рыночным рискам , в связи с чем данная система приобрела название CAMELS.
Новый элемент системы (S) предназначен для оценки влияния рыночных рисков на прибыльность и капитал банка; он включает оценку рыночных рисков (процентных, валютных, ценовых, рисков при продаже ценных бумаг и др.), а также оценку системы управления ими. Рейтинговая оценка строится, как и по другим элементам, по пятибалльной системе.
Рейтинг 1 отражает ситуацию, когда рыночный риск хорошо контролируется со стороны кредитной организации и существует только минимальная вероятность, что он окажет неблагоприятное влияние на прибыльность или капитальную базу банка. Практика менеджмента является высокоэффективной; уровень прибыли и размер капитала обеспечивают существенную защиту от рыночного риска.
Рейтинг 2 означает, что рыночный риск удовлетворительно контролируется кредитной организацией, существует только некоторая вероятность, что риск окажет негативное влияние на прибыльность и капитал. Практика менеджмента удовлетворительна; уровень прибыли и капитал обеспечивают защиту от рыночного риска.
Рейтинг 3 показывает, что контроль за рыночным риском недостаточен и нуждается в улучшении, существует реальная вероятность того, что риск окажет неблагоприятное влияние на прибыльность и капитал. В практику менеджмента необходимо внести коррективы; имеющихся прибыли и капитала может быть недостаточно для защиты от рыночных рисков.Рейтинг 4 определяет ситуацию, когда контроль за рыночным риском со стороны банка недостаточен, существует высокая вероятность того, что риск окажет неблагоприятное влияние на прибыльность и капитал банка. Менеджмент имеет серьезные недостатки; уровень капитала и прибыль не обеспечивают необходимую защиту от рыночных рисков.
Рейтинг 5 отражает неудовлетворительное состояние контроля за уровнем рыночных рисков; практика управления ими не адекватна размеру и специализации банка.
На завершающем этапе дается сводная оценка финансовой устойчивости банка с учетом конкретных оценок всех составляющих системы CAMELS. Вместе с тем сводная оценка банка не является простым средним арифметическим значением частных оценок. При выведении сводного рейтинга некоторым компонентам может быть придан больший вес по сравнению с другими.
Применительно к полученному рейтингу в системе CAMELS существуют следующие характеристики классификационных групп банка:
- сводный рейтинг 1 (высший: от 1 до 1,4): банк полностью здоров, устойчив по отношению к внешним потрясениям, можно не менять систему управления, нет необходимости во вмешательстве органов надзора;
- сводный рейтинг 2 (удовлетворительный: от 1,5 до 2,4): банк практически здоров, имеющиеся недостатки в целом несущественны, практика управления рисками удовлетворительна, возможно вмешательство органов надзора в ту область, которая наиболее уязвима;
- сводный рейтинг 3 (посредственный: от 2,5 до 3,4): у банка существуют определенные проблемы, уязвим при неблагоприятных изменениях внешней среды, необходимы эффективные меры по преодолению недостатков и вмешательство органов надзора;
- сводный рейтинг 4 (критический: от 3,5 до 4,4): у банка имеются серьезные проблемы, существует большая вероятность разорения, имеющиеся проблемы не контролируются со стороны руководства банков и менеджеров, необходимы тщательный надзор и контроль соответствующих органов за выполнением комплексного плана преодоления недостатков;
- сводный рейтинг 5 (неудовлетворительный: от 4,5 до 5,0); существует большая вероятность разорения в ближайшее время, имеет место убыточная деятельность и неудовлетворительная практика менеджмента, необходима срочная поддержка акционеров, поскольку без помощи акционеров банк будет преобразован (слит, ликвидирован и т.д.).
Система Fims. В последние годы в развитие системы CAMELS появилась новая система мониторинга финансовой надежности коммерческих банков — система Fims. Цель этой системы — выявлять финансовые проблемы банков, возникающие в период между инспекционными проверками на основе текущей отчетности. Эта система включает расчет двух дополняющих друг друга сводных показателей рейтинга: рейтинга Fims и категории риска Fims.
Рейтинг Fims представляет собой оценку текущего состояния банка на основе анализа изменений ряда финансовых показателей за истекший квартал и результатов инспекций на месте. Текущий рейтинг использует методологию CAMEL с оценками показателей от 1 до 5.
В качестве показателей берутся коэффициенты, рассчитанные по отношению к активам: собственного капитала, чистого дохода, резервов, ликвидных активов, основных депозитов, объемов кредита по видам, дивидендов и др. Во внимание принимается также суммарный рейтинг CAMEL за прошедший период и качественные характеристики менеджмента.
Категория риска Fims — это долгосрочная оценка прогнозируемого состояния банка. В ее основе лежит определение вероятности провала банка на протяжении последующих двух лет. При этом под провалом понимается не только фактическое банкротство, зафиксированное регулирующим органом, но и состояние недостаточной капитализации, когда отношение собственного капитала к средней величине активов составляет менее 2%.
Категория риска Fims использует те же показатели, что и рейтинг Fims, но двухлетней давности; при определении данной категории риска учитываются также данные о классификации банков, исходя из объемов активов. Эта методика дает возможность учесть происшедшие изменения и оценить финансовую жизнеспособность банка на перспективу.
Категория риска Fims использует только две оценки:
0 — ноль (провал)
1 (выживание).
В процессе обработки полученных статистических материалов широко используются методы регрессионного анализа для более точного обоснования состава показателей сводного рейтинга.
Вопросы для самоконтроля.
1. Чем различаются устойчивость и надежность банка?
2. Чем различаются ликвидность и платежеспособность банка?
3. Какие методики комплексной оценки устойчивости банка популярны за рубежом?
4. Что такое собственный капитал банка и каковы его виды?
5.Чем различаются регулятивный и экономический капитал банка?
6. Какова методика расчета достаточности собственного капитала?
7. Какие показатели оценки качества капитала используются российскими банками?
8. Назовите показатели оценки качества активов.
9. Назовите показатели оценки ликвидности.
10. Назовите показатели оценки качества менеджмента.
11. Какова методика оценки финансовой устойчивости банка,
применяемая в России в целях страхования вкладов?

ТЕМА 5. Управление собственным капиталом и пассивами банка.
Управление капиталом означает прогнозирование его величины с учетом роста объема балансовых и забалансовых операций, величины рисков, принимаемых банком, соблюдения установленных нормативными актами пропорций между различными элементами капитала, с целью достижения установленных банком параметров.
Постоянные изменения в области нормативного регулирования и в состоянии финансовых рынков не позволяют банкам оценить результативность принимаемых управленческих решений. В большинстве коммерческих банках России работа по управлению капиталом ограничивается выполнением требований надзорных органов.
Значительный опыт управления капиталом накоплен мировой банковской практикой. Однако используемые приемы и методы приспособлены к условиям развитой банковской системы и не могут быть прямо перенесены на российские банки.
Усиливающееся давление на банки по поводу увеличения ими собственного капитала порождает необходимость в долгосрочном планировании объемов и источников роста капитала.
Банковской практике известно множество способов планирования капитала, но все они включают следующие основные этапы:
-разработка общего финансового плана
-определение величины капитала, необходимого банку с учетом его целей, предполагаемых новых услуг, условий государственного регулирования;
- определение величины капитала, который можно привлечь за счет внутренних источников;
- оценка и выбор наиболее подходящего к потребностям и целям банка источников капитала.
Планирование собственного капитала должно осуществляться на основе общего финансового плана. Планированию капитала предшествуют разработки по определению темпов роста активных операций банка и их структуре, т.е. составляется прогнозный баланс активных операций. На следующем этапе определяются необходимые источники финансирования активных операций, прогнозируется размер и источники привлеченных средств (депозитные и не депозитные), оценивается состав активов по степени риска, исходя из стратегии банка. На основе прогноза выплаты дивидендов определяется вероятный размер внутренне генерируемого капитала, т.е. сумма прибыли, которая может быть направлена на прирост собственного капитала. Исходя из планируемого роста активов, рассчитывается необходимая величина капитала, привлекаемого за счет внешних источников.
Методы управления собственным капиталом:
1. Накопление прибыли. Основным источником собственного капитала для банка является накопление прибыли в виде различных фондов или в нераспределенном виде. Это нередко самый легкий и наименее дорогостоящий метод пополнения капитала, особенно для банков, деятельность которых характеризуется высокой нормой прибыли. Кроме того, привлечение капитала за счет внутренних источников не несет в себе угрозы потери контроля над банком существующими акционерами и снижения доходности их акций. Недостатком такого способа является то, что прибыль, направляемая на прирост капитала, полностью облагается федеральными налогами. Значительное влияние на прибыль оказывают изменения экономических условий, процентных ставок, валютного курса и т.п., т.е. изменения, которыми банк не имеет возможности прямо управлять. Кроме того, прибыль банка является результатом его кредитной, инвестиционной, финансовой и дивидендной политики, поэтому итоги деятельности могут привести как к увеличению собственного капитала, так и к его сокращению вследствие убытков.
2. Дивидендная политика. Величина прибыли, остающейся в распоряжении банка, имеет первостепенное значение для управления капиталом банка. Низкий уровень прибыли ведет к медленному росту внутренних источников капитала, повышая тем самым риск банкротства и сдерживая рост активов и соответственно доходов. Высокая доля прибыли, направляемая на прирост каптала, приводит к снижению выплачиваемых дивидендов. В то же время высокие дивиденды ведут к росту курсовой стоимости акций банка, что облегчает наращивание капитала за счет внешних источников. Дивиденды в этом случае выполняют двойную функцию: увеличивают доходы имеющихся акционеров и облегчают наращивание капитала путем дополнительного выпуска акций.
Оптимальной дивидендной политикой будет та, которая максимизирует рыночную стоимость инвестиций акционеров. Банк сможет привлекать новых акционеров и сохранять старых, если доходность акционерного капитала, по крайней мере, равна доходности инвестиций в другие сферы бизнеса с той же степенью риска.
3. Переоценка основных средств. Прирост стоимости имущества за счет переоценки собственных зданий и оборудования является существенным источником капитала для банков, имеющих вложения в недвижимость с повышающейся ценой. Однако этот источник не является достаточно надежным, так как стоимость материальных активов подвержена значительным колебаниям особенно в условиях нестабильной экономики.
4. Выпуск и продажа обыкновенных и привилегированных акций относятся к наиболее дорогим способам из-за высоких издержек по подготовке новой эмиссии и размещению акций. Кроме того, возникает риск, связанный с доходами акционеров по сравнению с держателями долговых обязательств.
В отечественной практике дополнительный выпуск акций ведет, как правило, к росту сразу трех элементов собственного капитала банка: уставного капитала, эмиссионного дохода и резервного капитала, минимальный размер которого привязан к величине уставного капитала.
Использование данного источника капитала несет в себе угрозу размывания существующей структуры акционерного капитала, контрольных пакетов акций. Во многих случаях стремление сохранить контроль над банком побуждает акционеров налагать вето на новые выпуски акций.
5. Продажа активов и аренда недвижимого имущества. Для поддержания своей деятельности банки иногда продают имеющееся у них здание и берут затем его в аренду у новых владельцев. Такая сделка обеспечивает дополнительный приток денежных средств, а также существенную добавку к собственному капиталу, что усиливает капитальную позицию банка.
6. В последние годы банки стали широко использовать так называемую бонусную эмиссию. При росте рыночной стоимости каких-либо активов банка (преимущественно зданий) по сравнению с их балансовой стоимостью банку невыгодно продавать такие активы. Для покрытия разницы между балансовой и рыночной стоимостью создаются резервы для переоценки собственности, эти резервы капитализируются в виде бесплатного размещения акций между акционерами банка, что и составляет бонусную эмиссию. Новые акции увеличивают акционерный капитал, но не распыляют собственность банка и не уменьшают стоимость выпущенных до этого акций.
Выбор одного из указанных методов зависит главным образом от того, какой эффект это будет иметь по отношению к доходам акционеров, который обычно измеряется прибылью на одну акцию. Другими важными факторами, которые должны быть учтены руководством, являются:
-относительные издержки, связанные с каждым источником капитальных средств (включая процентные расходы, расходы и комиссионные платежи по размещению ценных бумаг, а также инспекционные расходы);
- относительный риск, связанный с каждым источником капитала;
- общая подверженность банка риску, выражаемая такими показателями, соотношение совокупного объема выданных кредитов и активов банка, либо депозитов, либо капитала банка;
- сила и слабость рынков капитала, на которых может осуществляться привлечение новых капитальных средств;
- регулирующие нормативные акты, касающиеся как объема, так и структуры собственного капитала.
В целом увеличение собственного капитала повышает надежность, создает условия для увеличения депозитной базы, а, следовательно, и для расширения активных прибыльных операций.
Выбирая между различными источниками финансирования, банк должен принимать во внимание относительные издержки и риск, связанный с каждым из имеющихся источников, общую подверженность банка риску, влияния выбранного способа привлечения капитала на доходы акционеров (прибыль на одну акцию) а также влияние государственного регулирования (налоговой системы и ЦБР).
Коммерческий банк проводит операции пассивные – по привлечению денежных средств и активные – по размещению денежных средств. Пассивные операции банков, посредством которых образуются банковские ресурсы, играют всегда первичную роль по отношению к активным операциям, так как прежде чем размещать что-либо, необходимо сформировать ресурсы.
Пассивы банка отражают источники средств, которые банк использует в своих операциях. Основными инвесторами в ресурсную базу банков являются их владельцы (акционеры) и вкладчики, а также другие кредиторы. Средства, принадлежащие акционерам банка, называются собственными средствами (собственным капиталом) банка. Средства вкладчиков и других кредиторов называются привлеченными или заемными средствами.
Собственный капитал (собственные средства) банка – это денежное выражение всего реально имеющегося имущества, принадлежащего банку. Он является основой для начала деятельности банка и выступает Гарантийным фондом банка. Капитал призван поддерживать доверие клиентов к банку и убеждать кредиторов в его финансовой устойчивости.
Функции, выполняемые собственным капиталом банка, неоднозначно определяются как в отечественной, так и в западной литературе. В исследованиях западных специалистов выделяются три основные функции: защитная, оперативная и регулирующая.
Главная функция собственного капитала банка – защитная. Собственный капитал выступает в качестве "главного средства зашиты" интересов вкладчиков и кредиторов, позволяющего им получить возмещение потерь в случае ликвидации банка. В банковской практике собственный капитал рассматривается как величина, в пределах которой банк гарантирует ответственность по своим обязательствам. Одновременно собственный Капитал служит защитой самого банка от банкротства. Имея безвозвратный характер, он позволяет банку осуществлять операции, несмотря на возникновение крупных непредвиденных убытков, компенсируя текущие потери до разрешения руководством банка возникших проблем.
В данном случае капитал выступает в качестве "денег на черный день", является гарантом возмещения убытков и выполнения обязательств перед его кредиторами, что создает основу доверия к банку.
Капитал играет роль своеобразной защитной "подушки" и позволяет банку продолжать операции в случае возникновения крупных непредвиденных потерь или расходов, для покрытия которых существуют различные резервные и страховые фонды, включаемые в собственный капитал.
Следующей выступает оперативная функция. На всем протяжении функционирования банка его собственный капитал является основным источником формирования и развития материальной базы банка, обеспечивающим условия для его организационного роста. Так, новому банку, чтобы начать работу, необходимы средства для осуществления таких первоочередных расходов, как приобретение или аренда помещения, закупка необходимой техники, оборудования и т. п. В роли стартовых средств для возмещения подобных затрат выступает образованный на этапе создания коммерческого банка его собственный капитал. В период роста любой работающий банк заинтересован как в установлении долгосрочных отношений со своей клиентурой, так и в привлечении новых платежеспособных клиентов. Это заставляет банк работать в направлении расширения спектра банковских услуг, повышения их качества, увеличения числа разработок, внедрения передовых банковских технологий, новых программных продуктов, обновления оборудования, а также проводить мероприятия структурного характера (в частности, создавать филиальную сеть как внутри региона, так и за его пределами). Финансовой базой банка, а также средством зашиты его от риска, связанного с организационным ростом и увеличением операций, служит его собственный капитал.
Регулирующая функция связана, с одной стороны, с особой заинтересованностью общества в нормальном функционировании коммерческих банков и сохранением стабильности всей банковской системы, с другой – с нормами экономического поведения, позволяющими контролировать деятельность банка. В ней, равно как и в предыдущих функциях, воплощено защитное свойство собственного капитала банка. Последний призван оберегать банк от финансовой неустойчивости и чрезмерных рисков, выступая в качестве регулятора его деятельности, а именно служить поддержкой равномерного, упорядоченного роста банковских активов, регулировать объем практически всех пассивных операций.
Источниками собственного капитала банка являются:
- уставный капитал;
- добавочный капитал;
- фонды банка;
- нераспределенная прибыль отчетного года и прошлых лет.
Уставный капитал кредитной организации образуется из величины вкладов ее участников и определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы ее кредиторов. Для акционерных банков он составляется из номинальной стоимости ее акций, приобретенных учредителями кредитной организации, а для банков в форме общества с ограниченной и общества с дополнительной ответственностью – из номинальной стоимости долей ее учредителей. Величина уставного капитала определяется в учредительском договоре о создании банка и в Уставе банка. Каждый участник (акционер) банка пропорционально своему вкладу в уставный капитал ежегодно получает часть банковской прибыли в виде дивидендов.
Вклады в уставный капитал банка могут быть произведены в виде денежных средств, материальных активов, а также ценных бумаг
определенного вида.
Уставный капитал банка может формироваться только за счет собственных средств акционеров (участников), привлеченные денежные средства для его формирования использоваться не могут. Денежные вклады в уставный капитал кредитной организации в валюте Российской Федерации должны перечисляться с расчетных счетов предприятий-акционеров (участников). Предприятия и организации, имеющие неликвидный баланс или объявленные неплатежеспособными, не могут выступать учредителями банков и приобретать их акции при первичном размещении.
Добавочный капитал включает в себя: прирост стоимости имущества при его переоценке, эмиссионный доход, т.е. разницу между ценой размещения акций при эмиссии и их номинальной стоимостью, стоимость имущества, безвозмездно полученного банком в собственность от организаций и физических лиц.
Фонды банка образуются из прибыли в порядке, установленном учредительными документами банка с учетом требований действующего законодательства. К их числу относятся: резервный фонд, фонды специального назначения, фонды накопления и другие фонды, которые банк считает необходимым создавать при распределении прибыли.
Резервный фонд предназначен для покрытия убытков и потерь, возникающих в результате деятельности банка. Минимальный размер этого фонда определяется Уставом банка, но он не может составлять менее 15% величины его уставного капитала. Отчисления в резервный фонд производятся от прибыли отчетного года, остающейся в распоряжении банка после уплаты налогов и других обязательных платежей, т.е. от чистой прибыли. При этом размер ежегодных отчислений в резервный фонд должен составлять не менее 5% чистой прибыли до достижения им минимально установленной уставом величины. По решению Совета директоров банка резервный фонд может быть использован на покрытие убытков банка по итогам отчетного года.
Фонды специального назначения также создаются из чистой прибыли отчетного года. Они являются источником материального поощрения и социального обеспечения работников банка. Порядок их образования и расходования определяется банком в положениях о фондах.
Фонды накопления представляют собой нераспределенную прибыль банка, зарезервированную в качестве финансового обеспечения его производственного и социального развития и других мероприятий по созданию нового имущества. Фонды накопления, как правило, не уменьшаются: происходит лишь изменение формы их существования – из денежной они превращаются в форму материальных активов (зданий, оборудования, материалов, транспортных средств и т.д.).Нераспределенная прибыль – остаток после распределения прибыли.
Собственный капитал по своим размерам должен быть достаточно большим, так как именно он определяет возможность банка проводить рискованные активные операции. В этой связи собственный капитал банка подвергается регулированию со стороны Центрального банка, который устанавливает коэффициент достаточности собственных средств (капитала) банка. Этот коэффициент направлен на ограничение риска несостоятельности банка, определяет требования по минимальной величине собственных средств, необходимых для покрытия кредитного и рыночного рисков.
Депозитные операции коммерческого банка представляют собой операции по привле­чению денежных средств физических и юриди­ческих лиц во вклады на определенный срок или до востребования. Проведение депозитных опе­раций предусматривает разработку банком соб­ственной депозитной политики.
Депозитная политика — это совокупность мероприятий коммерческого банка, направлен­ных на определение форм, задач, содержания банковской деятельности по формированию бан­ковских ресурсов, их планированию и регулиро­ванию.
Депозиты — это главная разновидность привлекаемых коммерческим банком ресурсов. Депозиты раскрывают содержание деятельно­сти коммерческого банка как посредника в при­обретении ресурсов на рынке.
Различаются следующие виды депозитов:
1) депозиты физических лиц;
2) депозиты юридических лиц;
3) депозиты до востребования;
4) срочные депозиты;
5) условные депозиты.
Депозиты до востребования — это сред­ства, которые могут быть востребованы в любой момент без предварительного уведомления коммерческого банка со стороны клиента. К та­ким депозитам относятся:
1) средства на расчетных, текущих, бюджетных и прочих счетах;
2) средства на корреспондентском счете бан­ка, открываемом в РКЦ;
3) средства на счете ЛОРО при корреспондент­ских отношениях с другими коммерческими банками;
4) вклады до востребования.
Срочные вклады — это депозиты, которые привлекаются на определенный срок. Размер процентов, выплачиваемых клиенту по срочно­му вкладу, зависит от срока, суммы депозита и выполнения вкладчиком условий договора.
К недепозитным операциям банков от­носятся межбанковские кредиты и креди­ты, полученные от Центрального банка РФ.
Межбанковские кредиты могут быть следующих видов: -
1) межбанковские кредиты, полученные от дру­гих банков;
2) кредитование путем подкрепления коррес­пондентского счета банка;
3) кредитные средства, полученные от филиа­лов (в пределах одного и того же коммерче­ского банка);
4) овердрафт от головного банка (для филиалов коммерческих банков).
Управление пассивами со стороны Банка России
Обязательные резервы коммерческих банков – средства кредитных организаций, которые они должны хранить в качестве обязательного резерва на корреспондентском счете в центральных банках. Система обязательного резервирования вводится для обеспечения обязательств банков по размещенным депозитам, а также для регулирования объема денежной массы, находящейся в обращении.
Когда физическое или юридическое лицо вносит денежные средства в банк, определенный процент от этой суммы должен быть переведен на специальный счет в ЦБ в качестве резерва и сохраняться там до тех пор, пока деньги не будут выведены из банка.
Обязательное резервирование решает две задачи.
Во-первых, финансовые учреждения имеют право использовать денежные средства, находящиеся на счетах клиентов, для предоставлениякредитов. Из суммы резервов центробанки предоставляют займы для поддержания ликвидности, то есть они используются в случае, если потребуется срочный возврат денег.
Во-вторых, банковская система в целом (но не один банк) создает безналичные деньги с помощью так называемого банковского мультипликатора. При обязательном резервировании регулирующие органы получают возможность контролировать этот процесс и объем денежной массы, находящийся в обращении. Таким образом, обязательное резервирование используется как инструмент денежно-кредитной политики.
В России норматив обязательного резервирования для финансовых организаций, согласно Федеральному закону № 86-ФЗ от 10 июля 2002 года «О Центральном банке РФ (Банке России)», определяет ЦБ.
Обязанность по депонированию средств возникает для всех кредитных учреждений со дня получения лицензии. Взносы делаются в безналичных рублях, проценты на обязательные резервы не выплачиваются, на эти суммы не могут быть обращены взыскания. В случае ликвидации банка зарезервированные средства передаются ликвидационной комиссии.
При этом от резервирования освобождены следующие виды обязательств банков перед клиентами:
- денежные средства, привлеченные от юридических лиц на срок не менее 3 лет;
- облигации, выпущенные кредитными организациями, со сроками погашения не менее 3 лет;
- обязательства, выраженные в неденежной форме (например, в драгоценных металлах или заем ценных бумаг);
- обязательства перед другими кредитными организациями.
Операции па открытом рынке (OOP) начали применяться зарубежными центральными банками в целях денежно-кредитного регулирования после Второй мировой войны, что характеризовало переход ко все большему использованию ими косвенных (рыночных) инструментов. Само название данных операций позаимствовано из практики Федеральной резервной системы США.
Традиционно подоперациями на открытом рынке понимаются операции на вторичном рынке ценных бумаг, преимущественно государственных1, применяемые в целях оказания воздействия на денежный рынок. Наибольшее распространение эти операции получили в странах, обладающих хорошо развитыми финансовыми рынками (в том числе и денежными). В развивающихся странах, не обладающих достаточно развитыми вторичными рынками ценных бумаг, Центральным банком проводятся операции по продаже (размещению) государственных бумаг на первичном рынке.
При покупке Центральным банком ценных бумагу банков соответствующие суммы денежных средств поступают на их корреспондентские счета, т.е. увеличивается сумма свободных резервов банков. В результате у них появляется возможность расширения активных, в том числе ссудных, операций (политика денежно-кредитной экспансии). В случае продажи Центральным банком ценных бумаг, наоборот, в банковской системе происходит сокращение кредитных ресурсов, повышение их стоимости, что отражается на величине общей денежной массы (политика денежно-кредитной рестрикции).
Операции на открытом рынке являются одним из наиболее действенных и гибких инструментов денежно-кредитной политики Центрального банка, обеспечивающих эффективное воздействие на уровень ликвидности коммерческих банков и динамику денежной массы. Периодичность и масштабы проведения операций определяются Центральным банком исходя из желаемого прогнозируемого эффекта, что делает данный инструмент гибким и one- ративным в применении, позволяющим в короткий срок достичь желаемого прогнозируемого эффекта.
Ставка рефинансирования (учетная ставка) – процент в годовом исчислении, который берут центральные банки или другие государственные органы, отвечающие за кредитно-денежную политику, например Федеральная резервная система США, за кредиты, предоставляемые ими коммерческим банкам. Как правило, такие кредиты выделяются банкам на одну ночь (overnight) для поддержания ликвидности, исполнения текущих обязательств.
Ставка рефинансирования – один из самых действенных инструментов регулирования состояния экономики страны. Понижение ставки приводит к стимулированию экономики. Займы становятся дешевле сначала для банков, потом для корпораций и в конечном счете для потребителей. Спрос на товары и услуги растет. Происходит экономический рост.
Однако мировая экономика развивается циклами. И на определенном этапе экономического подъема происходит перегрев рынка. Для того чтобы избежать обвальных падений, контролирующие органы предпринимают меры сглаживания циклических колебаний. И первая из них – затормаживание экономических процессов при помощи поднятия ставки рефинансирования.
В такой ситуации происходит обратный процесс: объем заимствований уменьшается, так как кредиты становятся дороже. Соответственно, корпорации берут в долг меньше на развитие производства. Сокращается и потребительское кредитование. Экономика в целом затормаживается. Считается, что таким образом удается избежать глобальных экономических кризисов или по меньшей мере сгладить их последствия.
Помимо этого, ставка рефинансирования существенно влияет на валютный рынок. Ее снижение приводит к ослаблению валюты. Предположим, ставка в Великобритании урезается на 0,5%. Тогда краткосрочные инвестиции в английский фунт стерлингов из-за понижения ставок становятся менее выгодными. Автоматически котировки форвардных контрактов опускаются. Снижается и текущий курс фунта. Справедливо и обратное: рост ставки рефинансирования без учета других факторов, таких как инфляция и пр., делает валюту более привлекательной.
В России ставка рефинансирования, помимо регулирования экономики, наделена еще одной функцией – фискальной. Она используется для следующих расчетов:
— за неуплату налога в установленный срок начисляются пени в размере 1/300 ставки рефинансирования за каждый день просрочки. (ст. 75 Налогового кодекса РФ);
— проценты по рублевым вкладам, превышающие ставку рефинансирования +5 процентных пунктов, облагаются НДФЛ (ст. 224 НК РФ);
— при отсутствии в договоре займа условий, касающихся величины процентов, эти проценты уплачиваются по ставке рефинансирования (ст. 809 Гражданского кодекса РФ);
— если работодатель нарушает сроки выплаты заработной платы, отпускных и пр., то он выплачивает работникам пени в размере 1/300 ставки рефинансирования за каждый день просрочки (ст. 236 Трудового кодекса РФ).
Кроме того, большинство штрафов и пени в договорах между частными организациями рассчитываются сегодня исходя из текущей ставки рефинансирования Центрального банка.
С 1 января 2016 года значение ставки рефинансирования приравнивается к значению ключевой. Во всех правительственных документах, где была упомянута ставка рефинансирования ЦБ, будет использоваться ключевая ставка. Изменение ставки рефинансирования будет происходить одновременно с изменением ключевой ставки Банка России на ту же величину. Самостоятельное значение ставки рефинансирования с 1 января 2016 года не устанавливается.
Вопросы для самоконтроля.
1. Назовите инструменты управления достаточностью капитала.
2. Назовите инструменты управления качеством капитала.
З. Что такое банковские пассивы?
4. Назовите принципы депозитной политики банка.
5. Каковы прикладные инструменты управления депозитами?
6. Каковы инструменты управления недепозитными источниками?
7. Каков инструментарий открытого рынка, используемый Банком России для управления пассивами банков?

ТЕМА 6. Управление банковскими активами.
Балансовое понятие активов банка: на активных счетах учитывается состав и показывается размещение ресурсов банков: денежная наличность в кассах, финансирование капитальных вложений, вложения ресурсов в ценные бумаги, приобретение инвалюты, кредитные операции, основные средства, дебиторская задолженность, хозяйственные затраты.
Актив баланса банка отражает вложения ресурсов банков и определяет величину затрат в процессе осуществления активных операций. Или иными словами активы банка в балансе предстают в форме записей сумм остатков на соответствующих активных счетах.
Экономическое содержание активов банка представляет собой вложения в различные объекты, в которые банк размещает собственные и заемные ресурсы. Сюда могут входить денежные средства, драгоценные металлы и камни, счета в других кредитных организациях и Банке России, вложения в ценные бумаги, в уставные капиталы других компаний, кредитный портфель, имущественные активы (например, здания, земля, оборудование) и др. Банк размещает средства в те или иные активы, чтобы получить доход и успешно рассчитываться по своим обязательствам, оставаясь при этом с прибылью. Правда, не всегда это ему удается.
Классификация активов коммерческого банка по степени риска.
По уровню рискованности (обратный показатель — надежность) все активы группируются на: — высокорисковые; — среднерисковые; — низкорисковые; — безрисковые.
В банковской практике существует следующее правило: чем выше доходность актива, тем он более рисковый. Высокая рисковость вложений означает их меньшую надёжность, т.е. слабую способность к возврату. К высокорисковым активам относятся кредитные вложения. «Невозврат» кредитов — довольно частое явление в банковской практике.
Существует резкая дифференциация по уровню риска вложений в ценные бумаги долгового характера в зависимости от надежности эмитента. Недоходные активы относятся к безрисковым.Определение величины активов банка с учетом риска их проведения. В данном случае для определения величины активов, взвешенных по степени риска, могут использоваться 2 типа группировок:
1) «нормативная» группировка. Данная группировка производится в соответствии с Инструкцией ЦБ РФ №110-И «Об обязательных нормативах банков».
Для этой группировки следует использовать данные ф. №135 «Информация об обязательных нормативов» (и все расшифровки к данной форме), где отражен фактически полученный результат группировки активов по степени ликвидности за отчетный период. Здесь выделяются следующие группы активов:
AR1 – активы 1-ой группы риска с коэффициентом риска 0%;
AR2 – активы 2-ой группы риска с коэффициентом риска 10%;
AR3 – активы 3-ей группы риска с коэффициентом риска 20%;
AR4 – активы 4-ой группы риска с коэффициентом риска 50%;
AR5 – активы 5-ой группы риска с коэффициентом риска 100%.
2) «аналитические» группировки, а также авторские подходы к группировкам активов (они разрабатываются аналитиками самостоятельно с учетом экономического содержания операции конкретного банка).
Все аналитические группировки базируются на следующей схеме расчета величины активов по степени риска:
- разделение активов и их объединение по установленным группам риска;
- оценка рискованности активов по основным группам и статьям внутри каждой группы с точки зрения их структуры и динамики;
- присвоение коэффициента риска активам по группам и расчет по всем группам величины активов банка с учетом коэффициента риска (коэффициент риска может устанавливаться самим аналитиком);
- окончательный расчет общей величины активов банка, взвешенной с учетом риска:
k=n
Ариск=Σ Ai kриск i/100, где
k=1
Ai – размер активов по i-той статье,
kриск i – соответствующий «аналитический» коэффициент риска (в%).
На сегодня наиболее удобной для анализа является именно «нормативная» группировка.
Классификация активов коммерческого банка по степени ликвидности.
Ликвидность активов зависит от состояния (уровня активности) конкретных сегментов финансового и товарного рынка. Чем выше спрос на определенные объекты банковских вложений, тем выше ликвидность соответствующих активов. Другими словами — тем легче эти активы продать, получив за них «живые» деньги. Ликвидность также зависит от цены продавца (т.е. банка): чем выше цена продажи актива, тем труднее его продать, тем больше будет срок его превращения в денежные средства, а следовательно, ликвидность такого актива будет ниже.
Все активы можно подразделить по уровню ликвидности на: — самоликвидные (денежные средства в наличной и безналичной форме); — высоколиквидные (срок реализации которых исчисляется днями); — среднеликвидные (срок реализации которых исчисляется неделями); — низколиквидные (срок реализации которых исчисляется месяцами).Так, к высоколиквидным активам относятся «короткие» и краткосрочные кредиты, выданные надежным платежеспособным заемщикам, краткосрочные долговые ценные бумаги надежных эмитентов, а также акции, пользующиеся спросом и котирующиеся на организованном рынке ценных бумаг.
Наоборот, объекты недвижимости, особенно здания и земельные участки, относятся к низколиквидным активам. На оформление сделки купли-продажи недвижимости может уйти несколько недель независимо от уровня спроса.
Главная практическая задача каждого банка — поддерживать высокий уровень ликвидности своих активов. Ликвидность — основной, важнейший принцип формирования активов.
В свою очередь, активы несут различные функции в формировании ликвидности. Каждый банк стремится создать как можно больше ликвидных активов, но для устойчивости банка важны и низколиквидные активы. Так, часть активов банк формирует в виде «глубоких» резервов, реализация которых осуществляется только в крайне критических ситуациях для банка. В качестве активов, несущих функцию «глубоких» резервов выступают, например: золото, драгоценные камни, антиквариат, произведения искусства, объекты недвижимости. Такую же функцию могут нести акции предприятий, приобретенные не для быстрой перепродажи, а с целью участия в капитале и управлении акционерного общества.
Классификация активов коммерческого банка по степени доходности.
Все активы банка делятся на доходные и недоходные. Разделение их на две группы в какой-то мере условно, так как в конечном счете все активы участвуют в формировании дохода, но одни — непосредственно, а другие — опосредованно способствуют получению дохода.
К доходным активам в первую очередь относятся: — кредиты предоставленные; — ценные бумаги; — материально-технические активы, переданные в финансовую аренду (лизинг).
Доходными активами являются также драгоценные металлы и драгоценные камни, иностранная валюта, которые приносят доход при повышении их рыночной стоимости или в условиях инфляции («курсовой доход»).
Среди доходных активов выделяются вложения, приносящие процентный доход. Это — кредиты, долговые обязательства в виде ценных бумаг, приносящих процентный доход (облигации, векселя, депозитные сертификаты и т.п.)
К доходным активам можно отнести также остатки на корреспондентских счетах банка и остатки наличных средств по кассе, поскольку эти средства используются для расчетно-кассового обслуживания клиентов банка, за которое банки взимают плату в виде комиссии с дебетового оборота по расчетному счету или в виде процента за обналичивание средств, когда выдают их клиентам через кассу. В мировой практике расчетно-кассовое обслуживание, а также проведение клиентских платежей через корреспондентскую сеть банка являются платными.
Доход, получаемый от активов, представляющих собой остатки на корреспондентских счетах, по своему существу, носит характер комиссионного дохода. Объем этого дохода зависит от масштабов клиентской базы (т.е. от количества обслуживаемых клиентов) и от объема безналичного и наличного оборота средств. Чем больше число клиентов и больше платежный оборот банка, тем выше доход.
Вместе с тем, доход от активов может уменьшаться в условиях ужесточения конкурентной борьбы банков «за клиента». Чтобы больше привлечь клиентов, банки снижают размер платы за расчетно-кассовое обслуживание, а по ряду расчетных операций и вообще отменяют ее. К недоходным активам относятся вложения в собственную материально-техническую базу: здания офисов, мебель, компьютеры, различное банковское и кассовое оборудование. Сюда же относятся и нематериальные активы, необходимые для работы банка: программные продукты, права аренды зданий и помещений и т.п. От этих вложений банки не получают непосредственно доход, но без них была бы невозможна и сама деятельность банковских учреждений.
Классификация активов банка по степени срочности
Одной из важнейших характеристик активов является их срочность. По этому показателю активы подразделяются на: — до востребования; — «короткие» (до 30 дней); — краткосрочные (от 1 месяца до 1 года); — среднесрочные (от 1 года до 3 лет); — долгосрочные (от 3-х лет).Часть активов банка выступает его финансовыми требованиями. К требованиям банка относятся денежные средства, размещенные на корреспондентских счетах банка в других банках (корреспондентские счета в ЦБ, в фонде обязательного резервирования в ЦБ, в других банках и банках нерезидентах); кредиты выданные, вложения в долговые ценные бумаги других эмитентов, материальные активы, сданные в лизинг. Недвижимость, другие материальные активы, принадлежащие банку, а также остатки наличных денежных средств в кассе банка не являются требованиями банка.
Для банков важнейшей проблемой в управлении активами и пассивами является обеспечение соответствия по срокам между ресурсами привлеченными (пассивами) и их размещением (активами).
В современном банковском сленге существуют понятия «коротких и длинных» пассивов, «коротких и длинных» активов. Часть краткосрочных пассивов (их «твердый» остаток) можно трансформировать в долгосрочные активы. Но практический опыт свидетельствует, что излишняя трансформация краткосрочных ресурсов в долгосрочные вложения ведет к снижению ликвидности банка, к недостатку высоколиквидных средств, обеспечивающих своевременное и качественное обслуживание клиентов, своевременное проведение расчетных операций по их счетам.
Искусство управления банковской деятельностью состоит в умении рационально сочетать источники формирования банковских ресурсов по их стоимости (чем дешевле, тем лучше), по срокам — с одной стороны, с такими направлениями их размещения (т.е. формирования активов), которые обеспечивают высокий уровень ликвидности банка и доходности его деятельности — с другой.
Портфель активов банка.
Целостная система портфельного управления активами в банках еще не сложилась. Ее формирование и реализация на практике – одно из основных направлений инновационного развития банковского менеджмента в России. Для выявления характерных особенностей портфельной концепции необходимо рассмотреть содержание понятия «портфель банковских активов».
Как правило, портфель банковских активов характеризуется как структурированная определенным образом совокупность активов кредитной организации, целенаправленно формируемая и постоянно управляемая для достижения целей развития банка с учетом особенностей рыночной конъюнктуры. Портфель банковских активов – понятие сложное поскольку:
1) во-первых, включает в себя несколько портфелей: кредитный, инвестиционный, торговый, денежных резервов, которые в свою очередь состоят из различных ссуд, ценных бумаг, других инвестиций банка; в результате портфель банковских активов управляется на уровне банка в целом и отдельных портфелей;
2) во-вторых, является структурированной совокупностью неоднородных по своей сущности активов. Портфель банковских активов может состоять из сильно различающихся (иногда даже диаметрально противоположных) по своим качественным характеристикам (рис, доходность, ликвидность) элементов. Различие также касается способов включения актива в состав портфеля и исключения (списания, погашения) из него.
Состав и структура портфелей активов определенных коммерческих банков могут существенно различаться, так как их формирование обусловливается широким кругом факторов: особенностями национального законодательства; финансовым положением банка; продолжительностью деятельности коммерческого банка, составом и структурой сформированных банком пассивов; типом и специализацией кредитной организации и другими факторами.
В настоящее время выделяют следующие основные типы портфелей активов. В зависимости от того, соответствует ли сформированный портфель активов целям, определенным при его формировании, различают сбалансированные и несбалансированные портфели. Оптимальным считается такой сбалансированный портфель активов, который является наилучшим с точки зрения соотношения «риск-рентабельность» и одновременно достижимым с учетом возможностей банка и ограниченности рыночной среды.
Активы банка могут формироваться случайно или осознанно. Структура случайно сформированного портфеля почти всегда является несбалансированной и нестабильной в долгосрочной перспективе. Управление активами в таком случае носит пассивный характер: оценивается качество отдельных элементов, но не портфеля в целом. Осознанно сформированный портфель создается на основе целостной концепции управления активами. В таком случае они рассматриваются как единый объект управления, что дает возможность планировать портфель, учитывать не только индивидуальные характеристики входящих в его состав элементов, но и качественные и количественные параметры всего портфеля.
Управление портфелем активов коммерческого банка является одной из основных частей эффективной системы банковского менеджмента. Однако, как показывает анализ, сложившейся в России системе управления банковской деятельностью не хватает научной базы, стратегического подхода, корпоративной ответственности, рыночной культуры, ориентации на развитие кадрового потенциала. Большинство российских кредитных организаций придерживаются традиционного подхода при управлении своими активами: основное внимание концентрируется на единичных активах и отдельных их группах (в первую очередь, на кредитном портфеле и портфеле ценных бумаг). Активы не рассматриваются в качестве единого объекта управления и формируются зачастую случайным образом. Немногие кредитные организации нацелены на осознанное формирование структуры, количественных и качественных характеристик портфелей активов, особенно в тесной связи с усилением рыночной позиции банка. В российских коммерческих банках отсутствуют четко сформулированные принципы управления активами. Такое бессистемное управление крайне неэффективно и аморфно. В результате структура портфеля активов становится неустойчивой, плохо приспособленной к неблагоприятным воздействиям внешней среды.
Активы банка могут формироваться случайно или осознанно. Структура случайно сформированного портфеля почти всегда является несбалансированной и нестабильной в долгосрочной перспективе. Управление активами в таком случае носит пассивный характер: оценивается качество отдельных элементов, но не портфеля в целом. Осознанно сформированный портфель создается на основе целостной концепции управления активами. В таком случае они рассматриваются как единый объект управления, что дает возможность планировать портфель, учитывать не только индивидуальные характеристики входящих в его состав элементов, но и качественные и количественные параметры всего портфеля.
Управление портфелем активов коммерческого банка является одной из основных частей эффективной системы банковского менеджмента. Однако, как показывает анализ, сложившейся в России системе управления банковской деятельностью не хватает научной базы, стратегического подхода, корпоративной ответственности, рыночной культуры, ориентации на развитие кадрового потенциала. Большинство российских кредитных организаций придерживаются традиционного подхода при управлении своими активами: основное внимание концентрируется на единичных активах и отдельных их группах (в первую очередь, на кредитном портфеле и портфеле ценных бумаг). Активы не рассматриваются в качестве единого объекта управления и формируются зачастую случайным образом. Немногие кредитные организации нацелены на осознанное формирование структуры, количественных и качественных характеристик портфелей активов, особенно в тесной связи с усилением рыночной позиции банка. В российских коммерческих банках отсутствуют четко сформулированные принципы управления активами. Такое бессистемное управление крайне неэффективно и аморфно. В результате структура портфеля активов становится неустойчивой, плохо приспособленной к неблагоприятным воздействиям внешней среды.
Сложившаяся ситуация обусловливает применение портфельной концепции управления активами банка. В рамках такого подхода портфель активов рассматривается как единый объект управления, структурированный по различным критериям. Это дает возможность планировать, анализировать, регулировать портфель во всем многообразии взаимных связей входящих в его состав элементов, учитывать не только индивидуальные характеристики отдельных активов, но и их сочетание, сопряжение, влияние на количественные и качественные характеристики всего портфеля. Объединение активов в портфель имеет своей целью целенаправленное формирование структуры активов по различным критериям и перманентное управление ими на всех этапах, что предполагает постоянный мониторинг портфеля, его регулирование, а также осуществление соответствующих организационных мероприятий. В этом состоит принципиальное различие понятий «портфель банковских активов» и «активы банка».
В отличие от традиционного подхода портфельная концепция рассматривает портфель банковских активов как объект управления в условиях рыночной экономики. Управление портфелем должно быть направлено на увеличение его справедливой стоимости, рост конкурентоспособности и эффективности функционирования всего банка на основе:
1) разумного, оптимального сочетания активов в портфеле;
2) понимания рыночной конъюнктуры и наилучшего использования возможностей банка;
3) сосредоточения усилий на целевом рынке;
4) развития человеческого капитала и улучшения деловой репутации.
Исходя из указанных выше характеристик, управление банковским портфелем активов может рассматриваться как система действий сотрудников банка по формированию его количественных и качественных характеристик в заданном диапазоне, отражающих достижение определенных целей кредитной организации. Основными этапами управления портфелем активов банка являются: планирование, организация, регулирование, оценка, анализ и контроль.
Инструменты управления портфелем активов
Принципы портфельного управления - это универсальные правила формирования портфеля.
Цель ПУ – оптимальное достижение бизнес-целей компании за счет реализации проектов, входящих в портфель.
Для портфелей по основной деятельности компании возможно прямое соотнесение с бизнес-целями, а для проектов обеспечивающей деятельности компании такое соотнесение затруднительно, так как проекты не направлены на достижение бизнес-целей.
В ППУ закрепляются правила формирования портфеля, которые зависят от внешних и внутренних факторов. Они должны строиться на понимании стратегических целей и задач бизнеса с учетом влияющих факторов, определять допущения и ограничения в части выполнения проектов с разными характеристиками для обеспечения сбалансированности инвестиций. Также важно определить какие факторы и в какой степени влияют на привлекательность и управляемость проектов.
ППУ – набор базовых ориентиров для ответа на вопросы:
-где допустимы сложноуправляемые, но важные для бизнеса проекты и где – непривлекательные для бизнеса, но нужные?
-может компания выполнять несколько параллельных безотлагательных проектов одновременно?
- возможно ли выполнение проектов, не обеспечивающих скорый возврат инвестиции, но приносящих качественные выгоды?
-стоит ли фокусироваться на инновациях или нужно расширять и модернизировать имеющиеся технологии?
-факторы, определяющие привлекательность и управляемость проектов.
Секьюритизация – финансирование определенных активов при помощи выпуска ценных бумаг. Слово происходит от английского securities – «ценные бумаги». Секьюритизированными могут быть, например, ипотечные займы, автокредиты, лизинговые активы и т. д.
Методика секьюритизации состоит в следующем. Предположим, компания или банк имеет портфель займов, выданных по ипотеке, лизинговым договорам и т. д. Для того чтобы высвободить свои средства, кредитор может выпустить собственные долговые ценные бумаги, обеспеченные этими активами, т. е. правами требования долга. Альтернативный вариант – создание специализированной компании, предположим акционерного общества, которому продаются активы. А финансируется это предприятие за счет выпуска собственных ценных бумаг. Таким образом, материнская компания снижает свои риски и получает дополнительные финансовые возможности.
Кроме того, секьюритизация - частый инструмент в кризисном управлении. Так, можно секьюритизировать менее качественные активы банка. Причем покупатели таких ценных бумаг будут рассчитывать на получение большей прибыли. Т. е. риск невозвратов будет учтен в цене новых выпускаемых бумаг. А банк при этом улучшит свои финансовые показатели.
Секьюритизация проводится в три этапа. Во-первых, происходит подбор активов. Во-вторых, выбранные активы обособляются. В-третьих, под обеспечение этих активов берется синдицированный кредит или выпускаются ценные бумаги.
Забалансовые операции - операции, представляющие собой обязательство банка совершить активную (реже — пассивную) операцию на наступлении определенных заранее оговоренных условий.
Популярность забалансовых операций растет начиная с 70х годов. Это связано с тем, что они позволяют получать доходы, не нарушая требования центрального банка о соотношении активов и пассивов.
Виды забалансовых операций:
1)Опционы, форварды и фьючерсы, которые позволяют хеджировать риски.
2)Своп — позволяет привлечь ресурсы на более выгодных условиях, осуществлять операции на рынке.
Управление кредитным портфелем
– деятельность банка, направленная на оптимизацию портфеля выданных займов. Управление кредитным портфелем служит для увеличения прибыли по активным операциям и для снижения риска.
Управление портфелем основывается на кредитной политике банка и осуществляется в несколько этапов.
Во-первых, выданные кредиты классифицируются. Определяется уровень риска, связанный с каждым видом ссуд. Оценивается соотношение между риском и доходностью.
Во-вторых, выяснятся существующая структура портфеля и процентное соотношение входящих в него видов кредитов и категорий заемщиков.
В-третьих, оценивается качество портфеля в целом. При этом результат сравнивается с существующей рыночной доходностью, преобладающими процентными ставками. Также учитываются условия конкуренции с другими банками. Кроме того, в расчет берется стоимость привлечения ресурсов.
В-четвертых, определяются необходимые резервы на случай возможных потерь.
В-пятых, принимаются решения об улучшении качества портфеля.
Существует несколько путей внесения изменений в кредитный портфель. Среди возможных подходов к решению этой задачи чаще всего используются:
- создание новых банковских продуктов и выведение их на рынок;
- предложение новых условий кредитования для уже действующих продуктов;
- операции на вторичном рынке – покупка или продажа кредитных портфелей через переуступку прав требования (цессию).
Управление кредитным портфелем базируется на работе с существующими заемщиками и оптимизации за счет привлечения новых клиентов.
Качество портфеля в целом не всегда соответствует простому сложению результатов по отдельным выданным кредитам. Общий итог может быть подвержен влиянию таких факторов, как чрезмерная концентрация займов в одном секторе экономики, валютный риск и др. Поэтому управление кредитным портфелем проводится в двух направлениях:
– работа с отдельными заемщиками (например, определение их кредитоспособности и контроль за стоимостью предоставленных залогов);
– оптимизация портфеля как единого целого: установление и изменение лимитов, диверсификация, резервирование средств.
Результат управления кредитным портфелем банка может быть оценен при помощи различных математических моделей, показывающих, насколько принимаемый банком риск покрывается полученной доходностью.
Управление кредитным риском.
Традиционно под кредитным риском понимается вероятность невыполнения обязательств по погашению основного долга и про- центов, возникающая в результате нарушения целостности движения стоимости ссуды, обусловленной влиянием различных рискообразующих факторов. При этом средой возникновения кредитного риска является процесс движения ссужаемой стоимости, а причины его возникновения – выявленные рискообразующие факторы. Современным банковским структурам важно проводить качественную оценку уровня кредитного риска, выявляя возможности снижения его влияния на финансово-хозяйственную деятельность с применением соответствующего комплекса нейтрализующих мероприятий. Но объективная оценка кредитного риска банка возможна при проведении детального комплексного анализа совокупности факторов, приводящих к возникновению риска при кредитовании.


Своевременный, детальный анализ выдаваемых ссуд в соответствии с рекомендуемой структурой рискообразующих факторов направлен на снижение вероятности возникновения риска невозврата кредита для принятия адекватных мер по минимизации влияния данных факторов на кредитный процесс банка. Вместе с тем оценка предлагаемых факторов риска конкретно выдаваемой ссуды, их всесторонний, системный анализ и учет в управлении предоставляют банкам реальную возможность предотвратить повторное влияние данных факторов на результаты своей будущей деятельности. Первостепенную роль в процессе минимизации кредитного риска необходимо отвести определению методов оценки риска по каждой отдельной ссуде или заемщику на уровне банка (кредитного портфеля) в целом. Под оценкой кредитного риска заемщика традиционно понимают исследование, оценку качественных и количественных показателей экономического положения заемщика.
К основным методам оценки кредитного риска можно отнести следующие инструменты: модель Зета, метод кредитного скоринга, кредитный скоринг по потребительскому кредиту. Модель Зета (Zeta model) была разработана группой американских экономистов и предназначалась для проведения оценки вероятности банкротства фирмы. В этой связи цель Z-анализа – идентифицировать состояние объекта анализа по отношению к одной из двух групп: либо к фирме-банкроту, либо к успешно действующей фирме. В развитие данного метода американский экономист Альтман предложил методику оценки вероятности банкротства предприятия, обращающегося в банк за кредитным продуктом.
Метод кредитного скоринга (credit scoring) предлагается использовать в широком диапазоне оценки – как для первичного отбора потенциальных заемщиков, так и для оценки клиентов кредитной организации, получивших кредит с целью их текущего оценивания. Во втором случае оценивается степень вероятности нарушения фирмой условий кредитного договора. Важно отметить универсальность скоринга относительно применения к коммерческим предприятиям и индивидуальным заемщикам. При оценке кредитного риска прежде всего обращаются к методике с применением трех показателей: эффективности использования капитала, коэффициента ликвидности, отношения акционерного капитала к сумме активов (см. табл. 2). Данная методика обладает, помимо прочих достоинств, простотой и «прозрачностью» оценки. В результате применения данной оценки выявлена прямая зависимость между суммой набранных баллов и шансом получения организацией кредита. Разновидностью метода кредитного скоринга является техника кредитного скоринга по потребительскому кредиту. Данная методика была впервые предложена американским экономистом Д. Дюраном в начале 40-х годов прошлого века. В рамках данного метода была выделена группа ключевых факторов, позволяющих с достаточно высокой достоверностью определить степень кредитного риска при предоставлении потребительской ссуды конкретному заемщику. Автор метода кредитного скоринга по потребительскому кредиту использовал следующие коэффициенты при оценке:
1) возраст заемщика: 0,1 балла за каждый год свыше 20 лет (максимум 0,30);
2) пол заемщика: женщины – 0,40, мужчины – 0;
3) срок проживания на данной территории: 0,042 за каждый год проживания в данной местности (максимум 0,42);
4) профессия по степени риска: 0,55 за профессию с низким риском, 0 – за профессию с высоким риском и 0,16 для других профессий;
5) отраслевая принадлежность деятельности заемщика: 0,21 – предприятия общественного пользования, государственные учреждения, банки и брокерские фирмы;
6) занятость заемщика с учетом выслуги лет: 0,059 – за каждый год работы на данном предприятии (максимум 0,59 балла);
7) дополнительные финансовые показатели заемщика: 0,45 – за наличие банковского счета, 0,35 – за владение недвижимостью, 0,19 – при наличии полиса по страхованию жизни.
Применяя данные коэффициенты, Д. Дюран определил границу градации клиентов на «хороших» и «плохих» – 1,25 балла. Клиент, оценка которого превышала 1,25 балла, идентифицировался как кредитоспособный, оценка заемщика менее 1,25 – для банка сигнал о рискованном варианте выдачи кредита данному заемщику. Таким образом, метод скоринга позволяет осуществить экспресс-анализ заявки организации на кредитование.
Управление инвестициями в банке.
Сущность банковских инвестиций
В нашей стране согласно законодательству под инвестициями понимаются ценности, вкладываемые в объекты предпринимательской и других видов деятельности, в результате которой образуется прибыль или социальный эффект. К подобным ценностям относятся: денежные средства и ценные бумаги, движимое и недвижимое имущество, имущественные права и другие ценности. Участниками инвестиционной деятельности выступают физические и юридические лица, в том числе и иностранного происхождения, а также государства.
Что касается участия в инвестиционной деятельности юридических лиц, то они могут выступать в роли и инвесторов, и вкладчиков, и кредиторов, и покупателей. Это могут быть предприятия, организации, банковские и специализированные кредитно-финансовые учреждения. Именно последние играют весьма существенную роль на рынке инвестиционных услуг, предоставляя широкий набор услуг своим клиентам. Особое значение в этом плане имеет деятельность брокерских и дилерских контор, трастовых и инвестиционных компаний. Инвестиционные компании (фонды) представляют собой разновидность кредитно-финансовых учреждений, специализирующихся на привлечении временно свободных денежных средств мелких и средних инвесторов путем выпуска собственных ценных бумаг и размещения мобилизованных средств в ценные бумаги иных юридических лиц в целях получения прибыли. Доходы инвестиционной компании в виде дивидендов и процентов распределяются между акционерами (пайщиками), а прибыль, полученная вследствие увеличения стоимости капитала, зачисляется в резервный фонд.
Под инвестициями понимаются вложения капитала во всех его формах с целью обеспечения его роста в предстоящем периоде, получения текущего дохода или решения определённых социальных задач.
Многообразие форм и видов инвестиций, осуществляемых коммерческими банками, требует определённой их классификации. В процессе управления инвестиции банков классифицируются следующим образом:
1. По объектам вложения капитала разделяют реальные и финансовые инвестиции предприятия.
Реальные инвестиции характеризуют вложения капитала в производство основных средств, в инновационные нематериальные активы, в прирост запасов ТМЦ и в другие объекты инвестирования, связанные с осуществлением операционной деятельности предприятия или улучшением условий труда и быта персонала.
Финансовые инвестиции характеризуют вложения капитала в различные финансовые инструменты, главным образом в ценные бумаги с целью получения дохода.
2. По характеру участия в инвестиционном процессе выделяют прямые и непрямые инвестиции предприятия.
Прямые инвестиции подразумевают прямое участие инвестора в выборе объектов инвестирования. Обычно прямые инвестиции осуществляются в форме капитальных вложений, вложений капитала в уставные фонды других предприятий, в отдельные виды ценных бумаг, широко обращающихся на фондовом рынке. Прямое инвестирование осуществляют в основном подготовленные инвесторы, имеющие достаточно точную информацию об объекте инвестирования и хорошо знакомые с механизмом инвестирования.
Непрямые инвестиции характеризуют вложения капитала инвестора, опосредованное другими лицами (финансовыми посредниками).
3. По периоду инвестирования выделяют краткосрочные и долгосрочные инвестиции предприятия.
Краткосрочные инвестиции характеризуют вложения капитала на период до 1 года. Основу краткосрочные инвестиций составляют его краткосрочные финвложения.
Долгосрочные инвестиции характеризуют вложения капитала на период более 1 года. Основной формой долгосрочных инвестиции являются капитальные вложения в воспроизводство основных средств.
4. По уровню инвестиционного риска выделяют следующие виды инвестиции:
Безрисковые инвестиции. Они характеризуют вложения средств в такие объекты инвестирования, по которым отсутствует реальный риск потери капитала или ожидаемого дохода практически гарантированно получение реальной расчетной суммы инвестиционной прибыли.
Низкорисковые инвестиции. Они характеризуют вложения капитала в объекты инвестирования, риск по которым значительно ниже среднерыночного.
Среднерисковые инвестиции. Уровень риска по объектам инвестирования этой группы примерно соответствует среднерыночному.
Высокорисковые инвестиции. Уровень риска по объектам инвестирования этой группы превышает среднерыночный.
Спекулятивные инвестиции. Они характеризуют вложения капитала в наиболее рисковые инвестиционные проекты или инструменты инвестирования, по которым ожидается наивысший уровень инвестиционного дохода.
5. По формам собственности инвестируемого капитала различают инвестиции частные и государственные.
Частные инвестиции характеризуют вложения капитала физических лиц, а также юр. лиц негосударственных форм собственности. Государственные инвестиции характеризуют вложения капитала государственных предприятий, а также средств госбюджета разных его уровней.
Под инвестиционной политикой банков понимается совокупность мероприятий, направленных на разработку и реализацию стратегии по управлению портфелем инвестиций, достижение оптимального сочетания прямых и портфельных инвестиций в целях обеспечения нормальной деятельности, увеличения прибыльности операций, поддержания допустимого уровня их рискованности и ликвидности баланса. Она разрабатывается руководством банка (возможно, совместно с консультирующим его по этим вопросам учреждением). Важнейший элемент инвестиционной политики - разработка стратегии и тактики управления валютно-финансовым портфелем банка, включающим наряду с прочими его элементами портфель инвестиций.
Инвестиционный портфель (портфель инвестиций) - совокупность средств, вложенных в ценные бумаги сторонних юридических лиц и приобретенных банком, а также размещенных в виде срочных вкладов иных банковских и кредитно-финансовых учреждений, включая средства в иностранной валюте и вложения в иностранные ценные бумаги. Критериями при определении структуры инвестиционного портфеля выступают прибыльность и рискованность операций, необходимость регулирования ликвидности баланса и диверсификация активов. Возможны различные принципы и подходы к управлению инвестиционным портфелем предприятий и банков. Наиболее распространенным является принцип ступенчатости погашения ценных бумаг, позволяющий поступающие от погашения (или реализованных) ценных бумаг средства реинвестировать в ценные бумаги с максимальным сроком погашения.
Так как под инвестициями банков обычно понимаются вложения денежных средств на срок в целях получения доходов или прибыли, то с этой точки зрения практически все активные операции банков можно рассматривать в качестве инвестиций. В этой связи, чтобы избежать путаницы в терминах, под инвестиционными банковскими операциями понимаются те из них, в которых банки выступают в роли «инициаторов вложения средств» (в отличие от кредитных операций, где инициатива в получении средств исходит со стороны заемщика).
В более узком смысле под инвестиционными операциями банков понимаются вложения средств в ценные бумаги. Таким образом, при инвестиционных операциях банк является одним из множества кредиторов, в то время как при кредитных операциях банк обычно, хотя далеко и не всегда, выступает в роли единственного кредитора.
Основное содержание инвестиционной политики банка составляет определение круга ценных бумаг, наиболее пригодных для вложения средств, оптимизация структуры портфеля инвестиций на каждый конкретный период времени. При этом часть банков (главным образом средних и мелких) осуществляют инвестиционные операции, не руководствуясь каким-либо заранее составленным и одобренным планом. Есть банки, где служащие, занимающиеся инвестиционной деятельностью, руководствуются официально утвержденными руководством банка установками в отношении инвестиционной политики. При этом совет банка по крайней мере один раз в год вносит в нее определенные изменения с учетом складывающейся конъюнктуры рынка.
В любом банковском учреждении, независимо от страны местонахождения, как при осуществлении кредитных, так и инвестиционных операций главное внимание уделяется проблеме ликвидности баланса и контролю за предельными показателями выдачи ссуд. При этом общие цели и «правила игры» в основном одинаковы, разница заключается в технике организации и осуществления операций. Аналогичны и проблемы, с которыми сталкиваются банки при осуществлении инвестиционных операций. Вместе с тем существует достаточно разнообразный набор приемов и мер, используемых для их разрешения.
Коммерческие банки осуществляют свои операции в условиях постоянно усиливающейся конкуренции. Банки конкурируют между собой, с другими контрагентами рынков, включая иностранные банки. В жестких условиях конкуренции одной из важнейших функций в деятельности коммерческих банков является их инвестиционная деятельность, связанная с операциями по ценным бумагам.
Инвестиции коммерческих банков отличаются от кредитных ссуд по ряду положений:
1. Кредитные ссуды предполагают использование средств в течение сравнительно небольшого периода времени при условии их возврата в установленный срок с оплатой ссудного процента. Инвестиции же предполагают приток средств на протяжении относительно продолжительного времени до того, как вложенные средства банка вернутся к своему владельцу.
2. При банковском кредитовании инициатором ссудной сделки выступает заемщик. При инвестировании же инициатива принадлежит коммерческому банку, который стремится купить активы на рынке ценных бумаг.
3. В кредитных сделках банк - один из главных кредиторов, а при инвестировании - инвестор средств в ценные бумаги
4. Банковское кредитование напрямую связано с личными отношениями банка с заемщиком. Инвестирование же представляет собой обезличенную через различные виды ценных бумаг многих предприятий и учреждений деятельность коммерческого банка.
Очевидно, что одной из главных целей управления портфелем является увеличение банковской прибыли. Естественно, что с течением времени прибыли банка увеличивают собственный капитал банка, что способствует обогащению его владельцев. Однако банки должны соотносить прибыльность с соображениями безопасности и ликвидности. Банк, представляющий слишком много рискованных ссуд или не оказывающийся в состоянии обеспечить ликвидность, необходимую в некоторых непредвиденных ситуациях, может оказаться неплатежеспособным.
К основным функциям банковского портфеля относятся:
1. Стабилизация доходов банка независимо от фаз делового цикла: когда доходы по займам снижаются, доходы по ценным бумагам могут возрасти.
2. Компенсация кредитного риска по портфелю банковских ссуд. Ценные бумаги высокого качества могут приобретаться и храниться с целью уравновесить риск по банковским кредитам.
3. Обеспечение географической диверсификации. Ценные бумаги зачастую связаны с другими регионами больше, нежели объекты банковского кредитования, что способствует более эффективной диверсификации банковских доходов.
4. Поддержание ликвидности, так как ценные бумаги могут быть проданы для получения необходимых денежных средств или использованы в качестве залоги при заимствовании банком дополнительных фондов.
5. Снижение налогового бремени банка, в частности за счет компенсации налогооблагаемых поступлений, генерируемых займами.
6. Использование в качестве залога для обеспечения хранимых в банке депозитов правительства, властей и местных органов власти.
7. Страхование банка от потерь, которые могут произойти в результате изменения рыночных процентных ставок.
8. Обеспечение гибкости банковского портфеля активов, так как инвестиционные ценные бумаги в отличие от большинства кредитов могут быть быстро приобретены или проданы для реструктуризации активов банка в соответствии с текущей рыночной конъюнктурой.
9. Улучшение финансовых показателей банковского баланса благодаря высокому качеству большинства ценных бумаг, хранимых банками.
Управление рисками банковских инвестиций.
Одним из методов уменьшения риска, связанного с инвестициями, является диверсификация, т.е. наличие в портфеле банка многих видов ценных бумаг.
При проведении диверсификации в инвестиционной политике банка необходимо учитывать следующие исходные параметры ценных бумаг: срок погашения, географическое (территориальное) распределение, тип обязательств и эмитента.
Практически для коммерческих банков наиболее важны параметры качества и сроков погашения определенных видов ценных бумаг. В зависимости от уровня обеспечения данных параметров ценных бумаг определяются и цели диверсификации инвестиционной политики банка.
Цель диверсификации в отношении качества ценных бумаг - минимизировать риск, который заключается в возможности невыполнения должником (эмитентом) взятых на себя обязательств. В этой связи, например, диверсификация в отношении обеспечения качества акций, по мнению аналитиков, требует предварительного изучения ряда факторов, относящихся к эмитенту, среди которых наиболее существенным является получение информации по следующим вопросам:
1. Чем занимается компания?
2. Каков доход на акции и другие ценные бумаги компании?
3. Какой дивиденд или доход выплачивает компания?
4. Какова текущая цена на ценные бумаги и как она выглядит в сравнении с максимальными верхними и нижними уровнями цен прошлого цикла?
5. Каковы резервы компании?
6. Как выглядят настоящий и будущий рынки компании?
7. Кто управляет компанией, насколько велико доверие к ее руководству?
8. Каковы планы развития и расширения компании?
Ответ на часть указанных вопросов можно получить из эмиссионного проспекта и из биржевых сводок.
Цель диверсификации в отношении географического распределения ценных бумаг - обезопасить себя на случай экономических затруднений в районе деятельности тех компаний и органов государственной власти, в чьи виды ценных бумаг инвестированы средства банка.
Структура инвестиций крупных банков в региональных и общенациональных финансовых центрах отличается от структуры портфеля мелких банков в провинциальных городах. Крупные банки, имеющие заграничные отделения, держат в своих портфелях меньше ценных бумаг правительства. Значительную долю их банковских портфелей составляют иностранные ценные бумаги и облигации частных компаний. Мелкие же банки практически не покупают иностранных облигаций и около 90% средств инвестируют в облигации правительства и местных органов власти.
Цель диверсификации в отношении сроков погашения ценных бумаг - удержать риск портфеля инвестиций, связанных с колебаниями процентных ставок, в границах, соответствующих целям банка в области предусмотренных инвестиционной политикой доходов и ликвидности.
Доходность банковских инвестиций
Доходность инвестиционной деятельности коммерческих банков зависит от ряда экономических факторов и организационных условий, среди которых определяющая роль принадлежит таким, как: стабильно развивающаяся экономика государства; наличие различных форма собственности в сфере производства и услуг, включая сферу банковской деятельности с преобладанием частной и акционерной форм собственности; отлаженная и четко функционирующая структура финансово-кредитной системы; наличие развитого и цивилизованного рынка ценных бумаг; наличие рыночных институтов ценных бумаг (инвестиционные компании, фонды и др.); отлаженная система законодательных актов и положений, регулирующих порядок выпуска и обращения ценных бумаги и деятельность самих участников рынка ценных бумаг, используемых в практике международной инвестиционной деятельности коммерческих банков; наличие и подготовка высококвалифицированных специалистов и предпринимателей инвестиционной сферы деятельности и рынка ценных бумаг и др.
Доходность ценных бумаг отдельных классов и видов зависит от рыночной стоимости портфеля инвестиций, которая, в свою очередь, колеблется в зависимости от изменения процентных ставок по облигациям и сертификатам, учетных процентов, процентов по векселям, дивидендов по акциям и соответственно спроса и предложения на эти бумаги на рынке ценных бумаг.
Основная цель управления инвестициями состоит в получении максимума дохода при данном уровне риска или минимизация риска при данном уровне дохода. Доход от инвестиционного портфеля складывается из следующих компонентов:
- поступления в форме процентных платежей
- доход от повышения капитальной стоимости бумаг, находящихся в портфеле банка
- комиссия за оказание инвестиционных услуг - спрэд (разница между курсами покупок и продаж при дилерских операциях)
Существуют следующие основные вида риска по инвестициям:
- кредитный риск
- риск изменения курса
- риск несбалансированной ликвидности
- риск досрочного отзыва
- деловой риск
Кредитный риск состоит в том, что погашение основного долга и процентов по ценной бумаге не будет осуществлено в надлежащее время. Оценку кредитного риска по различным видам и отдельным выпускам ценных бумаг дают специализированные агентства. Они присваивают бумагам рейтинг, позволяющий судить о вероятности своевременного погашения обязательств.
Кредитный риск связан с уменьшением финансовых возможностей эмитента ценных бумаг, когда он оказывается не в состоянии выполнить свои финансовые обязательства, а также с обязательствами и способностями правительства государства или его учреждений погашать долги по сделанным им у населения займам, в частности, по выпускаемым правительством облигациям общего характера.
Риск изменения курса ценных бумаг. Этот риск связан с обратной зависимостью между нормой процента и курсом твердопроцентных ценных бумаг: при росте процентных ставок курсовая стоимость бумаг снижается и наоборот. Это порождает большие проблемы для инвестиционных отделов банков, так как при смене экономической конъюнктуры часто возникает необходимость в мобилизации ликвидности и приходится продавать ценные бумаги в убыток. Рост процентных ставок снижает рыночную цену ранее эмитированных ценных бумаг, причем выпуски с максимальными сроками погашения обычно претерпевают наибольшее падение цены. Более того, периоды роста процентных ставок обычно отмечены нарастанием спроса на кредиты. А поскольку главным приоритетом банка является выдача кредита, многие ценные бумаги должны быть распроданы в целях получения наличности для предоставления ссуд.
Риск несбалансированной ликвидности связан с невозможностью быстрой конверсии некоторых видов ценных бумаг в платежные средства без определенных потерь. Банки располагают двумя источниками обеспечения ликвидности - внутренними и внешними. Внутренние источники ликвидности воплощены в определенных видах быстрореализуемых активов, в том числе и ценных бумагах, для которых имеется устойчивый рынок и которые являются надежным объектом помещения денег. Ликвидными ценными бумагами, по определению, являются те инвестиционные инструменты, которые характеризуются готовым рынком, относительно стабильной во времени ценой и высокой вероятностью возврата первоначально инвестированного капитала банка. Примером высоко ликвидных ценных бумаг могут служить краткосрочные государственные бумаги, которые легко реализуются на денежном рынке.
Ликвидность как одна из важнейших функций управления активами через их инвестирование определяет способность банка в конечном счете своевременно выплачивать наличные деньги по своим обязательствам. Вот почему цель помещения средств коммерческого банка в ценные бумаги и формирования на этой основе портфеля инвестиций не только приносить банку доходы и быть источником пополнения резерва первой очереди, но и обеспечивать практическую возможность превращать ценные бумаги в наличные средства с минимальной задержкой по времени незначительным риском потерь.
Таким образом, инвестиционные средства в ликвидной форме ценных бумаг - это такие активы банка, которые могут быть легко превращены в наличные деньги с небольшим риском потерь или без них.
Готовность руководителей коммерческого банка жертвовать ликвидностью ради прибыли и наоборот означает осознанно идти на больший или меньший инвестиционный риск, с учетом всех его факторов. Отсюда инвестиционная деятельность коммерческого банка, прямым образом связанная с риском активных операций с ценными бумагами, требует от руководства банка выработки определенной тактики, стратегии и конкретных действий в данной сфере банковской деятельности, определяя тем самым инвестиционную политику.
Риск досрочного отзыва ценных бумаг. Многие корпорации и некоторые органы власти, эмитирующие инвестиционные ценные бумаги, оставляют за собой право досрочного отзыва этих инструментов и их погашения. Такое погашение разрешается, если прошел минимально допустимый срок и если рыночная цена облигации не ниже начальной ее курсовой стоимости.
Так как подобные «отзывы» обычно происходят после снижения рыночных процентных ставок (когда заемщик может выпустить новые ценные бумаги, сопряженные с меньшими процентными издержками), банк сталкивается с риском потерь дохода, поскольку он должен реинвестировать возвращенные средства по более низким процентным ставкам, сложившимся на текущий момент. Банки обычно стараются минимизировать этот риск отзыва, приобретая облигации, отзыв которых не может быть произведен в течение нескольких лет, или просто избегая покупки ценных бумаг с возможностью отзыва.
Деловой риск. Все банки сталкиваются со значительным риском того, что рыночная экономика, которую они обслуживают, может прийти в упадок со снижением объемов продаж, а также ростом банкротства и безработицы. Эти неблагоприятные явления именуются деловым риском. Они очень быстро отражаются на кредитном портфеле банка, где по мере роста финансовых затруднений заемщиков увеличивается объем невозвращенных займов. Поскольку вероятность делового риска достаточно высока, многие банки чтобы компенсировать воздействие риска кредитного портфеля, в значительной мере опираются на свои профиле ценных бумаг. Это связано с тем, что многие ценные бумаги, покупаемые банками, эмитированы заемщиками, находящимися за пределами их кредитного рынка. Таким образом, банк будет стараться купить большее количество ценных бумаг других регионов.
Рыночный риск обусловлен тем, что в связи с непредвиденными изменениями на рынке ценных бумаг или в экономике ценность отдельных видов бумаг в качестве объекта инвестиционных вложений банка может быть частично утрачена, так что их продажа станем возможной лишь с большой скидкой в цене. Большая часть ценных бумаг правительства, находящаяся в портфеле коммерческих банков, имеет срок от 1 до 5 лет. Это ноты и облигации, которые в отличие от краткосрочных казначейских векселей являются купонными бумагами, т.е. имеют отрезные купоны, по которым выплачивается процентный доход. Ноты выпускаются на срок от 2 до 10 лет, облигации - от 5 до 30 лет. Первичное размещение ценных бумаг федерального правительства строго регламентировано.
Банками очень активно используется вторичный рынок казначейских векселей как для пополнения своего портфеля, так и для продажи векселей в целях получения наличности. В целом казначейские векселя являются средством обеспечения ликвидности и не фигурируют в инвестиционном портфеле банка. Казначейские векселя в отличие от других ценных бумаг выпускаются с дисконтом, т.е. они продаются за вычетом определенной суммы (дисконта), своеобразной скидки с цены векселя, а выкупаются по истечении срока по полной стоимости, что позволяет инвестору реализовать свой доход.
Ценные бумаги с короткими сроками погашения имеют небольшой процентный риск, поскольку их цены незначительно понижаются при росте процентных ставок. Совсем по-другому дело обстоит с долгосрочными ценными бумагами. Когда растет норма процента, их цены резко падают, что свидетельствует о значительном риске, связанном с обладанием ценными бумагами с относительно низкими годовыми процентными выплатами в течение длительного периода времени.
Одними из основных факторов, которые определяют цель проведения инвестиционной деятельности коммерческих банков, является потребность в получении дохода и обеспечение ликвидности определенной группы своих активов.
Доходность и ликвидность - факторы взаимозависимые и взаимообратные, связанные с инвестиционной деятельностью посредством вложения средств банка в различные виды и классы таких ценных бумаг, как простые и привилегированные акции, облигации, государственные долговые обязательства, депозитные сертификаты, векселя и др.
Например, в практике работы американских банков инвестиции в краткосрочные правительственные бумаги обычно приносят меньший доход, но являются высоколиквидным видом активов с нулевым риском непогашения и незначительным риском изменения рыночной ставки. Долгосрочные ценные бумаги обычно приносят более высокий доход в течение длительного периода времени, поэтому банки их часто держат до или почти до истечения срока. Банки охотно вкладывают средства в ценные бумаги муниципалитетов, поскольку уплачиваемый по ним процент не облагается налогом.
В целях же обеспечения ликвидности, но в ущерб доходности, банки помещают сравнительно небольшие суммы и в другие ценные бумаги: банковские акцепты, обращающиеся на рынке ценных бумаг, коммерческие бумаги, брокерские ссуды и сертификаты товарно-кредитных корпораций. Для увеличения доходов, но в ущерб ликвидности, банки инвестируют средства в облигации правительственных учреждений и, в ограниченных количествах, в первоклассные облигации корпораций.
С точки зрения масштабов и приносимого дохода инвестиции коммерческих банков являются вторым источником банковской прибыли после процентов и сборов по кредиту.
Вопросы для самоконтроля.
1. Дайте понятие банковских активов.
2. Приведите классификацию банковских активов.
3. Назовите инструменты управления портфелем банковских активов.
4. В чем суть теории общего котла?
5. В чем суть теории конверсии?
6. Что понимается под проблемными кредитами в современных российских условиях?
7. Назовите инструменты управления кредитным портфелем банка.
8. В чем суть метода лестницы при управлении банковскими инвестициями?
9. В чем суть метода штанги при управлении банковскими инвестициями?
10. Назовите методы реализации активной стратегии банка при управлении портфелем ценных бумаг.

ТЕМА 7. Управление ликвидностью банка
В процессе эволюции банковского дела, а также с развитием финансового рынка создавались и совершенствовались многие теории управления ликвидностью. На сегодняшний день существуют следующие основные методы управления ликвидностью:
— управление активами — банк определяет пути размещения собственных и привлеченных средств таким образом, чтобы при минимальном риске получить максимально возможный доход, оставаясь при этом ликвидным;
— управление пассивами — банк определяет политику управления размером собственного капитала и привлеченных средств, определение их оптимальной структуры с целью дальнейшего эффективного использования в активных операциях. В узком смысле управление ликвидностью через управление пассивами часто сводится к действиям, направленным на изыскание заемных средств по мере возникновения потребности в них для поддержания ликвидности;
— сбалансированное управление активами и пассивами — этот метод является применением портфельного подхода к управлению ликвидностью через согласованное управление активами и пассивами банка.
Управление активами
Управление активами заключается в эффективном размещении имеющихся ресурсов, т. е. максимизации возможных доходов при минимальном риске, и поддержании при этом ликвидности банка. Основной проблемой управления активами является неопределенность будущей потребности в ликвидных активах, которую банк должен постоянно отслеживать и прогнозировать.
Для того, чтобы банк сохранял ликвидность, его активы должны удовлетворять ряду критериев:
— определенная доля активов должна находиться в высоколиквидной форме, т. е. должен поддерживаться достаточный уровень резервов первой очереди;
— банк будет ликвидным, если часть его активов можно продать или передать кредиторам в короткие сроки и с минимальными потерями (этому критерию удовлетворяют резервы второй очереди);
— ликвидность банка поддерживается, если определенная доля его активов — своевременно погашаемые краткосрочные ссуды;
— ликвидность банка можно планировать, воздействуя на срочную структуру активов банка, т. е. применяя «ступенчатость» погашения кредитов и возврата инвестированных средств;
— значительное воздействие на ликвидность банка оказывают факторы риска и качества активов банка, так как от этих показателей напрямую зависит своевременное возвращение средств в банк.
С учетом этих критериев, рассмотрим два основных подхода к управлению активами.
Метод общего фонда средств. Этот метод является одним из простейших для применения на практике. Средства, которые в процессе своей деятельности размещает коммерческий банк, поступают из различных источников и обладают различными качествами. Сущностью данного метода является объединение всех имеющихся ресурсов в «общий котел» для дальнейшего их распределения между активами в соответствии с предпочтениями банка. До тех пор, пока размещение средств соответствует достижению поставленных банком целей, при проведении конкретных активных операций не учитывается, за счет каких источников средств они осуществляются.
При размещении средств по данному принципу необходимо так сформировать структуру активов, чтобы одновременно учитывать требования и ликвидности, и доходности, т. е. банк должен предварительно установить определенные параметры и приоритеты своей деятельности.
Прежде всего банк должен установить долю высоколиквидных активов, которая пойдет на проведение платежей по счетам клиентов, погашение обязательств до востребования и требований к банку, по которым наступает срок платежа, т. е. обеспечит мгновенную ликвидность. Банкам, у которых наблюдаются сильные колебания в ресурсной базе, необходимо создавать значительные резервы второй очереди, например, в форме вложений в государственные ценные бумаги или краткосрочных межбанковских кредитов и депозитов, чтобы быть в состоянии отвечать по внезапно возникающим обязательствам.
Таким образом, первичное размещение средств из общего фонда осуществляется на цели поддержания ликвидности. Однако, как уже было сказано выше, требование ликвидности противоречит прибыльности функционирования банка. Поэтому при определении доли высоколиквидных и ликвидных активов следует учитывать это обстоятельство и минимизировать долю этих активов для достижения более высокой доходности. Дальнейшее распределение средств общего фонда должно проводиться в соответствии с приоритетами банка и основными направлениями его деятельности.
Как известно, для большинства банков основной доходной статьей являются проценты, получаемые по выдаваемым кредитам. Поэтому следующий этап размещения средств заключается в формировании кредитного портфеля банка. Здесь, однако, необходимо учитывать тот факт, что данный вид вложений — один из наиболее рискованных и повышение рискованности активов ведет к снижению ликвидности банка из-за потенциального невозврата основной суммы долга и процентов по ней.
Следующим этапом размещения средств является формирование портфеля корпоративных ценных бумаг с различными сроками погашения. Этот вид вложений считается относительно более доходным, хотя и достаточно рискованным.
Долгосрочные вложения обычно связаны с операциями, имеющими стратегическое значение для банка, например, долевым участием в деятельности и уставных капиталах различных юридических лиц; они также обеспечивают формирование материально-технической базы банка. При направлении средств из общего фонда на эти вложения необходимо учитывать их значимость для банка, а также крайне низкую ликвидность активов данной группы. Поэтому для поддержания ликвидности объемы этих активов должны ограничиваться.
Мы рассмотрели один из методов управления активами банка. На практике он применяется коммерческими банками чаще всего при наличии избытка денежных средств. Однако данный метод обладает рядом достоинств и недостатков. Рассмотрим основные из них.Применение метода конверсии средств отчасти снимает проблему определения срочной структуры активов, возникающей при использовании метода общего фонда. Временная структура активов определяется, исходя из имеющихся у банка ресурсов.
В банке создаются так называемые «центры ликвидности-прибыльности», через которые производится размещение имеющихся источников средств. Эти центры также называют банками внутри банка, поскольку размещение средств из каждого центра осуществляется независимо от размещения средств из других центров.
Итак, на начальном этапе руководство банка должно определить принадлежность средств к различным центрам и определить порядок их размещения. Здесь немаловажное значение будут иметь такие показатели, как нормы обязательного резервирования, устанавливаемые Центральным банком, а также скорость оборота средств, так как они налагают определенные ограничения на дальнейшее распределение и инвестирование пассивов.
Проанализируем, как применяется на практике данная методика управления ликвидностью.
Первичные резервы будут по большей части сформированы за счет вкладов до востребования и средств на текущих и расчетных счетах. Это связано с тем, что оборачиваемость средств данной группы крайне велика, поэтому их основная часть будет помещена именно в высоколиквидные активы. Часть средств до востребования может быть также помещена во вторичные резервы, например инвестирована в краткосрочные государственные ценные бумаги. При наличии стабильных остатков на счетах до востребования на балансе банка часть их может быть помещена в краткосрочные кредиты надежным заемщикам. Таким образом, использование первой группы пассивов будет наиболее полным, т. е. будут соблюдены требования к ликвидности, и при этом банк получит определенный доход от краткосрочных вложений в государственные ценные бумаги и кредиты.
В отличие от привлеченных до востребования средств, средства, привлеченные на срочной основе, обладают большей стабильностью, но их оборачиваемость значительно ниже. Поэтому требование к покрытию данного вида средств несколько ниже, чем по средствам до востребования. Следовательно, средства, привлеченные на срочной основе, могут быть использованы в операциях, приносящих банку основной доход, т. е. для кредитных вложений, а также для инвестиций в ценные бумаги различных эмитентов с различными сроками погашения.
Собственные средства банка могут быть использованы в операциях по формированию имущества банка, т. е. вложены в здания, оборудование, телекоммуникации, транспорт, необходимые для нормального функционирования банка. За счет этих средств также может осуществляться долгосрочное кредитование, долевое участие банка, инвестиционные вложения в ценные бумаги. Таким образом, средства данной группы пассивов тоже используются для получения банком дохода (не следует, однако, забывать о защитной функции, выполняемой собственным капиталом банка, т. е., при вложении средств данной группы в инвестиционные проекты необходимо учитывать рискованность операции).
Итак, мы рассмотрели второй метод управления ликвидностью банка через управление его активами.
Его главным преимуществом является то, что под средства каждой группы пассивов фактически создается определенный резерв ликвидных активов, размер которого зависит от степени влияния данной группы пассивов на риск несбалансированной ликвидности. Этот метод позволяет банку поддерживать и планировать свою ликвидность, обеспечивая достаточно обоснованное размещение средств в активы в соответствии со срочностью пассивов, а также позволяет корректировать объемы привлечения и размещения средств в зависимости от значимости операций для банка, доходности активов, издержек на привлечение пассивов, рискованности размещения средств, стабильности ресурсной базы и других факторов. Таким образом, применение данного метода на практике снижает риск ликвидности для банка благодаря осуществлению взвешенной политики в области активов и пассивов. Накопление определенного запаса ликвидных активов и пассивов в балансе банка повышает шансы клиентов на своевременное удовлетворение их требований, а самому банку гарантирует относительную стабильность и минимум убытков, если придется экстренно привлечь внешние источники ликвидности.
К недостаткам метода конверсии средств можно отнести то, что применение на практике основного принципа (создание резерва ликвидных активов под определенную группу пассивов) приводит к уменьшению доли работающих активов, что, в свою очередь, ограничивает доходную базу банка и в дальнейшем может отрицательно сказаться на его развитии. Справедливости ради отметим, что по сравнению с методом общего фонда средств данный метод позволяет несколько снизить размер резервов ликвидных средств под обеспечение обязательств банка, так как в нем учитываются качественные различия групп пассивов. Кроме того, существует проблема: как практически определить оптимальный размер резерва ликвидных средств, необходимый для обеспечения ликвидности банка ввиду неоднозначности выбора групп средств. Так, необходимо учитывать специфику вкладов до востребования: во многих российских банках эти средства являются одной из наиболее стабильных статей ресурсов; следовательно, резерв ликвидных средств под них может быть резко уменьшен, а средства могут с полным основанием инвестироваться в средне- и долгосрочные активы.
Рассмотренные выше методы управления ликвидностью банка через управление его активами позволяют в общих чертах определить возможные направления политики банка. В реальных условиях данные модели управления ликвидностью требуют существенных дополнений с учетом накопленного опыта управления банком, внесения поправок, отражающих современную и прогнозируемую конъюнктуру рынка, а также действия факторов, оказывающих влияние на деятельность коммерческого банка. Очевидно, что для принятия конкретных управленческих решений необходимо провести финансовый анализ, после чего данные модели должны быть существенно усложнены и дополнены.
Более сложный и углубленный подход к управлению ликвидностью дает использование математических методов и информационных технологий. Такой подход позволяет учитывать воздействие и взаимодействие между собой многочисленных факторов, определяющих деятельность банка в целом и его ликвидность в частности. Он заключается в построении математических моделей, обеспечивающих комплексный анализ проблемы и повышение эффективности управления ликвидностью на основе получаемых выводов.
Управление ликвидностью является комплексным процессом, затрагивающим как активы, так и пассивы банка. Как отмечалось выше, для обеспечения ликвидности у коммерческих банков есть два основных вида источников— внутренние и внешние. Стратегии управления активами затрагивают управление внутренними источниками ликвидности, т. е. фактически сводятся к определению и поддержанию необходимой доли ликвидных активов в балансе банка. Так, поддержание ликвидности российских коммерческих банков осуществляется в основном за счет внутренних источников. Такая ситуация типична для периода становления рыночной экономики, банковской системы, формирования финансовых рыночных инструментов. Такой же политики придерживаются небольшие банки — для них внутренние источники ликвидности являются основными, так как эти банки, не обладая значительным влиянием, достаточными собственными ресурсами и доступом к ресурсам финансового рынка, ограничены в возможностях поддержания ликвидности через обеспечение ее внешней составляющей.
Крупные же банки — в силу своего положения, надежности и репутации — имеют доступ к дополнительным источникам финансирования, т. е. к внешней ликвидности. Управление пассивами дает этим банкам возможность поддерживать свою ликвидность не за счет высоколиквидных активов в балансе (т. е. фактически недополучения дохода), а за счет средств, привлекаемых от определенных операций.
Итак, можно сделать вывод, что более эффективным путем поддержания необходимого уровня ликвидности является скоординированное управление активами и пассивами банка.
Управление пассивами
Управление пассивами коммерческого банка является неотъемлемой составляющей управления-его ликвидностью. Она начала складываться значительно позже, чем управление ликвидностью через активную часть банка. Это произошло, когда сформировались новые финансовые инструменты, позволяющие банку привлекать такие обязательства, которые оказали бы ему поддержку в решении проблемы ликвидности.
Учитывая, что пассивные операции банка определяют масштабы проведения его активных операций, а также тот факт, что банк является финансовым посредником и работает в основном за счет привлеченных, а не собственных средств, управление пассивной частью баланса является одной из важнейших составляющих банковского менеджмента.
Немаловажную роль в решении задачи управления ликвидностью играют пассивы. Привлекая дополнительные средства, банк может получить необходимые ресурсы для покрытия краткосрочных разрывов в ликвидности. Кроме того, управление пассивами банка влияет на параметры баланса и, таким образом, может изменить в лучшую или худшую сторону его ликвидность.
По способу формирования пассивы банка можно разделить на три основные группы. Первую из них составляют пассивы, сформированные за счет средств, привлеченных от расчетно-кассовых и депозитных операций. Они занимают большую часть в пассивах банка, однако на их размер коммерческий банк может влиять лишь косвенно, через воздействие на клиентов, например, через процентную политику, предоставление дополнительных услуг и т. п. Вторую часть пассивов составляют так называемые управляемые пассивы, инициатива в формировании которых принадлежит самому банку и с помощью которых банк может скорректировать свои пассивы и повлиять на их основные показатели (срочность, устойчивость, издержки). Третью группу пассивов составляют собственные средства банка, размер которых напрямую влияет на устойчивость и ликвидность банка.
В соответствии с таким делением пассивов банка формируются и основные направления в развитии методов управления ликвидностью через управление пассивами банка.
Первое направление обусловлено совокупностью мер, предпринимаемых для формирования основной части пассивов, состоящей из привлеченных средств клиентов. В их части банк может выработать определенную стратегию, применение которой на практике приведет к формированию желаемой структуры пассивов, которая будет отвечать требованиям ликвидности. Так, значительная часть пассивов должна быть привлечена на срочной основе для того, чтобы:
— во-первых, их можно было использовать в активных операциях, приносящих доход;
— во-вторых, повысить устойчивость ресурсной базы, что также положительно сказывается на ликвидности банка;
— в-третьих, значительно облегчить планирование ликвидности на будущие периоды, что положительно влияет на долгосрочную устойчивость банка и ликвидность;
— в-четвертых, посредством согласования сроков привлечения и размещения средств снизить риск несбалансированной ликвидности для банка.
Кроме поддержания определенной доли привлеченных срочных средств, в целом в балансе банка необходимо также проводить политику таким образом, чтобы влиять на временную структуру, создавая своеобразные «ступеньки» в наступлении сроков погашения обязательств банком. Это позволит банку определять потребности в ликвидных средствах в кратко-, средне- и долгосрочном периоде и, следовательно, избежать потерь при их экстренной реализации.
Второе направление связано с поддержанием ликвидности через управляемые пассивы, т. е. средства, которые банк может привлечь по своей инициативе. Методы, предполагающие использование управляемых пассивов, являются некоторой альтернативой политике накопления ликвидных активов в балансе банка. Они предусматривают привлечение дополнительных средств через различные финансовые инструменты в случае необходимости погашения обязательств в короткие сроки. В западной практике (например, в США) используются следующие финансовые инструменты:
— срочные депозиты крупного размера (депозитные сертификаты), которые обращаются на вторичном рынке и представляют собой долговые бумаги со сроком погашения менее 6 месяцев;
— федеральные фонды — займы на рынке федеральных фондов, которые образуются из избытков средств, резервируемых в Федеральном резервном банке по привлеченным депозитам;
— займы у Федеральной резервной системы, т. е. привлечение финансовой поддержки со стороны государства;
— средства, привлекаемые от продажи ценных бумаг с соглашением об обратном выкупе (операции РЕПО) и др.
В российской практике банки ограничены в использовании управляемых пассивов для поддержания ликвидности. Это обусловлено многими причинами, в том числе неразвитостью и нестабильным состоянием отечественного финансового рынка и минимальным набором финансовых инструментов, с помощью которых банки могут привлекать средства. В их число входят следующие инструменты:
— межбанковские займы (МБЗ) — этот источник средств на сегодняшний день является одним из наиболее доступных и высокомобильных. Отрицательным моментом использования этих средств для банка является их относительная дороговизна. Впрочем, привлечение межбанковских займов для поддержания ликвидности может оказаться предпочтительным вариантом по сравнению с выплатами штрафов клиентам банка за нарушение условий договоров, а также выплатами Центральному банку за невыполнение обязательных нормативов ликвидности. Не следует, однако, забывать, что привлеченные МБЗ не должны становиться основным источником поддержания ликвидности, поскольку это приведет во-первых к резкому увеличению издержек банка, и, как следствие, к снижению эффективности его функционирования, а во-вторых, к сильной зависимости от рынка межбанковского кредита, что при возникновении нестабильной или кризисной ситуации вызовет кризис ликвидности в самом банке. Поэтому, с одной стороны, банки должны уделять большое внимание налаживанию партнерских отношений с другими банками, чтобы иметь возможность привлечения МБЗ для поддержания ликвидности, а с другой — тщательно регулировать объемы привлекаемых средств;
— займы у Центрального банка — существует несколько путей их привлечения коммерческими банками.
Рассмотрим поподробнее виды кредитов ЦБ, направленные на поддержание ликвидности коммерческих банков:
— однодневные расчетные кредиты (внутридневные и «овернайт») предоставляются Центральным банком при временном отсутствии или недостаточности средств на корсчете. В этом случае ЦБ осуществляет платежи, кредитуя банк в пределах установленного лимита, а затем извещает банк о предоставлении однодневного кредита. Этот вид кредитования коммерческих банков имеет целью поддержание стабильности банковской системы и обеспечения эффективного и бесперебойного функционирования системы расчетов, т. е. способствует повышению платежеспособности коммерческих банков и управлению внутридневной (мгновенной) ликвидностью;— ломбардные кредиты, предоставляемые ЦБ для поддержания ликвидности коммерческих банков под залог государственных ценных бумаг, входящих в так называемый ломбардный список, на срок до 30 дней. За счет ломбардных кредитов банки получают краткосрочные ресурсы, которые могут направляться для обеспечения обязательств перед клиентами, и таким образом повышать текущую ликвидность;
— кредиты на поддержание ликвидности предоставляются Центральным банком для повышения ликвидности банковской системы. Являясь более долгосрочными, чем предыдущие виды кредитов, они способствуют поддержанию долгосрочной ликвидности банков (в соответствии с нормативными документами ЦБ — до 1 года).
Необходимо отметить, что для получения кредитов Центрального банка на цели поддержания ликвидности коммерческий банк должен удовлетворять установленным требованиям, например, функционировать на рынке не менее года, выполнять обязательные экономические нормативы ЦБ, своевременно перечислять средства в фонды обязательного резервирования и некоторым другим.
— средства, привлекаемые по операциям репо, позволяют банкам поддерживать свою ликвидность за счет средств, получаемых от продажи ценных бумаг. Применение операций репо в банковской деятельности оказывает положительное влияние на ликвидность банка, так как при нехватке ликвидных активов они позволяют привлекать дополнительные средства, и следовательно, это дает возможность более свободно распоряжаться имеющимися средствами.
Третье направление поддержания ликвидности банка через управление его пассивами заключается в управлении составляющими собственного капитала банка. Как было отмечено выше, собственный капитал играет значительную роль в обеспечении ликвидности банка. Размер собственных средств банка непрерывно изменяется, поэтому нужно проводить анализ собственного капитала-нетто, чтобы не допустить его падения до отрицательных значений. Необходимо также своевременно проводить формирование фондов, добиваться положительного результата в финансовой деятельности банка, поскольку большой размер собственного капитала способствует повышению ликвидности банка, и, следовательно, его финансовой устойчивости.
Итак, мы рассмотрели основные направления группирования методов управления ликвидностью через управление пассивами. Эти методы управления пассивами широко используются в мировой банковской практике— они органично дополняют методы управления активами и расширяют возможности банка в проведении операций, способствуя наиболее эффективному использованию имеющихся ресурсов. Разумеется, наибольшими возможностями по управлению пассивами обладают крупные банки, имеющие более свободный доступ к рынку и, следовательно, к внешним финансовым ресурсам в силу своей значимости для рынка, устойчивости и положительного имиджа. Однако российская практика показывает, что мелкие и средние банки для поддержания ликвидности также активно используют внешние источники финансирования, и особенно межбанковские займы.
Подытоживая вышесказанное, можно выделить следующие основные достоинства методов управления пассивами:
— применение банком методов управления пассивами повышает устойчивость банка, поскольку в случае реализации поставленных целей достигается желаемая структура пассивов с точки зрения срочности и платности. Одним из следствий такого хода событий будет снижение риска несбалансированной ликвидности для банка;
— стратегия управления пассивами способствует также и более эффективному использованию имеющихся средств и стимулирует уменьшение доли высоколиквидных, но низкодоходных активов в балансе банка (отметим, однако, что такое положение возможно лишь при наличии высокоразвитого и стабильного финансового рынка). Это, в свою очередь, приводит к расширению круга проводимых банком операций, диверсификации его вложений и, как следствие, способствует увеличению рентабельности активов, объема получаемой прибыли и ликвидности банка.
Следовательно, коммерческие банки должны стремиться к расширению источников внешней ликвидности для повышения эффективности функционирования.
Итак, нами были рассмотрены основные методы управления ликвидностью коммерческого банка — управление активами и пассивами. Однако данные методы, применяемые к управлению ликвидности, предполагают разделение управления ее внутренними и внешними источниками. Практика же показывает, что поддержание оптимального уровня ликвидности затрагивает практически все аспекты деятельности банка и требует проведения комплексной и сбалансированной политики в отношении управления его активами и пассивами.
Сбалансированное управление активами и пассивами
При рассмотрении сущности ликвидности нами был сделан вывод о ее динамичности и изменчивости в связи с постоянным притоком и оттоком средств. Таким образом, ликвидность баланса банка, т. е. наличие в нем достаточного количества активов, которые можно было бы реализовать для покрытия обязательств, не всегда дает реальную картину состояния ликвидности банка. Ликвидность банка является по сути более широким понятием, чем ликвидность баланса, так как этот показатель учитывает достаточность суммы ликвидных активов и средств, которые банк может быстро мобилизовать из других источников для своевременного погашения своих текущих обязательств.
Из этого следует, что банк на практике должен реализовывать ряд мер, которые помогли бы ему максимально сбалансировать активы и пассивы по суммам и срокам, а в дальнейшем поддерживать это равновесие и проводить политику по управлению ликвидностью с учетом денежных потоков, вызывающих изменения их структуры. Можно привести следующие основные направления этой деятельности:
— во-первых, банк должен отслеживать динамику своих обязательств, анализировать сроки, оставшиеся до выплат основных сумм платы за привлечение средств, а также определять в динамике возможность их погашения,
— во-вторых, необходимым условием поддержания ликвидности является обеспечение возможной трансформации менее ликвидных средств в более ликвидные, а также притока дополнительных средств для ответа по обязательствам;— в-третьих, банку необходимо планировать оптимальный размер ликвидности на будущие периоды, т. е. оценивать в совокупности показатели ликвидности-запаса, пото-ка-и-прогноза. Это позволит ему наметить комплекс мер, направленных на наиболее рациональное и эффективное размещение активов и привлечение пассивов, а также пути дальнейшего управления этими средствами.
Таким образом, в области управления активами необходимо ввести следующие поправки:
— при формировании запаса высоколиквидных и ликвидных средств нужно учитывать как настоящий момент, так и перспективу, с учетом изменения (притока или оттока) обязательств банка;— размещение активов в кредитные и инвестиционные вложения должно проводиться на исходный момент в соответствии со сроками привлечения пассивов, а в дальнейшем трансформироваться по мере изменения срочной структуры пассивов.
В области управления пассивами необходимо дополнительно учитывать следующие моменты:
— привлечение пассивов должно осуществляться с учетом возможности их доходного размещения в активы соответствующих сроков. Это будет способствовать большей сбалансированности активов и пассивов по срокам;
— для максимально эффективного использования имеющихся ресурсов банк должен иметь доступ к внешним ресурсам и с их помощью регулировать свою ликвидность при колебаниях структуры активов.
Разумеется, для применения данных положений на практике необходима их подробная детализация, что является предметом отдельного исследования. Но совершенно определенно можно отметить, что коммерческие банки, применяющие на практике методы управления ликвидностью на основе анализа и прогнозирования денежных потоков, являются наименее уязвимыми для негативных воздействий конъюнктурных колебаний и риска дисбаланса ликвидности.
В заключение отметим, что данная глава освещает широкий круг теоретических и практических аспектов, касающихся одной из наиболее актуальных проблем современного банковского дела— проблемы ликвидности коммерческих банков. Российская банковская системы в силу многих факторов еще не накопила достаточный опыт в этой области. Поэтому банки, которые наиболее быстро и эффективно овладевают наработанным арсеналом средств по управлению ликвидностью, упрочат свою устойчивость и повысят конкурентоспособность в жестких условиях современного финансового мира.
Регулирование ликвидности со стороны ЦБ РФ
Следует выделять два уровня управления ликвидностью:
Макроуровень – регулирование банковской ликвидности со стороны центрального банка.
Микроуровень – управление ликвидностью со стороны коммерческих банков.
В целях контроля за состоянием ликвидности банка, то есть его способности обеспечить своевременное и полное выполнение своих денежных и иных обязательств, вытекающих из сделок с использованием финансовых инструментов, устанавливаются нормативы ликвидности, которые регулируют (ограничивают) риски потери банком ликвидности и определяются как отношение между активами и пассивами с учетом сроков, сумм и типов активов и пассивов, других факторов.В настоящее время ЦБ РФ использует следующие нормативы:
Норматив мгновенной ликвидности банка регулирует риск потери банком ликвидности в течение одного операционного дня:

где:
Лам – высоколиквидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены в течение ближайшего календарного дня или могут быть незамедлительно востребованы банком или в случае необходимости реализованы банком в целях незамедлительного получения денежных средств;
Овм – обязательства до востребования, по которым вкладчиком или кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении;
Овм* – величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования.
Норматив текущей ликвидности банка регулирует риск потери банком ликвидности в течение ближайших к дате расчета норматива 30 календарных дней:

где:
Лат – ликвидные активы, то есть финансовые активы, которые должны быть получены банком или могут быть востребованы в течение ближайших 30 календарных дней или в случае необходимости реализованы банком в течение ближайших 30 календарных дней в целях получения денежных средств в указанные сроки;
Овт – обязательства до востребования, по которым вкладчиком или кредитором может быть предъявлено требование об их незамедлительном погашении, и обязательства банка перед кредиторами сроком исполнения в ближайшие 30 календарных дней;
Овт* – величина минимального совокупного остатка средств по счетам физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций) до востребования и со сроком исполнения обязательств в ближайшие 30 календарных дней.
Норматив долгосрочной ликвидности банка регулирует риск потери банком ликвидности в результате размещения средств в долгосрочные активы:

где:
Крд – кредитные требования с оставшимся сроком до даты погашения свыше 365 или 366 календарных дней, а также пролонгированные, если с учетом вновь установленных сроков погашения кредитных требований сроки, оставшиеся до их погашения, превышают 365 или 366 календарных дней;К – собственные средства (капитал) банка;
ОД – обязательства банка по кредитам и депозитам, полученным банком, а также по обращающимся на рынке долговым обязательствам банка с оставшимся сроком погашения свыше 365 или 366 календарных дней;
О* – величина минимального совокупного остатка средств по счетам со сроком исполнения обязательств до 365 календарных дней и счетам до востребования физических и юридических лиц (кроме кредитных организаций), не вошедшим в расчет показателя ОД.
Вопросы для самоконтроля.
1. Какие инструменты абсорбирования ликвидности банков применяет в настоящее время Банк России?
2. Каковы инструменты предоставления ликвидности банков применяет в настоящее время Банк России?
3. Раскройте суть метода анализа денежных потоков при управлении ликвидностью.
4. Назовите требования к документу о политике банка по управлению ликвидностью.
5. Каковы теории управления ликвидностью и их суть?
6. Раскройте суть известных Вам методов прогнозирования ликвидности.
7. Назовите способы регулирования ликвидности при стойком её нарушении.
8. Назовите способы регулирования ликвидности при кратковременном недостатке ликвидных средств.

Тема 8. Прибыльность коммерческого банка и управление ею.
Управление прибылью является важной составной частью банковского менеджмента, цель которой заключается в максимизации прибыли при допустимом уровне рисков и обеспечении ликвидности баланса.
Управление прибылью банка осуществляется через систему элементов (блоков) управления, тесно связанных между собой.
Можно выделить следующие основные блоки управления прибылью коммерческого банка:
• определение подразделений банка, участвующих в процессе управления прибылью;
• планирование доходов, расходов и прибыли банка применение способов оценки уровня прибыльности банковской деятельности;
• определение методов текущего регулирования прибыли (финансового результата).
Управление прибылью коммерческого банка осуществляется на различных уровнях: на уровне банка в целом (высший уровень) и на уровне отдельных направлений деятельности банка, конкретных банковских продуктов, отдельных рабочих мест, взаимоотношений с клиентом (микроуровень).
Содержание отдельных элементов управления рентабельность кредитной организации имеет свою специфику применительно к перечисленным уровням.
В управлении прибылью банка принимают участие различные его подразделения.
К их числу относятся, во-первых, функциональные подразделения, -т.е. управления и отделы, прямо участвующие в проведении активных и пассивных операций банка, например управления ссудных операций, ценных бумаг, депозитных операций, операционное управление и т.д. В их функции по управлению прибылью входит оценка и анализ рентабельности создаваемых продуктов, контроль за рентабельностью отдельных сделок, представление информации в сводные аналитические управления для оценки рентабельности банка в целом.
Во-вторых, к числу подразделений кредитной организации, участвующих в управлении прибылью, относится казначейство или другое сводное управление. В его функции входят составление плана доходов и расходов банка как составной части бизнес-плана, анализ и оценка уровня прибыли банка в целом и рентабельности отдельных направлений деятельности банка, разработка рекомендаций о величине достаточной процентной маржи, процентных ставок по активным и пассивным операциям банка и т.д.
Третьим подразделением банка, участвующим в управлении прибылью, является бухгалтерия, которая обеспечивает аналитические службы казначейства и функциональных подразделений необходимо информацией.
Наконец, в качестве четвертого подразделения следует выделить службу внутреннего контроля, в функции которой входит контроль за правильностью формирования и использования прибыли. Основные направления этого контроля включают следующее:
проверка соблюдения нормативных требований ЦБ РФ в отношении организации аналитического и синтетического учета доходов, расходов, формирования и использования прибыли;
· проверка соблюдения требований Министерства по налогам и сборам РФ по расчету налогооблагаемой базы увеличение балансовой прибыли при расчете налогооблагаемой базы на проценты и т.д.;
· проверка правильности применяемых ставок налога и сроков его перечисления;
· проверка льгот, используемых банком при исчислении налогов;
· проверка использования прибыли.
Планирование доходов, расходов и прибыли банка в качестве элемента управления рентабельностью банка на макроуровне включает следующие направления: составление планового баланса доходов и расходов банка в рамках бизнес-плана, планирование на его основе до­статочной процентной маржи, составление сметы доходов и расходов банка, прогнозный расчет нормы прибыли на активы и собственный капитал, планирование распределения прибыли.В систему управления прибылью банка входит:
- структурный анализ доходов и расходов коммерческого банка
- система финансовых коэффициентов
- факторный анализ прибылью банка
- методы текущего регулирования прибыли
Принимая во внимание данную систему, наиболее подробно изложим саму оценку прибыльности банка и пути управления ею.
Способы оценки и регулирования уровня прибыли путём структурного анализа доходов и расходов коммерческого банка.
Важным элементом управления рентабельности банка являются способы оценки уровня прибыльности. Как уже было указано выше, в общем, размер прибыли зависит от доходов, расходов, налогов и иных обязательных платежей банка. В соответствии с этим модель формирования и в определенной мере использования (расходования) прибыли схематически может быть представлена следующим образом.
Структура прибыли коммерческого банка
ДОХОДЫ ОТ ПАССИВНЫХ ОПЕРАЦИЙ
+
ДОХОДЫ ОТ АКТИВНЫХ ОПЕРАЦИЙ (операционные доходы (процентные+непроцентные)+прочие доходы)
-
РАСХОДЫ ОПЕРАЦИОННЫЕ (процентные+непроцентные)
-
ПРОЧИЕ РАСХОДЫ
=
ПРИБЫЛЬ (ЧИСТЫЙ ДОХОД)

Таким образом, рассмотрим классификацию доходов и расходов, а так же проведём их структурный анализ, что будет являться одним из способов оценки и регулирования уровня прибыли.
Целью структурного анализа является выявление основных видов доходов и источников прибыли для оценки их надёжности и возможности сохранения в будущем. Надёжность зависит от формы дохода вида банковской операции, степени стабильности источника прибыли. Структурный анализ расходов банка позволяет выявить сферы деятельности, негативно влияющие на общий финансовый результат.
Виды доходов коммерческого банка
Виды банковской деятельности Виды доходов
Ссудные проценты Проценты, подучеяиие за предоставленные кредиты. Процентный доход по векселям. Доходы по кредитным операциям прошлых лет.
Дисконтные операции Доходы от проведения факторинговых и форфей­тинговых операций. Дисконтный доход по векселям
Операции с ценными бумагами Процентный доход от вложений и долговые обяза­тельства. Доходы от перепродажи ценных бумаг. Дивиденды, полученные, от вложений в акции. Другие доходы, пол ученные от операций с ценными бумагами
Охранный бизнес Доходы от проведения операций по доверительно­му управлению имуществом
Гарантийная деятельность Комиссия, полученная по выданным гарантиям
Депозитные операции и операции по поручению вкладчиков Комиссия, полученная по выданным гарантиям Комиссия, получения по: кассовым операциям; операциям инкассации; расчетным операциям. Возмещение клиентами телеграфных расходов. Доходы на доставку банковских документов. Доходы от операций с драгоценными металлами Доходы от оприходования излишков денежной наличности. Доходы, полученные в обработку документов об­служивания вычислительной техники
Валютные операции Доходы, полученные от операций с иностранной валютой. Доходы от проведения операций: с опционами; форвардных; фьючерсных; СВОП
Другие направления банковской деятельности Доходы от сдачи имущества в аренду. Доходы от лизинговых операций. Доходы от информационных услуг. Комиссия по прочим операциям Штрафы, пеки, неустойки полученные и тт.д.
Виды расходов коммерческого банка:
Виды расходов Содержание расходов
Операционные расходы Проценты, уплаченные за: привлеченные кредиты; привлеченные средства юр. и физ. лиц; Проценты, уплаченные за выпущенные ценные бумаги; Комиссионные расходы по операциям с иностранной валютой и другими валютными ценностями, переоценка валютных средств; Комиссия, уплаченная по: кассовым операциям; операциям инкассации; расчётным операциям; полученным гарантиям, поручительствам; другим операциям; Другие операционные расходыРасходы по оплате труда персонала банка Начисленная заработная плата, включая премии, входя­щие я систему оплаты труда. Премии» не входящие в систему оплаты трупа, кроме от­несенных за счет фондов специального назначения. Начисления на заработку» плату - единый социальный налог. Расходы но подготовке кадров в пределах установленных норм, включая подписку на периодические издания. Компенсации работникам, кроме заработной платы, раз­решенные законодательством РФ. Расходование средств сверх сумм (норм), разрешенных законодательством РФ и нормативными документами .со­ответствующих органов, на: подготовку кадров; компенсации работникам, кроме заработной платы. Прочие расходы по оплате труда
Расходы по обеспечению хозяйственной деятельности банков Содержание зданий и сооружений. Ремонт основных средств (кроме автотранспорта). Расходы на форменную и специальную одежду. Амортизационные отчисления (износ) по основным средствам, долгосрочно арендуемым основным средствам, хозяйственному инвентарю, нематериальным активам. Расходы по изготовлению, приобретению и пересылке бланков, магнитных носителей, бумаги, упаковочных ма­териалов для денежных билетов и монет; Арендная плата и другие хозяйственные расходы
Налоги, включенные в затраты банка Налоги, относимые в установленных законодательством случаях на расходы
Отчисления в специальные резервы Резервы: под возможные потери по ссудам; под возможное обесценение ценных бумаг; по другим операциям
Прочие расходы Расходы по организациям банков; Расходы по рекламе; Представительские расходы; Расходы на служебные командировки; Расходование средств сверх сумм (норм, разрешенных законодательством РФ и нормативными документами со­ответствующих органов); Судебные издержки и расходы по арбитражным делам, связанным с деятельностью банка; Расходы по аудиторским проверкам; Расходы по публикации отчетности; Другие расходы
Налогообложение в банках.
Коммерческие банки также оказывают услуги, подлежащие налогообложению НДС. К таким услугам, в частности, относятся:
инкассация и доставка денежной наличности;
-доверительное управление (траст) денежными средствами и иным имуществом по договорам с юридическими и физическими лицами;
-предоставление в аренду физическим и юридическим лицам специальных помещений или находящихся в них сейфов для хранения документов и ценностей;
лизинговые операции;
-факторинговые и форфейтинговые операции;
-оказание консультационных и информационных услуг;
-операции, совершенные по договорам комиссии, поручения, агентским договорам (кроме посреднических услуг купли- продажи безналичной иностранной валюты), в том числе брокерские операции с ценными бумагами. При этом коммерческий банк определяет НДС только с суммы своей комиссии;
-реализация принадлежащих коммерческому банку предметов залога, включая передачу права собственности на предмет залога залогодержателю при неисполнении обеспеченного залогом обязательства;
-услуги валютного контроля;
-реализация имущества;
оформление и заверение карточки с образцами подписей и оттиском печати;
заверение печатью коммерческого банка платежных поручений клиентов;
-предоставление в пользование машин для пересчета денежных знаков (при аренде сейфовой ячейки);
-экспертиза денежных знаков по заявлению клиента (при аренде сейфовых ячеек) и т. д.
Рассмотрим особенности налогообложения НДС отдельных операций, осуществляемых коммерческими банками.
Кредитные операции относятся к банковским операциям, освобождаемым от налогообложения НДС, в связи с чем проценты, получаемые банком за предоставленные кредитные ресурсы, не облагаются НДС. Однако данная льгота не распространяется на услуги по оформлению кредитного договора, а также не относится к плате за рассмотрение кредитной заявки на кредитном комитете или к плате за экспертную оценку залогового имущества. Все эти операции подлежат налогообложению НДС.
В банковской практике нередко совершаются операции по приобретению права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме (договор цессии).
Доходы банков, полученные в результате приобретения права требования, облагаются НДС либо в момент прекращения соответствующего обязательства, либо при передаче банком права требования другому лицу.
По договору цессии в целях обеспечения исполнения обязательств по кредитному договору обязательства заемщика должны быть исполнены другому лицу. В этом случае не облагаются
НДС доходы банка, получаемые по договору цессии от другой банковской организации в пределах суммы кредита и процентов, причитающихся по нему, так как прекращение договора цессии не прекращает действия кредитного договора, который лежит в основе договора цессии.
Сумма превышения дохода по договору цессии над доходом банка-цедента, предусмотренным кредитным договором, подлежит налогообложению НДС.
Сумма дохода, полученная банком-цессионарием по указанной сделке в виде разницы между суммой, уплаченной банку-цеденту и суммой, полученной от заемщика, также подлежит налогообложению НДС в общеустановленном порядке.
Услуги банков, связанные с обслуживанием банковских карт, освобождены от налогообложения НДС. Однако изготовления пластиковых карт производится по заказу банка сторонними организациями и облагается НДС в общеустановленном порядке. Таким образом, если банк передает банковскую карту клиенту за сумму большую, чем он заплатил за ее изготовление сторонней организации, то доход банка в виде возникающей разницы между двумя суммами подлежит налогообложению НДС.
Балансовая прибыль коммерческого банка складывается из процентной и непроцентной маржи. При этом главную роль играет процентная маржа, на долю которой приходится не менее 70% прибыли банка. Непроцентная маржа, определяемая как разница между непроцентным доходом и непроцентными расходами, выступает второстепенным слагаемым прибыли, причем обычно отрицательным. Эго означает, что непроцентный расход не покрывается непроцентным доходом и этот убыток поглощает часть процентной маржи.
Налогооблагаемая прибыль не всегда совпадает с балансовой прибылью, поскольку часть прибыли в связи с льготированием может не облагаться налогом на прибыль.
Чистая прибыль – это прибыль, остающаяся в распоряжении банка после уплаты налогов и других обязательных платежей.
Направлениями управления процентным доходом являются:
– формирование договорного процента;
– определение достаточной процентной маржи;
– выбор способа начисления и взыскания процента.
Формирование договорного процента предполагает
определение его средней величины на предстоящий период на базе реальной стоимости кредитных ресурсов и достаточной процентной маржи, разработку шкалы дифференциации процентных ставок.
Достаточная процентная маржа рассчитывается на основе величины общебанковских расходов и активов, приносящих доход, так как главное назначение процентной маржи – покрыть издержки банка.
На основе реальной цены ресурсов и достаточной маржи исчисляется средняя необходимая процентная шавка по банковским операциям. Ее дифференциация зависит от срока ссуды, кредитоспособности клиента, вида кредита, качества залога и гарантии, ожидаемых темпов инфляции и т.д.
Способ начисления и взыскания процента связан с использованием простых или сложных, обыкновенных или точных процентов с приближенным или точным числом дней, дисконтированием процента и т.д. Выбор способа зависит от его влияния на момент получения банком реального дохода, ресурсной базы банка, срока ссуды, финансового положения клиента.
Задача банковского менеджера заключается в организации работы по установлению средней процентной ставки для активов, приносящих доход, разработке шкалы дифференциации процента и положения о способе начисления и взыскания процента.
Управление непроцентным доходом предполагает:
– выбор и определение содержания банковских некредитных услуг;
– принятие решения о методе определения банковской комиссии (тарифа) по отдельным услугам;
– контроль за фактической себестоимостью банковского продукта (услуг);
– создание соответствующего методического обеспечения для банка;
– формирование такой системы оплаты труда, которая заинтересовывала бы работников банка в оказании наибольшего количества услуг.
“Мёртвая точка доходности”
Для эффективного управления рентабельностью активов банку необходимо знать фактическую норму внутренней стоимости оказываемых услуг, связанных с размещением средств с целью получения дохода. Таким показателем (Мт) является сложившаяся величина консолидированных (общих) расходов банка, не покрытых полученными комиссиями и прочими доходами, на каждый рубль доходоприносящих активов:
(Общие расходы банка - Полученные комиссии и другие доходы) х 100 (Мт) = Средние доходные активы (кредиты, ценные бумаги, лизинг, факторинг и др.)
Исчисленный коэффициент затратоемкости доходных активов по существу отражает минимальную финансовую маржу в виде наименьшего разрыва в процентных ставках по активным и пассивным операциям, который дает банку возможность только покрыть необходимые расходы без получения прибыли. Такой показатель минимальной отдачи вложений получил название "мертвой точки" доходности банка, выполняющей роль "добытчика" средств для обеспечения безубыточной деятельности. Снижение уровня "мертвой точки", характеризующее сокращение удельных затрат, вовлеченных в обслуживание доходных активов, создает банку условия для широкого маневра процентными ставками, повышения нормы прибыли и конкурентоспособности на рынках ссуд и депозитов.
Проблемы исчисления "мертвой точки" доходности заметно усложняются и приобретают остроту при переходе расчета среднего ее уровня по банку к индивидуальным уровням по конкретным фондовым, кредитным и другим операциям, связанным с поиском более экономичного канала притока и рентабельного использования средств. Возникаемые здесь у банка трудности объясняются не только изменением "поля" сбора доходов и видов оказываемых услуг, но и необходимостью обязательного отчисления части позаимствованных средств в централизованный фонд, подсчета стоимости банковского риска и накладных (условно - постоянных) затрат, которые должны быть отнесены к расходам по привлечению, переводу в активы и отслеживанию отдачи конкретной суммы заемных средств. В частности, проблема заключается в том, что в отличие от оплаты процентов, услуг дилеров и бирж и других переменных затрат, размер которых определяется объемом конкретных операций и прямо относится на их стоимость, величина расходов на содержание аппарата управления, помещений, оборудования и других общебанковских издержек тесно не сопряжена с видом и масштабом операций и распределяется по ним косвенно через коэффициент отношения накладных затрат к доходным активам банка.
Исчисление "мертвых точек" доходности конкретных операций банка имеет большое практическое значение и обусловлено тем, что общая масса и норма его прибыли формируются через реализацию отдельных банковских продуктов (аналог валовой прибыли коммерческой фирмы от продажи разных видов продукции и услуг).
Вопросы для самоконтроля.
1. Назовите порядок формирования прибыли банка. 2. Каковы инструменты управления процентными доходами банка? 3. Каковы инструменты управления непроцентными доходами банка? 4. Как рассчитать «мёртвую точку» доходности банка?


Тема 9. Проблемные банки и управление ими
Рекомендации по определению критериев степени проблемности банков. Проблемные банки, следует разбить на группы в зависимости отстепени их проблемности для принятия решения о возможной санациибанков. - группа 1 - банки, имеющие первые признаки проблемности: - группа 2 - банки, испытывающие временные трудности: - группа 3 - банки с первыми признаками банкротства. К первой группе банков следует относить банки, имеющие один (илинесколько) из перечисленных ниже признаков: а) убыточная деятельность банка на одну отчетную дату; б) несоблюдение норматива достаточности капитала Н1 на отчетнуюдату; в) недовзнос в Фонд обязательных резервов; г) наличие просроченной задолженности свыше 5% от суммы кредитных вложений; д) наличие информации о резком изменении в составе собственниковили руководителя банка; е) наличие неоплаченных документов клиентов и претензий ккорреспондентскому счету на 4 даты в течение месяца и более. Ко второй группе банков следует относить банки, имеющие признаки10-ой группы и один (или несколько) из перечисленных ниже признаков: а) убыточная деятельность банка на протяжении 3 последних месяцев; б) несоблюдение норматива достаточности капитала Н1 и другихнормативов в течение трех последних месяцев без принятия коррективныхмер; в) рост в течение последних трех месяцев удельного весапросроченной задолженности в общем объеме кредитных вложений (свыше6%); г) недостаток созданного резерва на возможные потери по ссудам; д) наличие неоплаченных документов клиентов и претензий ккорреспондентскому счету на 6 дат и более в течение месяца. К третьей группе банков следует относить банки, имеющие признаки1-ой и 2-ой группы и один (или несколько) из перечисленных нижепризнаков: а) убыточная деятельность банка на протяжении последних 12месяцев; б) несоблюдение норматива достаточности капитала Н1 и другихнормативов в течение последних 12 месяцев без принятия коррективных мер; в) отсутствие положительного аудиторского заключения; г) непрерывное ухудшение в течение последних 12 месяцев качествакредитного портфеля: рост удельного веса просроченной задолженности вобщем объеме кредитных вложений при резерве на возможные потери по ссудам ниже 60% от установленного нормативными документами Банка России; д) наличие неоплаченных документов клиентов и претензий ккорреспондентскому счету на 11 дат и более в течение месяца.Банкротство и санация банков.
Причины банкротства российских банков
В Российской Федерации выделяют следующие факторы, вызывающие банкротство кредитной организации:
• недостаточная величина собственного капитала банка;
• низкое качество активов банка (при этом критериями качества выступают ликвидность и диверсифицированность активов);
• низкое качество ресурсной базы (критериями качества являются зависимость от межбанковского кредита, стабильность депозитной базы);
• несогласованность активов и пассивов по срокам и суммам в результате просчетов по управлению ликвидностью;
• низкий уровень менеджмента банка, когда не обеспечивается состыковка всех элементов, т.е. не используются на высоком уровне активы банка, неграмотность в управлении, мошенничество;
• плохая репутация банка.
Помимо указанных факторов большое влияние на устойчивость банка оказывает внешняя среда — экономическая и политическая обстановка в стране, законодательная база, эффективность работы Центрального банка. Ухудшение финансового состояния вещь неприятная, однако ее можно избежать, во-первых, соблюдая основные требования к деятельности банка, во-вторых, своевременно принимая меры по предупреждению банкротства, такие, как санация (оздоровление) банка или его реорганизация. Банк должен сам принять решение, какие меры по предупреждению банкротства использовать на данный момент.
Процедура банкротства банков.
Досудебные меры, связанные с финансовым оздоровлением кредитной организации включают: назначение временного управляющего; санацию юридического лица; реорганизацию банка. Другими словами, финансовое оздоровление банка сводится к тому, чтобы оградить экономический оборот и его участников от возможных последствий неэффективной работы отдельных игроков на финансовом рынке. В большей степени это касается тех участников, которые показали неспособность исполнять взятые на себя обязательства. Тогда как закон направлен преимущественно на то, чтобы сохранить юридическое лицо, как потенциального поставщика услуг и работодателя. Поэтому в силу особой специфики и той функции, которую выполняет банк в социально-экономической системе страны, законодатель разработал специальную систему контроля, позволяющую поддерживать стабильность кредитных организаций. Другими словами, регулятор воздействует на риски, связанные с деятельностью банка, а также предпринимает ряд других мер, способствующих предотвращению несостоятельности кредитного института.
Таким образом, ключевым звеном в цепи юридических событий является Центробанк, в обязанности которого входит осуществление контроля над банкротством кредитных организаций. Кроме того, регулятор может инициировать изъятие лицензии у банка или выступить заявителем в отношении его банкротства (см. подзаголовок «Инициаторы»). Отзыв банковской лицензии происходит на основании ст.20 ФЗ «О банках и банковской деятельности».
Назначение временного управляющего.
Введение наблюдения над кредитной организацией происходит на основании решения арбитражного суда (ст.62 Закона). Основание для вынесения судебного акта является обоснованное заявление о признании должника банкротом. Максимальный срок наблюдения не может превышать 7 мес. (ст.51 Закона). Кандидатура временного управляющего утверждается в порядке установленном ст.45 Закона. Перечень его полномочий в отношении должника установлен ст.66 Закона, включая: Подачу исков о признании недействительными сделок. Предоставление возражений связанных с требованиями кредиторов. Участие в судебных заседаниях по вопросу рассмотрения вышеуказанных возражений. Обращение в арбитражный суд с заявлением об обеспечении сохранности имущества должника. Подачу заявлений в арбитражный суд об отстранении руководителя банка. Получение необходимой информации и документов, которые относятся к деятельности должника. Осуществление других полномочий установленных законом.
Кроме того, временный управляющий обязан: обеспечить сохранность имущества; произвести анализ финансового состояния кредитной организации; выявить кредиторов банка; вести список требований кредиторов; информировать кредиторов о введении наблюдения; созвать и обеспечить проведение первого собрания кредиторов. По итогам проведения собрания управляющий должен представить в суд отчет о своей деятельности, а также протокол собрания кредиторов. К отчету должны быть приложены следующие документы: заключение о финансовом состоянии кредитной организации; обоснование возможности для восстановления платежеспособности банка.
Санация и ликвидация коммерческих банков
При осуществлении своей деятельности банки часто не выдерживают конкурентной борьбы, в результате чего ухудшается их финансовое состояние, а это приводит к банкротству и соответственно — к санации или полной ликвидации банка.
В западной банковской практике выделяют три основные грани банкротства: невозврат кредита (в США считается опасным, если 1/16 кредитов не возвращена); востребование депозитов (здесь считается, что даже один востребованный, но не возвращенный вклад может привести к печальным последствиям); повышение стоимости депозитов.
Санация коммерческих банков
Санация (финансовое оздоровление) как система государственных и банковских мер по предотвращению банкротства банков, улучшению их финансового состояния предполагает проведение ряда мероприятий, в числе которых:
- широкое участие акционеров и третьих лиц, которое включает оказание ими безвозмездной помощи, в том числе отсрочка погашения части обязательств;
- принятие солидарной ответственности перед кредиторами; размещение дополнительных средств акционерами и третьими лицами на счетах кредитной организации;
- оказание помощи банку в привлечении заемных средств, в том числе путем залога имущества банка;
- отказ акционеров от получения дивидендов.
Совет директоров банка и правление банка в целях оздоровления должны в первую очередь проанализировать расходы и доходы банка и провести сокращение расходов или увеличение доходов. Сокращение расходов может быть осуществлено за счет сокращения численности персонала, уменьшения хозяйственных расходов, отказа от не рентабельных направлений бизнеса, закрытия, продажи убыточных филиалов, представительств; уменьшения процентных расходов. Дополнительные доходы могут быть получены путем развития безрисковых комиссионных операций и операций, не требующих больших затрат, получения доходов от размещения привлеченных ресурсов под конкретные рентабельные операции, размещения части ресурсов в высоколиквидные активы.
При необходимости в целях выравнивания баланса может быть проведена реализация имущества банка и других активов, в частности продажа активов, не приносящих дохода, сдача в аренду имущества, удовлетворение требований кредиторов за счет переуступки активов банка, залоговых ценностей.
Помимо этого, при санации могут быть предприняты следующие меры:
• изменение организационной структуры банка, если она не приводит к рентабельной работе банка, создание надежного внутреннего контроля;
• разработка специального механизма по обеспечению возврата ссуд;
• привлечение сторонних организаций по управлению активами и пассивами.
Отзыв лицензии и ликвидация коммерческих банков
Банк может выбрать и вторую меру по предупреждению банкротства — реорганизацию. Она должна проходить либо в форме слияния с более устойчивой кредитной организацией, либо в форме присоединения. Если проблемный банк не исполняет требования по финансовому оздоровлению или реорганизации, то Комитет банковского надзора Банка России и в соответствии с федеральными законами «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций», а также Положением о Комитете банковского надзора Банка России назначает временную администрацию на срок до шести месяцев. В ее функции входят реализация полномочий исполнительных органов, разработка мероприятий по финансовому оздоровлению, контроль за распоряжением имуществом организации, установление кредиторов и размеров их требований, применение мер по взысканию задолженности перед организацией. По истечении назначенного срока в случае восстановления устойчивого финансового положения происходит отмена временной администрации, и банк возвращается к текущей деятельности. Если оздоровления как такового не произошло, т.е. временная администрация не смогла улучшить положение банка, то в АРКО (Ассоциацию по реорганизации кредитных организаций) принимается решение о ликвидации.
В этом случае Центральный банк отзывает лицензию на осуществление банковской деятельности, после чего участниками банка должно быть принято решение о его ликвидации. Банки, как и любые коммерческие организации — юридические лица, могут быть ликвидированы по следующим основаниям:
• вследствие признания их несостоятельными (банкротами);
• по решению учредителей (участников);
• по решению суда.
Требование о ликвидации банка в случае осуществления его деятельности с нарушением закона и иных правовых актов, регулирующих банковскую деятельность, может быть предъявлено в суд Центральным банком РФ. В этом случае инициатива Банка России о ликвидации кредитной организации выглядит как отзыв у банка лицензии на осуществление банковских операций.
Основания для отзыва лицензии у банка
Основанием для отзыва лицензии на осуществление банковских операций являются:
• установление недостоверности сведений, на основании которых выдана лицензия;
• задержка начала осуществления деятельности более чем на год со дня ее выдачи;
• установление фактов недостоверности отчетных данных, задержки более чем на 15 дней представления ежемесячной отчетности;
• осуществление, в том числе однократное, банковских операций, не предусмотренных лицензией Банка России;
• неисполнение требований федеральных законов, регулирующих банковскую деятельность, а также нормативных актов Банка России, если в течение года к кредитной организации неоднократно применялись меры воздействия, предусмотренные Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»;
• неспособность банка удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей в течение одного месяца с наступления даты их исполнения, если требования к кредитной организации в совокупности составляют не менее 1000 МРОТ, установленных федеральным законом;
• неоднократное в течение года виновное неисполнение содержащихся в исполнительных документах судов, арбитражных судов требований о взыскании денежных средств со счетов (вкладов) клиентов банка при наличии денежных средств на счете (вкладе) указанных лиц.
После отзыва лицензии банк не вправе заниматься банковской деятельностью, иначе сделки, совершенные им после отзыва лицензии, могут быть признаны недействительными.
Ликвидация банков осуществляется ликвидационной комиссией, в состав которой входят участники банка, его кредиторы, должностные лица исполнительного органа банка. При принудительной ликвидации банка арбитражным судом назначается ликвидатор, который осуществляет ликвидацию банка. При объявлении банка банкротом по решению арбитражного суда его ликвидация осуществляется в порядке конкурсного производства конкурсным управляющим, назначаемым арбитражным судом. Ликвидация кредитной организации считается завершенной с момента аннулирования записи о ее регистрации в Книге государственной регистрации кредитных организаций.
Роль АСВ в предупреждении банкротства
В соответствии с Федеральным законом от 26 октября 2002 г. № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)» Агентство осуществляет меры по предупреждению банкротства банков, являющихся участниками ССВ.
Согласно закону меры по предупреждению банкротства банков могут осуществляться Агентством путем:• оказания финансовой помощи инвесторам, приобретающим акции (доли в уставном капитале) банка в количестве не менее семидесяти пяти процентов обыкновенных акций банка в форме акционерного общества (доли в уставном капитале, представляющие не менее трех четвертей голосов от общего числа голосов участников банка в форме общества с ограниченной ответственностью);
• приобретения акций (долей в уставном капитале) банка в количестве не менее семидесяти пяти процентов обыкновенных акций банка в форме акционерного общества (доли в уставном капитале, представляющие не менее трех четвертей голосов от общего числа голосов участников банка в форме общества с ограниченной ответственностью);
• оказания финансовой помощи банку при условии, что Агентством и (или) инвестором приобретены у данного банка его акции (доли) в установленном размере.
В соответствии с Федеральным законом от 27 октября 2008 г. № 175-ФЗ «О дополнительных мерах для укрепления стабильности банковской системы в период до 31 декабря 2014 года» Агентство было вправе осуществлять комплекс мер по передаче имущества и обязательств банка или их части приобретателям, а также оказывать им финансовую помощь.
В связи с изменениями законодательства, вступившими в силу в конце 2014 г., указанная выше функция Агентства трансформировалась в ряд мероприятий по урегулированию обязательств банка, которые осуществляет Агентство после отзыва лицензии на осуществление банковских операций на основании согласованного Банком России плана участия Агентства в урегулировании обязательств банка.
Мониторинг Банка России для обеспечения устойчивости банковского сектора.
Мониторинг деятельности коммерческих банков в рамках современной системы банковского регулирования и надзора Банка России призван решать в комплексе следующие задачи:
- сбор и накопление информации, отражающей основные показатели экономического развития страны и деятельности системы коммерческих банков;
- анализ и прогноз показателей устойчивости банковской системы, оценка системных рисков банковской системы;
- выявление и оценка степени влияния различных факторов, определяющих надежность банков, устойчивость банковской системы;
- оценка эффективности мероприятий, проводимых в рамках государственного регулирования банковской системы.
Можно выделить следующие его направления:
· мониторинг коэффициентов;
· регулярный мониторинг банковских рисков
· мониторинг на основе данных стресс-тестирования;
· мониторинг за информацией по результатам деятельности кураторов;
· мониторинг показателей финансовой устойчивости банковского сектора;
· мониторинг предприятий нефинансового сектора.
Каждое из направлений мониторинга имеет соответствующее функциональное значение.
1. Мониторинг коэффициентов – анализ системы коэффициентов на основе Инструкции Центрального банка РФ от 16.01.2004 №110-И «Об обязательных нормативах банков», задающей общие принципы защиты банков от финансовых рисков. Однако, надежность установленной системы нормативов не слишком высока, так как достоверность официальной банковской отчетности находится на довольно низком уровне, и получаемые с помощью коэффициентных систем результаты не всегда отражают реальную ситуацию в банке. Они могут быть использованы лишь для выявления отдельных тревожных сигналов в деятельности банков.
Также вызывает беспокойство ситуация с достоверностью отчетности. При осуществлении процедур ликвидации некоторых банков было выявлено, что реальные активы этих банков составляют 5%-7% от нарисованного в отчетности. Т.е фактически многие из этих банков были банкротами уже до того, как обнаружились нарушения операций с «обналичкой».
В рамках решения этой проблемы предлагаем установить повышенные требования к руководителям, главным бухгалтерам, к организации учетно-операционной работы банков, к системе внутреннего контроля. В связи с этим необходимо тесное взаимодействие Банка России и аудиторских фирм на базе создания единого методологического центра по работе с банками и аудиторскими организациями. Появление такого центра будет способствовать улучшению взаимодействия контрольных и надзорных органов с банками и аудиторами, снизит налоговые и бухгалтерские риски, сократит количество проверок банков и ускорит время их проведения.
2. Регулярный мониторинг рисков включает в себя в настоящее время следующие направления:
- мониторинг кредитных рисков (риска кредитования нефинансовых предприятий и риска потребительского кредитования);
- мониторинг риска ликвидности;
- мониторинг рыночного риска;
- мониторинг достаточности капитала.
Данный мониторинг проводится ежемесячно и призван способствовать выявлению неблагоприятных тенденций в деятельности банков на самых ранних стадиях. В основном мониторинг рисков в России базируется также на коэффициентном анализе на основе официальной банковской отчетности. Так подверженность банковского сектора кредитному риску оценивается на основе показателей нормативов Н6, Н7, Н9.1, Н10.1, показателей качества кредитного портфеля банков (доли просроченных ссуд, доли стандартных ссуд и т.п.). В основе мониторинга риска ликвидности лежит анализ таких показателей, как: показатели нормативов мгновенной и текущей ликвидности; доля в активах средств, размещенных на корреспондентских и депозитных счетах в Банке России и на корсчетах других банков.
Информация о степени подверженности банковской системы данным видам рисков и о состоянии достаточности капитала регулярно приводится Банком России в отчетах о развитии банковского сектора России на соответствующий год, в обзорах банковского сектора РФ.
Для дальнейшего развития мониторинга рисков (особенно кредитных) и управления ими большую роль может сыграть информация, аккумулируемая в рамках развитой системы кредитной информации (бюро кредитных историй). Мировой опыт их создания показал, что, во-первых, бюро кредитных историй обеспечивают лучшую информированность банков о потенциальных заемщиках и позволяют точнее прогнозировать возвратность ссуд, что уменьшает риск возникновения проблемы отрицательного отбора.
3. Мониторинг на основе данных стресс-тестирования является инструментом оценки устойчивости банковского сектора и выявления банков, наиболее подверженных рискам, в случае возникновения напряженной ситуации в экономике. Банки должны быть готовыми к возможности возникновения рисков, разработать свои стратегии дальнейшего развития. Стресс-тестирование позволяет провести количественный анализ убытков в случае наступления экстремальных событий либо одного, либо нескольких, либо выстраивания целых сценариев событий.
В Банке России стресс-тестирование на подверженность различным рискам проводится ежегодно и в основном на основе анализа отчетности 200 крупнейших банков по размеру активов. В большинстве случаев в России используются в основном однофакторные модели. На наш взгляд, в мониторинге по стресс-тестированию следует расширить использование опыта международной банковской практики и применять сценарный анализ и анализ чувствительности портфеля активов банка к изменению различных факторов риска. Сценарный анализ направлен преимущественно на оценку стратегических перспектив, а анализ чувствительности оценивает непосредственно воздействие на портфель активов банка изменений заданного фактора риска.
4. Мониторинг за информацией по результатам деятельности кураторов призван выявлять на раннем этапе проблемы, угрожающие интересам кредиторов и вкладчиков банка, а также реально оценивать эффективность системы внутреннего контроля в кредитной организации. Эксперимент по введению кураторов в банки начался еще в 2003 году, однако дискуссии о полномочиях кураторов идут до сих пор.
К очевидным преимуществам введения института кураторства относят:
- возможность получения данных о реальном финансовом состоянии банка на основании анализа информации на межотчетные даты и, как следствие, выявление на раннем этапе проблем, угрожающих интересам кредиторов и вкладчиков банка;
- вследствие ежедневного отслеживания банковских операций возможность более детального контроля за достоверностью отчетности, представляемой в надзорный орган на отчетные даты и, как следствие, более реальная оценка эффективности системы внутреннего контроля в банке;
- обеспечение тесного взаимодействия между дистанционным и контактным надзором, возможность осуществления регулярных контактов с руководством банка для лучшего понимания ситуации в поднадзорном банке;
- переход от строго формализованных критериев оценки деятельности банка, определенных в настоящее время нормативными документами Банка России, к мотивированному суждению на основании накапливаемого материала о банке в целом.
В то же время отмечается следующее:
- сама идея кураторства для России не нова. С 1996 по 1998 год действовало специальное управление по надзору за крупнейшими банками (ОПЕРУ-2), что, однако, не смогло воспрепятствовать чрезмерно рисковому ведению бизнеса некоторыми из курируемых банков и предотвратить банкротство, постигшее их во время кризиса 1998 года;
- куратор должен иметь доступ ко всей финансовой информации подопечного банка, которая зачастую является инсайдерской, поэтому не исключена проблема коррупции среди кураторов. Кроме того, доступ куратора к внутренним документам банка, раскрывающим многочисленные стороны его деятельности, повышает опасность утечки конфиденциальной информации как во время работы куратора в Центральном банке, так и после увольнения.
- присутствие куратора в совещаниях различных структур управления банком может уменьшить диапазон и остроту обсуждения проблем в ущерб его менеджменту и конечным финансовым результатам;
- существует также проблема взаимодействия куратора банка и инспекционной службы. Если в ходе проверки инспекционной службой не выявлено нарушений, фактически положительную оценку получает куратор, если же нарушения присутствуют, то спрос предъявляется к куратору;
- куратор из-за широкого круга обязанностей не в состоянии сделать качественный анализ всех компонентов надежности банка. Банковская деятельность сопряжена многочисленными рисками, скрытыми особенно в таких высокотехнологичных продуктах и операциях, как лизинг, мониторинг пассивов и активов по срокам и ценам, сделки с иностранной валютой, акциями и иными ценными бумагами денежного рынка. Своевременное выявление рисков и их величины, определение способов минимизации потенциальных потерь требует знаний и большого опыта. Куратор должен быть, по определению, суперспециалистом практически во всех сферах банковской деятельности, поскольку квалификация проверяющего не может быть ниже квалификации проверяемого.
Несмотря на наличие указанных проблем в организации взаимодействия кураторов и банков, необходимо отметить, что кураторство – это новый элемент системы банковского надзора, и как всегда происходит при внедрении чего-то нового, без проблем не обходится. В связи с этим и отбор кураторов, и контроль за их деятельностью должен быть высоко эффективным.
Таким образом, дальнейшее развитие мониторинга на основе деятельности кураторов позволит установить текущий ежедневный надзор сосредоточенный на ежедневном анализе принятых банком рисков, контроле за ссудной задолженностью.
5. Мониторинг показателей финансовой устойчивости банковского сектора. Данное направление мониторинга сводится к отслеживанию 25 показателей, базирующихся в основном на Руководстве по показателям финансовой устойчивости МВФ
Основные показатели
Банковский сектор
Достаточность капитала Регулятивный капитал, взвешенный по степени риска
Регулятивный капитал первого уровня к активам, взвешенным по степени риска
Качество активов Неработающие ссуды (за вычетом резервов) к капиталу
Неработающие ссуды к общему объему ссуд
Распределение ссуд по секторам к общему объему ссуд
Доходы и прибыльность Рентабельность активов
Рентабельность капитала
Процентная маржа к валовому доходу
Непроцентные расходы к валовому доходу
Ликвидность Ликвидные активы к совокупным активам (коэффициент ликвидности)
Ликвидные активы к краткосрочным обязательствам
Чувствительность к рыночному риску Чистая открытая позиция в иностранной валюте капиталу
Поощряемые показатели
Банковский сектор Капитал к активам
Крупные риски к капиталу
Географическое распределение ссуд к общему объему ссуд
Доход от торговых операций к совокупному доходу
Расходы на персонал к непроцентным расходам
Спред между справочными ставками по ссудам и депозитам
Депозиты клиентов к общему объему ссуд (не являющихся межбанковскими)
Ссуды в иностранной валюте к общему объему ссуд
Обязательства в иностранной валюте к общему объему обязательств
Ликвидность рынка Средний спред между ценами спроса и предложения на рынке государственных ценных бумаг
Коэффициент среднего дневного оборота на рынке государственных ценных бумаг
Рынки недвижимости Ссуды, предоставленные строительным компаниям, к общему объему ссуд
Ипотечные жилищные кредиты к общему объему ссуд
6. Мониторинг финансового состояния предприятий. В рамках действующей сегодня в Банке России системы макроэкономического анализа состояния экономики РФ в целом и по регионам, важное значение отводится организации мониторинга финансового положения предприятий (как потенциальных заемщиков), осуществляемого в соответствии с Положением Банка России от 19.03. 2002 г. № 186-П «О проведении мониторинга предприятий Банком России».
Особую ценность результатам мониторинга придает возможность выявить как общие закономерности финансово-хозяйственной деятельности предприятий в современных экономических условиях, так и региональные, отраслевые особенности. Кроме того, сохраняет актуальность наличие информации о финансовом состоянии крупных акционеров банков, крупных заемщиков. В этой связи возникает необходимость обязательного участия таких предприятий в мониторинге. Аналитические материалы, подготовленные по результатам мониторинга предприятий, используются специалистами надзорного органа также при проверке обоснованности оплаты юридическим лицом доли уставного капитала банка, превышающей 20%.
Задачами, решаемыми в ходе мониторинга, являются:
- анализ и прогнозирование экономической конъюнктуры на основе оценки финансового положения предприятий, изменения спроса и предложения на микроуровне;
- оценка эффективности и совершенствование денежно-кредитной политики в стране и в регионах с учетом раннего обнаружения возникающих в экономике диспропорций и реального развития общеэкономических процессов как на уровне страны в целом, так и на уровне регионов;
- формирование инвестиционного климата;
- совершенствование системы оценки возникающих в банковской системе рисков под воздействием структурных сдвигов в реальном секторе экономики
- усиления взаимодействия реального и банковского секторов экономики.
Указанные направления использования мониторинга предприятий в полной мере отвечают тому опыту, который накоплен в работе с предприятиями реального сектора центральными банками таких стран, как Германия, Франция, Япония, США.
Вопросы для самоконтроля.
1. Назовите критерии проблемности банков.
2. Назовите критерии проблемности НКО.
3. Кто н при каких условиях может ходатайсгвовать о признании банка банкротом?
4. Какие меры по предупреждению банкротства банков применяются в России и в какой последовательности?
5. Как изменилась роль Ассоциации по страхованию вкладов (АСВ) по санации банков с конца 2008г.? Применяемые ею модели санации.
6. Какие модули включают мониторинг банка России по устойчивости банковского сектора?

Раздел III. Кадровый и организационно-технологический менеджмент банке.
Тема 10. Кадровый и организационно-технологический менеджмент банке.
Классификация управленческих кадров.
Руководители — это лица, возглавляющие соответствующий коллектив, направляющие и координирующие работу всего аппарата управления или его отдельных звеньев, осуществляющие контроль и регулирующие деятельность коллектива по выполнению поставленных задач и достижению целей. Руководители подразделяются на линейных и функциональных. К линейным руководителям относятся лица, действующие на основе единоначалия, ответственные за состояние и развитие организации или ее обособленной, организационно оформленной части (объединение, предприятие, цех, участок, бригада). К функциональным руководителям относят лиц, ответственных за какой-либо определенный функциональный участок работы в системе управления организацией и возглавляющих подразделения, которые осуществляют конкретные функции управления.
Руководителей можно классифицировать по уровням управления. Например, к линейным руководителям относят: руководите лей низового звена (мастера, начальника участка и т. п.); руководителей среднего звена (начальники крупных цехов, директора предприятий, генеральные директора производственных объединений); руководителей высшего звена (председатели всесоюзных и республиканских промышленных объединений, начальники производственных главков и т. п.).
Специалисты — это специализированные работники, разрабатывающие на основе, имеющейся у них информации варианты решения отдельных конкретных, как правило, функциональных, вопросов производственного или управленческого характера. Специалисты управления классифицируются в соответствии с функциями управления и их профессиональной подготовкой. К группе специалистов относятся инженеры, экономисты, бухгалтеры, юристы, инженеры нормировщики и т. д.
Вспомогательно-технический и обслуживающий персонал — это работники, обслуживающие деятельность руководителей и специалистов. Они, как правило, классифицируются по отдельным операциям управления. К ним относятся секретари, машинистки, техники, архивариусы, чертежники, лаборанты и другие лица. Вспомогательно-технический персонал имеет узкую конкретную профессионально-техническую подготовку и призван обеспечивать техническую помощь руководителям и специалистам управления, в частности при выработке и реализации управленческих решений (сбор, первичная обработка, хранение и выдача информации, учет, контроль и т. п.).
Указанная классификация кадров управления позволяет четко сформулировать требования к работнику в зависимости от его принадлежности к той или иной группе и организовать необходимую для данной категории работников систему их подготовки и переподготовки. Различие функций отдельных категорий кадров управления обусловливает специфику работы с ними, необходимость формулировки особых задач, использования специальных форм и методов работы. Однако их принадлежность к кадрам управления и общность целей, стоящих перед аппаратом управления, вызывают необходимость координации всей этой работы, поскольку эффективность управления обеспечивается слаженной и целенаправленность работой на всех участках управленческой деятельности.
Общим и характерным для работы аппарата управления и каждого работника является ответственность за полученную работу, влияние результатов труда на судьбы коллективов, значение результатов управленческого труда для общества в целом.
Понятие управленческого труда
Управленческий труд - вид трудовой деятельности по выполнению функций управления в организации. Назначением управленческого труда является обеспечение целенаправленной и скоординированной деятельности трудового коллектива по решению стоящих перед ним задач.
В процессе управленческого труда используются определенные ресурсы - материальные, финансовые, трудовые - здания, сооружения, средства и предметы труда работников аппарата управления, затраты на функционирование системы управления, квалифицированные специалисты и т. д. Эффективность их использования также влияет на конечные результаты производственной деятельности.
Таким образом, управленческий труд - это разновидность общественного производительного труда, так как совокупный продукт есть результат деятельности производственных рабочих и управленческого персонала.
Параметры управленческого труда:
цель - создание условий для достижения целей организации, координация и согласование совместной деятельности работников организации;
предмет - люди и их трудовая деятельность, информация;
средства - средства организационной и вычислительной техники, ЭВМ, информация как средство связи;
характеристика - умственный труд, сочетающий творческие, логические и технические операции, косвенно производительный труд, работа с людьми, многообразие решаемых задач, творческий характер;
продукт - управляющее воздействие в форме управленческого решения.
Наиболее характерными операциями управленческого труда, встречающимися, прежде всего, в процессе выработки и принятия управленческих решений, являются:
а) Постановка задачи,
б) Поиск информации вручную и с использованием компьютеров,
в) Анализ информации,
г) Группировка информации,
д) Простейшие "ручные" расчеты и расчеты с использованием компьютера;
е) Подготовка решения;
ж) Принятие индивидуальных решений и принятие коллегиальных решений;
з) Оформление документации, составление писем, заключений.
Конечный продукт управленческого труда - решения, определяющие меры управляющих воздействий на объекты. Но не все решения, а только реализованные. Результаты труда служащих в целом должны оцениваться не по количеству изданных распоряжений или документов, а по их влиянию на деятельность всего коллектива организации или ее подразделения.
Управленческий труд имеет свои особенности:
носит в основном информационный, аналитический и умственный характер;
участвует в создании материальных благ не прямо, а последовательно через группы других лиц;
в качестве предмета управленческого труда выступает информация и люди, участвующие в управленческом процессе;
результатом труда являются управленческие решения;
средствамими труда служит организационная и вычислительная техника.
Специфика банковской деятельности такова, что банк по большей части производит нематериальные услуги, качество которых прямо пропорционально квалификации банковского персонала. Для того чтобы достоверно описать специфику методов управления коммерческими банками, необходимо выделить профессиональные и поведенческие особенности банковских сотрудников, а также особенности банковской работы. Эти особенности наиболее ярко отражают слабые места в организации работы сотрудников банка, в стремлении руководства направить их усилия к общему результату. Можно выделить следующие основные особенности.
На начальном этапе бурный рост количества кредитных организаций привел к дефициту квалифицированных специалистов. Кроме того, здесь характерна узкая специализация. Работник, приходя в банк, получает какой-то определенный участок работы, и на протяжении достаточно длительного времени занимается однородной работой (в общем случае гораздо более узкоспециализированной, нежели на предприятии). В результате этого он становится узконаправленным специалистом, которого достаточно сложно заменить ввиду того, что он знает порученные ему процессы лучше, чем кто-либо другой. Данное обстоятельство изменяет типичную схему мотивации персонала и несколько видоизменяет структуру управления.
Для полноценного системного развития банковских работников и их профессионального роста, что только положительно скажется на результатах деятельности всего банка, целесообразно использовать метод ротации кадров, давая возможность коллегам узнавать иные участки работы и расширять рамки своей специализации.
Жесткий контроль со стороны регулирующих органов. Ни один вид экономической деятельности не имеет такого количества регулирующих нормативных документов. Причем если в реальном секторе существует относительная свобода управления финансовыми ресурсами, регулируемая действующим налоговым, гражданским, отраслевым и иным законодательством, то в банках степень свободы управления на порядок ниже, это достигается путем лицензирования различных видов банковской деятельности и постоянным контролем нормативов, установленных Инструкцией банка России № 1, нарушение которых ведет к дополнительным ограничениям вплоть до отзыва лицензии.К этому добавляется значительный объем отчетов (ежедневных, еженедельных, ежедекадных, ежемесячных). Более того, утверждение на должности топ-менеджеров происходит тоже только с согласия Банка России. Такой тотальный контроль со стороны Банка России, возможно, и оправдан (банковская система в целом находится в состоянии перманентного кризиса и требует постоянного мониторинга), но влечет за собой создание огромного количества внутренних регламентов, различающихся в зависимости от организационной структуры и направлений деятельности того или иного банка.
Важно, чтобы данные регламенты создавались по принципу максимальной простоты и удобства пользователей, а плановые проверки отделами внутреннего контроля своевременно улучшали и дополняли текущие процедуры учета и отчетности.
Технологичность рабочего процесса. Уровень автоматизации операционных процессов в банках намного выше, чем на предприятиях. По экспертным оценкам, средний банковский служащий должен владеть минимум семью программными комплексами, которые отличаются друг от друга по принципам построения, требованиям к компьютерной грамотности персонала, системным требованиям. Рынок разработчиков банковского ПО не имеет явного лидера, поэтому зачастую в одном банке на разных участках может использоваться программное обеспечение разных производителей плюс собственные разработки банковских автоматизаторов. Как следствие, длительная адаптация к новому ПО сотрудников, трудоемкость совмещения различного ПО, технологическая негибкость (разработка какого-либо банковского продукта нередко требует качественной перестройки банковских систем).Высокая степень взаимопроникновения интеллектуальной и производственной деятельности. Сочетание интеллектуальной деятельности (отдел анализа и планирования, риск-менеджмента, автоматизации, бухгалтерского учета, казначейства и биржевых операций, сложных продуктов и услуг банка - документарные, факторинговые и форфейтинговые операции, ценные бумаги и драгоценные металлы) с четкой производственной (работа операционных специалистов, отдела корреспондентских отношений и SWIFT, служб сервиса и обслуживания) требует, во-первых, особых кадровых подходов к каждой категории работников по организации рабочего процесса, оценке труда обучения, мотивации, а во-вторых, формирования в каждом подразделении своих микрокорпоративных культур (очевидно, что корпоративная культура клиентского отдела отличается от культуры отдела корреспондентских отношений и SWIFT). Понимание такого многообразия человеческой деятельности в одной компании, понимание неординарности подходов к каждой категории сотрудников банка и умения их применения и составляет сложность в работе банковского кадрового руководителя. В рамках общей кадровой политики имеет смысл также проводить мероприятия, направленные на сближение данных микрокорпоративных культур, помощь в становлении прочных горизонтальных связей и дружественной поддержки коллег, что даст возможность проявления синергетического эффекта взаимодействия персонала.
Высокая концентрация системы управления в банке. Как следствие - невысокая автономность руководителей служб и подразделений. Такая управленческая особенность определяет особую роль высших органов управления банком в организации и реализации всей кадровой политики. Очевидно, если основные кадровые решения принимаются на высшем уровне (идет ли речь о смете расходов, системе мотивации или о принципах найма новых работников) - все эти решения должны быть точно выверены и предложены кадровой службой. Мы смеем надеяться, что в будущем такое понятие как «делегирование полномочий» займет более высокое место и в банковском менеджменте. И несмотря на то что в банках обычно большинство решений принимается коллегиально, отдельные вопросы уже давно должны решаться на уровне руководителя конкретной службы.
Отраслевые структурные особенности. Структура банка, как правило, подразумевает наличие некоторого числа удаленных подразделений (филиалы, отделения, дополнительные офисы, операционные кассы вне кассового узла и др.). Удаленные подразделения нуждаются в серьезном контроле, в том числе и кадровой службой. Имеются в виду информационное обеспечение, профессиональная переподготовка и т.п. В то же время данная отраслевая особенность дает интересную возможность для ротации кадров и формирования кадрового резерва. Эффективной может быть организация соревнований между филиалами, общественных и культурных мероприятий при поддержке головного банка. Все, что касается внутрифирменного PR, служит для объединения всех филиалов в единую структуру и способствует поддержке общих ценностей данного банка.
«Командность». В банках принята система распределенной ответственности, особенно это касается финансовых вопросов. Не случайно в банковской работе практикуются различные комитеты и комиссии (кредитный комитет, управления активов и пассивов, административный и др.). Одновременно это налагает большую ответственность на формирование команды руководителей, с отлаженным взаимодействием, работающих ответственно, на доверии, профессионально. По мнению аналитиков, кадровые службы банков не достигли больших успехов в деле формирования таких команд -- не хватает опыта, небезопасно вмешиваться в сферу деятельности первых лиц, трудно работать с руководителями.
Очевидно одно: не решив данной проблемы, трудно рассчитывать на общую успешность работы банка. Такое понятие как «team building» еще только начинает входить в обиход наших банкиров, как правило, они строят команду без привлечения специалистов, основываясь на личном опыте и подбирая людей, подходящих им по опыту, рекомендациям и психологическим характеристикам. Хотя в последнее время даже банки стали заказывать тренинги по командообразованию, программы, направленные на укрепление группового взаимодействия, особенно среди смежных отделов.
Слабая управленческая подготовка банковских начальников. Исторически сложилось так, что в большинстве случаев руководитель в банке назначается из числа наиболее хорошо работающих специалистов. Учитывая отсутствие необходимого числа сильных специалистов в отделе, этот руководитель вынужден постоянно возвращаться к своей экспертной деятельности для решения нередко возникающих нестандартных или сложных профессиональных вопросов, таким образом, управленческая составляющая его деятельности отходит на второй план. Очевидно, что решение усложняющихся задач современного банковского сообщества требует резкого усиления всех видов управленческой деятельности -- собственно управления (умения планировать, ставить цели, находить ресурсы, управлять коммуникациями, мониторинг, контроль и т. п.), управления организацией и управления персоналом.
Таким образом, банковская деятельность имеет явно выраженные особенности по отношению к другим видам бизнеса.
Качества руководителя
Высокая компетентность в определенной профессиональной деятельности в соответствии с профилем руководимого коллектива (политика, наука, производство, правоохранительная система и др.), так как руководитель не вообще управляет людьми, а управляет их деятельностью по решению профессиональных задач. Однако в силу своей работы, связанной с организацией людей, руководитель должен владеть системой знаний и в ряде смежных областей: современной экономики, права, философии, педагогии, психологии и др. Такие руководители умеют общаться с людьми, соединяя слово и дело. Они часто ставят цели деятельности, умеют их обосновать, заставить людей верить в необходимость их достижения.
2. Организаторские способности
Одно из основных качеств руководителя — умение организовать совместную работу людей. Однако совмещать решения организационно-технических задач с людьми не так просто. Многим руководителям бывает легче сделать что-либо самому, чем добиться исполнения этого от других. Это самый легкий, но самый бесперспективный путь, поскольку самому всего не сделать, и со временем руководитель обнаруживает, что его подчиненные отвыкли от самостоятельности, не могут или уже не хотят самостоятельно принимать решения. А между тем в настоящее время одна из центральных задач, которую приходится решать руководителям в своих коллективах, -это создать условия для проявления активности, инициативы, творчества людей, развития их активной мотивации.
В ряде исследований показано, что организаторские способности включают в себя следующие психологические свойства личности:
способность отражать с достаточной полнотой психологию управляемой группы в ходе решения совместных задач;
практическая направленность ума — овладение знаниями и умениями в области практической психологии, готовность применять их в процессе решения организаторских задач;
психологический такт — наличие чувства меры во взаимоотношениях с людьми;
наличие энергичности — способность заряжать своей энергией организуемых людей;
требовательность — способность предъявлять к людям адекватные требования в зависимости от особенностей ситуации;
критичность — способность обнаружить и выразить значимые для данной деятельности отклонения от условий, диктуемых поставленной задачей;
склонность к организаторской деятельности — потребность в ней.
3. Высокие моральные качества: справедливость и объективность в оценке сотрудников, гуманность, чуткость, тактичность, честность. Не только в плане своей деловой компетенции, но и в своих моральных качествах руководитель должен быть образцом для подчиненных. Ошибочно было бы ограничивать общение с подчиненными только служебными вопросами. Надо интересоваться их личными проблемами, семьей, бытовыми условиями, здоровьем, мнением сотрудников по различным вопросам, внимательно выслушивать их, даже если их мнение кажется ошибочным.
Характер руководителя проявляется в стиле руководства, ибо он служит также эталоном поведения для подчиненных. Поэтому так важно учитывать свойства характера при назначении человека на руководящую должность. Работник производственных коллективов считают, что трудно и неприятно работать с руководителем, если он не уравновешен, груб, несправедлив. Это значительно снижает производительность труда.
4. Эмоционально-волевые черты характера: целеустремленность, принципиальность, настойчивость, решительность, дисциплинированность, увлеченность, способность показать эти качества своим подчиненным и вести их за собой. Волевые качества человека издавна считались основными его умениями управлять. Сократ, например, считал, что главное достоинство руководителя — уметь повелевать людьми, а главными врагами руководителя являются чревоугодие, лень, страсть к вину, слабость к женщинам. К волевым качествам можно отнести самокритичность, необходимую для осознания своих слабостей, и самоконтроль, необходимый для их подавления. Важную роль в структуре этих качеств занимает чувство ответственности, которое руководитель должен постоянно испытывать, за моральное и физическое состояние своих подчиненных, за результаты деятельности руководимого им коллектива.
5. Интеллектуальные способности: наблюдательность, аналитичность мышления, способность к прогнозированию ситуаций и результатов деятельности, оперативность и логичность памяти, устойчивость и распределенность внимания. Руководитель должен постоянно пополнять и обновлять свои знания и уметь творчески, оперативно использовать их в часто изменяющихся, иногда экстремальных ситуациях, характерных для его не стандартной деятельности. Так, А.В. Суворов считал, что знания в памяти полководца должны быть систематизированы, как бы разложены по ящикам так, чтобы их можно было быстро отыскать и использовать в определенной ситуации. Наполеон высоко ценил ум, но считал, что люди имеющие много ума и мало характера меньше всего пригодны для военной профессии, ибо для этого нужно иметь больше решительности и меньше размышлять.
Существует мнение, что люди, обладающие высоким творческим интеллектом предпочитают работать в уединении. Люди средних способностей более склонны к работе в коллективе, к руководству людьми. В сложных современных условиях у человека, претендующего на руководство, должно быть высоко и гармонично развиты характерологические и интеллектуальные свойства.
6. Умение поддерживать свой авторитет.
Авторитет основан на:
занимаемом руководителем официальном статусе (должность и власть);
признании его превосходства и права принимать ответственные решения в условиях совместной деятельности.
Настоящим авторитетом пользуется руководитель — лидер, так как в его поведении присутствуют оба свойства.
7. Имидж руководителя — важная составляющая его авторитета. Понятие имиджа отражает современные требования к внешнему облику руководителя, который не только общается с подчиненными, но и осуществляет функцию представительства руководимой им группы перед лицом других социальных организаций. Поэтому внешность руководителя, культура речи, манеры — все это элементы его имиджа. В современных условиях существуют имиджмейкеры, которые создают облик руководителя, формируя этот облик в соответствии с ожиданиями публики.
8. Крепкое здоровье. Деятельность современного руководителя характеризуется чрезвычайно высоким нервным и физическим напряжением. Причинами профессиональных заболеваний руководителей становятся повышенная нервная возбудимость, нарушение сна, сердечно-сосудистые расстройства. Поэтому считается, что, каким бы сильным ни был человек, его здоровья на управляющей должности хватит не более чем на 8 лет. Но многие руководители относятся к своему здоровью пренебрежительно, стремясь показать коллективу пример служебного рвения, не учитывая, что их здоровье является фактором, который в значительной мере определяет эффективность деятельности руководимых ими коллективов. Кроме того, что руководитель должен вести здоровый образ жизни, он должен проходить систематические медицинские обследования. Ведь здоровье высококомпетентного, опытного руководителя — это не только его личное достояние, но и общественная ценность для коллектива, организации и государства.
Кадровая служба банка
Для управления персоналом в банке создается кадровая служба — подразделение, ответственное за организацию работы с кадрами. Статус подразделения фиксируется в специальном документе, который называется «Положение о службе персонала». В Положении определяются место службы персонала в обшей организационной структуре банка, его подчиненность и функциональные обязанности, круг полномочий и ответственность, а также порядок назначения и смещения с должности руководителя службы. Довольно часто руководитель службы персонала является вице-президентом балка (заместителем председателя банка).
В приложении к Положению о службе персонала содержится описание внутренней организационной структуры кадровой службы и дается полный комплект должностных инструкций ее работников.
Численность службы персонала банка напрямую зависит от размера банка, общей численности его работников и от характера выполняемых операций.
Задачами кадровой службы являются, во-первых, решение оперативных вопросов по управлению персоналом (комплектование кадрового состава банка, организация обучения, разрешение трудовых споров и конфликтов, поддержание благоприятного психологического климата в коллективе и др., во-вторых, разработка долгосрочных программ развития персонала в соответствии со стратегическими планами развития банка в целом, выработка стратегической кадровой политики.Кадровая политика банка разрабатывается на основе долгосрочных документов, определяющих основные приоритеты и направления деятельности банка. Одним из таких документов является концепция развития банка. Кадровая политика формируется также с учетом текущего состояния дел и на основе документов, определяющих тактические задачи банка в соответствии со сложившейся в данное время ситуацией на рынке банковских услуг. Основным документом, содержащим ориентиры кадровой политики, обычно является «Концепция управления персоналом банка».
Кадровая политика банка строится с учетом законодательства, регулирующего трудовые отношения. На основе общих законодательных норм банк разрабатывает собственные нормативные документы, регулирующие правила внутреннего распорядка и трудовой дисциплины, например «Положение о служащих банка», «Положение о порядке приема на работу и перемещения по должности». «Правила внутреннего распорядка», «Штатное расписание», «Положение об оплате труда», «Положение о конкурсном отборе», «Положение о премировании» «Положение о порядке аттестации работников банка» и др.
Формирование кадровой политики банка происходит также под влиянием внутрибанковских традиций, корпоративной культуры и сложившегося собственного имиджа.
Кадровая политика банка реализуется при активном участии и в тесном контакте с руководителями подразделений, которые осуществляют непосредственное управление персоналом в процессе выполнения своих производственных функций. Только руководитель подразделения может дать оценку профессиональных качеств и исполнительской дисциплины своих работников, оценить перспективы их роста.
Кадровая служба совместно с юридическим управлением банка разрабатывает документы методического характера (например, методику подбора персонала, критерии оценки и др.) и типовые формы документов, используемых в кадровой работе (трудовые договоры, анкеты, приказы и т.д.).
Основными направлениями деятельности службы по управлению персоналом банка являются: планирование перспективных и текущих потребностей в персонале, подбор и комплектование кадров, формирование резерва на выдвижение, оценка персонала, разработка системы мотивации персонала, управление развитием персонала.
Корпоративная культура в банке
Элементы корпоративной культуры сформированы в настоящее время практически в каждом банке, так как кредитные учреждения постоянно находятся в сфере пристального внимания клиентов, строго регламентированы законодательством, регулярно и комплексно проверяются надзорными органами и подстегиваются жесткой конкуренцией.
Вместе с тем, корпоративная культура российских банков требует определенной систематизации, стандартизации, проведения комплекса мероприятий, способствующих качественно новому подходу к внедрению корпоративных стандартов на практике. Деятельность коммерческого банка направлена на удовлетворение потребностей клиента. Это основной постулат, из которого должны проистекать все особенности корпоративной культуры. К сожалению, в современной практике далеко не все банки следуют принципу клиентоориентированности: т.е. они не включили в свою стратегию формирование такого качества корпоративной культуры, как ориентация на клиента. Основные причины - ставка исключительно на корпоративного клиента, наследие «советского» отношения к клиенту как к «просителю», ментальность работников сберегательных касс. До сих пор встречаются отделения банков, в которых за внешней презентабельностью фасада, рекламных вывесок и красивых буклетов скрывается откровенное безразличие, хамство и непрофессионализм персонала.
Основная функция банка - работа на клиента, во имя клиента и для клиента. Это та идея, которая должна быть движущей силой каждого действия банковского служащего, каждой высказанной вслух мысли, взгляда, поведения на рабочем месте.
При выборе ориентации на клиента как стратегического направления начинать нужно не с тренингов по клиентоориентации для исполнителей, а с пересмотра структуры организации. Это приведет к изменению методов управления и, как следствие, к изменению поведения сотрудников.
В структурировании бизнеса залог или фундамент, будущей успешной деятельности. При структурировании бизнеса банка в первую очередь нужно определить принципы, задачи, стратегию. Стратегический план развития банка (на 5-7 лет) должен четко определить задачи, цели, тактику, обосновать необходимость развития определенных направлений. На основании этих задач строиться структура, прописывается процедура принятия решения. Есть действующий совет директоров, который определяет стратегию и тактику банковского бизнеса. Правление банка и реально действующие комитеты (например, комитет по активам и пассивам, кредитный) принимают коллегиальные решения, воплощая стратегические цели развития банка. Основные принципы принятия решений должны быть следующие: комплексность подхода к оценке заемщика, отработанные методики, коллегиальность решения, точные оценки рисков. Банк выстраивает четкую систему регламентации не просто для достижения отсутствия просчетов как некой самодостаточной цели, а для исключения самой возможности проявления «просчетов» конкретных сотрудников. Положительного результата возможно достичь при сочетании регламентации деятельности и разъяснения специалистам, всему коллективу требований предъявляемым к ним через возлагаемые на них функции и решение задач. Когда определены стратегия и цели банка, существует процедура принятия решения, важен персонал и система управления, которые бы успешно реализовывали стратегический план банка. Любая система управления, это не просто набор правил, инструкций и т.д. Прежде всего, это люди - сотрудники, менеджеры. Важным для создания качественного и работоспособного коллектива является оптимальное соотношение количества и качества управляющих и исполняющих сотрудников. При этом крайне важным является соотношение деловых качеств управляющего менеджера и квалифицированного исполнителя. Например, средний по своим размерам коллектив требует наличия гибкой системы изменения соотношения «управленческие способности/ исполнительские способности» в зависимости от структурной и функциональной загруженности. Чем выше по своим функциональным обязанностям и ответственности менеджер, тем больше управленческие способности у него должны превалировать над специальными знаниями. Однако каждый, даже самый высший по должностным обязанностям менеджер непременно должен быть высочайшим специалистом в cвоей сфере бизнеса.
Если говорить о развитии эффективной, ориентированной на клиента корпоративной культуры, то необходимо трансформировать привычную функцию руководителя по отношению к подчиненному с позиции начальника на позицию начальника-наставника (в английском языке это понятие представлено более точно: коуч, coach - наставник, инструктор, тренер) при переходе к системе, ориентированной на клиента. Начальник поддерживает и направляет подчиненного в работе, связанной с клиентом. Для некоторых руководителей такая трансформация пока затруднительна, поскольку полностью не соответствует их мировоззрению, устоям, ценностям и нормам.
Можно выделить три основных критерия ориентированной на клиента корпоративной культуры:
1. Персональная ответственность сотрудника за результаты своей деятельности перед внутренним и/или внешним клиентом.
2. Изменение функций руководителя в сторону наставничества.
3. Главный и принципиальный критерий оценки сотрудника - удовлетворенность клиента (как внутреннего, так и внешнего) результатами его работы.
Табл. Традиционная и прогрессивная роль руководителя
Традиционная роль руководителя Роль руководителя,
ориентированного на клиентаОрганизация - это ансамбль целевых сообществ. Руководитель передает подчиненным свои представления о положении вещей Организация - это мыслящее сообщество.
Руководитель - лидер, он передает подчиненным свое видение и ценности
Руководит людьми Мотивирует сотрудников своим поведением
Стремится к статической стабильности Формирует мобильные творческие коллективы и рабочие группы, деятельность которых
направлена не только на удовлетворение потребностей клиентов, но и на их предвидение. Клиент - главный арбитр. Начальник выступает в роли наставника.
Строго фокусирует деятельность на достижение краткосрочных и среднесрочных целей только своего подразделения Главный акцент - на долгосрочных целях и
перспективном видении развития бизнеса
Делегирует, руководит, контролирует. Присутствует определенная степень недоверия Наставляет, способствует профессиональному росту подчиненных. Доверяет им
Концентрация на внутренних функциях Концентрация на потребностях клиента
Старается избегать ошибок Рассматривает ошибки как «индикатор», «запретительный знак» на пути к совершенствованию системы. Ищет новые пути, возможности
Внешние стимулы (зарплата, карьера и т. п.) играют первостепенную роль Высокий уровень внутренней мотивации
Действия зачастую расходятся со словами Делает то, что говорит
Руководит по четко установленным правилам Гибок. Меняет правила в соответствии с происходящими изменениями
При перестройке корпоративной культуры на основе новых принципов и норм важно сформировать у всех сотрудников новые модели поведения. Именно их поведение является для клиентов внешним проявлением клиентоориентированности банка. Например, в «идеальные модели» могут быть заложены такие принципы и ценности:
Мы изучаем клиента, его проблемы и потребности. Мы «чувствуем» клиента и его бизнес.
Тщательно отбираем персонал, вводя в систему подбора и адаптации компетенцию ориентации на клиента.
Предоставляем клиенту видимую пользу (а не услугу), которая выгодно отличает нас от конкурентов.
Внедряем систему коммуникации с клиентом и общаемся с ним регулярно, а не только тогда, когда есть предмет для продажи.
Включаем клиента в процесс формирования ценностей банка и привлекаем его к разработке новых решений.
Приоритетом для нас является поддержание отношений со старыми клиентами, и лишь наладив этот процесс, мы развиваем систему привлечения новых.
Наш банк ставит клиентов в центр своего бизнеса.
Основные черты корпоративной культуры эффективного банка - здоровый консерватизм в поведении в сочетании с максимальным поощрением проявления деловой инициативы с нацеленностью на конечный результат. Особое внимание нужно уделять соблюдению профессиональной банковской этики. Надо стремиться к максимальной определенности и прозрачности в отношениях с клиентами, что позволяет им располагать подробной информацией об основных принципах деятельности банка. Люди должны быть мотивированы на конечный результат и понимать, как он складывается. Каждый сотрудник на любом уровне не должен быть роботом. Он должен быть подготовлен профессионально, знать технологию, понимать, к каким последствия могут привести его действия. Сотрудники должны быть мотивированы не только заработной платой. Есть мотивация материальная, есть и нематериальная. Это является важной, а может быть, и самой важной частью всей внутренней корпоративной культуры банка. Каждый сотрудник не просто механически выполняет возложенные на него обязанности, а действует, нацеливаясь на конечный результат, который выражается для него лично не только в получении определенного дополнительного материального вознаграждения, но и в соучастии в процессе роста банка, в чем задействованы все без исключения члены коллектива.
Типы организационных структур в банках
Организационная структура банка – внутренняя организация работы кредитного учреждения, с помощью которой структурируются и формализуются подходы и методы управления, определяются группы исполнителей, разрабатываются системы контроля и внутриорганизационных взаимоотношений.
С помощью организационной структуры осуществляются все необходимые действия, направленные на достижение целей, которые ставит перед собой банк.
В современном менеджменте существует несколько моделей организационных структур, которые используют кредитные организации.
Механистическая структура наиболее традиционная. Каждое отдельное подразделение специализируются на своем круге операций. Механистические структуры бывают двух видов:
1. Функциональные (или линейно-функциональные) подразделения создаются для решения определенных задач. При такой структуре в крупных кредитных организациях создается вертикальная иерархия департаментов, которые делятся на управления, а те в свою очередь – на отделы, отделы – на сектора, сектора – на группы и т. д. Функциональное деление чаще всего используется небольшими и средними кредитными организациями. В его основе – пооперационное разделение структур. Например, создаются валютный, кредитный, операционный отделы и т. п.
2. Дивизионная структура, при которой деление организации ориентировано на потребителя, продукт или регион. В обязанности сотрудников соответствующих управлений входит полное обслуживание клиентов по всем видам оказываемых банком услуг. Они обязаны уметь объяснить правила предоставления услуг и дать свои рекомендации по возможным операциям.
Чаще всего структурно сотрудники поделены на два-три управления: по работе с физическими лицами, обслуживанию юридических лиц, иногда создается специальное подразделение для VIP-клиентов. При дивизионной структуре существует разделение на фронт-офис, отвечающий за работу с клиентами, проведение операций, и бэк-офис, на который возложена работа по оформлению документации и другое обслуживание работы фронт-офиса.3. Органические структуры – альтернатива механистическим – ориентированы на быстрые изменения окружающей среды. К этой группе относятся такие структуры:
– проектная, действует для реализации отдельно взятого проекта;
– матричная, представляет собой совмещение традиционных механистических структур с проектным подходом к реализации целей.
Организационная структура кредитных организаций не регулируется законодательно. Каждый банк вправе выбирать собственную систему.
Вопросы для самоконтроля.
1. Какие задачи стоят перед управлением персоналом банка?
2. Назовите виды организационных структур банка.
3. В чем достоинства и недостатки дивизиональной структуры банка?
4. Что такое конгломерат как организационная структура банка?
5. Какие особенности имеются в построении Банка России?
6. Какие банковские технологии наиболее популярны на современном этапе в России?

Приложенные файлы

  • docx 8834786
    Размер файла: 984 kB Загрузок: 0

Добавить комментарий