МВКО (Э)-контр.работа

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ


Курганский государственный университет


Кафедра «Финансы и кредит»











МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ И ФИНАНСОВЫЕ ОТНОШЕНИЯ


Методические указания
к выполнению контрольной работы
для студентов направления
080100.62 «Экономика»
с профилем «Финансы и кредит»
(заочной формы обучения)















Курган 2014



Кафедра: «Финансы и кредит»

Дисциплина: «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения» (направление 080100.62 «Экономика» с профилем «Финансы и кредит»)

Составила: канд. экон. наук, доцент Чепелюк Н.Я.



Утверждены на заседании кафедры «Финансы и кредит» «24 »сентября 2014 г.

Рекомендованы методическим советом университета «__» 2014 г.






































1. ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ

Дисциплина «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения» изучается студентами направления 080100.62 «Экономика» с профилем «Финансы и кредит». Изучение дисциплины базируется на знаниях, ранее полученных при освоении курсов, таких как «Макроэкономика», «Мировая экономика и МЭО», «Финансы», «Деньги, кредит, банки», «Прогнозирование и планирование в условиях рынка».
Целью контрольной работы по дисциплине «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения» является углубление знаний в области мирового опыта разработки и реализации валютной политики, международных кредитных отношений и банковского дела; формирование умений и навыков проведения типовых расчетов по валютным операциям, международным кредитам.

2. ВЫБОР ВАРИАНТА КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ

Контрольная работа выполняется по вариантам (приложение 1). Выбор варианта зависит от значения последней цифры зачетной книжки студента-заочника (от 0 до 9).
Контрольная работа включает пять заданий: рассмотрение двух теоретических вопросов и решение трех задач. Текст ответов на теоретические вопросы должен быть структурирован таким образом, чтобы преподаватель мог оценить общую ориентацию студента в материале, последовательность его изложения, умение использовать нормативные материалы (законы, постановления, инструкции) и статистическую информацию. Решение задач следует сопроводить подробными комментариями.

3. ТРЕБОВАНИЯ К ОФОРМЛЕНИЮ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ

Контрольная работа должна быть выполнена в соответствии с требованиями ГОСТ 7.32-2001г. (в ред. 2005 г.).
Рекомендуемый объем контрольной работы – 12-15 страниц текста формата А4. Значительное превышение указанного объема является недостатком работы и указывает на то, что студент не сумел отобрать и переработать нужный материал.
В тексте ответов на теоретические вопросы контрольной работы обязательно использование финансовой статистики (с указанием источника), а также ссылки на источники информации (нормативно-законодательная, учебная, периодическая литература).
Контрольная работа должна иметь следующую структуру:
1) титульный лист установленного образца (приложение 2);
2) содержание;
3) задание 1 (5-6 стр.);
4) задание 2 (5-6 стр.);
5) задание 3;
6) задание 4;
7) задание 5;
8) список использованных источников (не менее 10 наименований).

4. ЗАЩИТА КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ

Контрольная работа сдается в деканат экономического факультета до начала сессии, проходит регистрацию в установленном порядке; затем передается на кафедру «Финансы и кредит», где также регистрируется и передается преподавателю.
Преподаватель, проверив контрольную работу и написав отзыв-рецензию, допускает студента к сдаче экзамена по дисциплине «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения» в сессию. В случае возврата контрольной работы на доработку студенту следует исправить замечания преподавателя, указанные в отзыве-рецензии.
Студент, не представивший контрольную работу, к сдаче экзамена по дисциплине не допускается.
Для подготовки к зачету в данных методических указаниях представлен перечень вопросов к экзамену (приложение 3).
5. СПИСОК РЕКОМЕНДОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
6.1. Основная литература
Гражданский кодекс РФ.Ч.2, 1996.
Федеральный закон 173-ФЗ « О валютном регулировании и валютном контроле» (с изменениями и дополнениями на текущую дату)
Унифицированные правила и.обычаи для документарных аккредитивов (в редакции 1993 года) (Справочная система «Гарант»).
Унифицированные, правила по инкассо (в редакции 1995. года) (Справочная система «Гарант»)
5. Международные валютно-кредитные отношения: учебник. – 2-е изд., перераб. и доп. / Г.Л. Авагян, Ю.Г.Вешкин. - М.:Магистр, ИНФРА-М, 2010.- 704 с.
6. Международные валютно-кредитные отношения: учеб пособие/С.Р. Моисеев. – 2-е изд.М.: Изд-во «Дело и Сервис», 2007.- 816с
7. Международные валютно-кредитные отношения: учебник/ А.А. Суэтин.- 4-е изд. М.: КНОРУС, 2013.
8. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения: Учебник/ Под ред. Л.Н.Красавиной. - 4-е изд., перераб и доп. - М.: Финансы и статистика, 2014. – 576 с.
9. Иностранные банки и национальная экономика./ И.А.Розинский. – М.: ЗАО «Издательство «Экономика», 2009. – 384с.
10. Оглоблина Е.В. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения: практикум. М.: Финансовый университет, 2013г. – 104с.
6.2. Дополнительная литература
11. Банковское дело: сборник тестов; учебно-методическое пособие / под ред. С.Б.Коваленко. – М.: Финансы и статистика; ИНФРА-М. – 2010.-160с.
12. Карелин B.C. Международные валютно-кредитные отношения: Практикум. - М.: Издатеяьско-торгозая корпорация «Дашков и К0», 2005.
13. Моисеев СР. Денежно-кредитная политика: теория и практика: учебное пособие. -М.: Экономисть, 2012.
14. Роберт В.Колб, Риккардо Дж. Родригес. Финансовые институты и рынки: Учебник / Пер. 2-го амер. издания. - М.: Издательртво «Дело и сервис», 2003.
15. Суэтин А.А. Международный финансовый рынок: Учебное пособие. - М.: КНОРУС, 2004.
16. Федякина Л.Н. Международные финансы. - СПб.: Питер, 2012.
17. Хэррис Дж. Менвилл. Международные финансы. -М.: «Филинъ», 1996
18. Справочно-правовая система «Консультант Плюс»
19. Сайт Банка международных расчетов ([ Cкачайте файл, чтобы посмотреть ссылку ]).
20.Сайт Московской межбанковской валютной биржи ([ Cкачайте файл, чтобы посмотреть ссылку ]).
21.Сайт Центрального банка РФ ([ Cкачайте файл, чтобы посмотреть ссылку ]).
22.Сайт Международного валютного фонда ([ Cкачайте файл, чтобы посмотреть ссылку ]).
23.Сайт Международного банка реконструкции и развития (www. [ Cкачайте файл, чтобы посмотреть ссылку ]).
24.Сайт Европейского банка реконструкции и развития (www.ebrd.org).
35.Справочная система «Гарант».















Приложения

Приложение 1

ВАРИАНТЫ ЗАДАНИЙ К КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЕ
ПО ДИСЦИПЛИНЕ «МЕЖДУНАРОДНЫЕ
ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ»

Вариант 1
Задание 1. Характеристика основных этапов европейской валютной интеграции
Задание 2. Особенности техники проведения операций с золотом.
Задание 3.
Известны следующие курсы валют:
Валюты
Покупка
Продажа

GBP / USD
1,8854
1,8870

USD / RUR
26,36
26,96

Определите кросс-курс покупки и продажи фунта стерлингов к рублю.

Задание 4.
Английская компания выходит на международный рынок в поисках поставщика. Потенциальным поставщиком является швейцарская фирма, оплата контракта производится в швейцарских франках (CHF). Потребность компании – покупателя составляет 500 ед. за календарный месяц. Однако при заключении договора должно быть отмечено, что поставщик достигает этого уровня на 3-й месяц после начала производства на основе последовательного удвоения производства и отгрузки товара за предыдущий месяц.
Цена единицы товара составляет 247,5 CHF. Оплата каждой партии товара производится через 6 дней после отгрузки. Контракт между покупателем и поставщиком подписан в начале января. Производство началось немедленно. Отгрузка происходила 20 января, 16 февраля, 23 марта. Посчитать издержки компании в случае заключения форвардных контрактов, если имеется информация о форвардных курсах. Таблица 2
Дата
Spot, GBP/ CHF
1 месяц
2 месяц
3 месяц

02.01
3,73 – 3,74
3-2
6-5
9-8

26.01
3,72-3,73
3-4
6-7
9-10

22.02
3,70-3,71
2-3
6-5
8-9

29.03
3,69-3,70
3-2
6-7
10-12


Задание 5.
Российская фирма «Мурманскфиш» подписала контракт с чешской компанией на поставку в Чехию партии морепродуктов. Постройте и опишите схему документооборота при расчетах документарным аккредитивом по данной операции.


Вариант 2
Задание 1. Рынок ФОРЕКС и технология участия коммерческих банков; юридических и физических лиц.
Задание 2. Платежный баланс: понятие, структура и методы регулирования.
Задание 3. На основе приведенных ниже котировок рассчитайте величину маржи и спрэда:
Валюта
Покупка
Продажа

EUR / USD
1,3350
1,3450

GBP / CHF
0,3850
0,4100


Задание 4.
Заключён контракт на поставку химикатов между японской компанией (Покупатель) и английской компанией (Продавец). Сумма контракта 43 млн IPY. Объем поставки 1 000 тонн.
Цена: 43 тыс. IPY за 1 тонну,
две отгрузки - в июле (1/2) и августе (1/2).
Срок действия контракта: с мая по ноябрь.
Платежи: 95% стоимости, предъявленной предварительной фактуры;
5% - против окончательной фактуры, показывающей окончательный вес.
Покупатель финансирует сделку посредством безотзывного аккредитива.
Бенефициар осуществляет покрытие валютного риска посредством форвардных контрактов следующим образом:
заключение двух форвардных контрактов из расчёта стоимости каждой отгрузки 500 тонн;
после представления документов перекрыты любые различия между суммами форвардных контрактов и фактически заявленными суммами.
Документы представлены покупателю:
15.07 - на отгрузку 490 тонн;
10.08 - на отгрузку 526, 316 тонн;
31.10 - конечная счёт – фактура, требующая подтверждения 43 550 IPY.
Таблица 3
Дата
Spot, GBP/IPY
Форвардная разница



1 месяц
2 месяц
3 месяц
6 месяц

25.05
430,50 -434,50
250-200
390-310
675-625
1240-1165

15.07
429,00-433,50
-
-
-
-

10.08
433,50-438,00
-
-
-
-

31.10
432,00-434,00
-
-
-
-

Рассчитайте сумму поступлений Продавца (в GBP) на 31.10.

Задание 5. Российская фирма ОАО «Свобода» подписала с французской компанией «Лореаль Париж» импортный контракт на поставку в Россию партии сырья для производства парфюмерной продукции. В контракте предусмотрена 100%-я предоплата.
Построить и описать схему документооборота при расчетах банковским переводом по данной сделке.


Вариант 3
Задание 1. Банковские гарантии во внешнеэкономических сделках.
Задание 2. Практическое применение теорий регулирования платежного баланса (классическая; кейнсианская; монетаристская).
Задание 3. На основе следующих данных определить курс, по которому клиент банка в Париже сможет купить японские йены за евро. Какую сумму евро клиент должен уплатить банку, если сумма сделки 300 млн IPY.
Котировки валют:
Валюта
Покупка
Продажа

USD / EURO
0, 7400
0,7450

EURO / IPY
156,50
164,50


Задание 4. Российская фирма обратилась в лизинговую компанию с целью заключить договор финансового лизинга оборудования германской фирмы «Маннесман» сроком на 7 лет (при сроке амортизации 10 лет). Фирма «Маннесман» не возражает против поставки оборудования при условии выписки векселя со сроком оплаты через 2 года на сумму 2,3 млн евро под гарантию Внешторгбанка.
Лизинговая компания заключила договор поставки оборудования. Затем она акцептовала вексель на указанную сумму вышеназванной фирмой «Маннесман» и получила аваль Внешторгбанка (по особому договору банковской гарантии под 1,5% годовых).
Лизинговая компания заключает договор финансового лизинга с лизингополучателем – российской компанией – на следующих условиях:
1) лизинговые платежи производятся ежеквартально; первый платеж через 3 месяца после поставки оборудования; срок лизингового договора – 7 лет;
2) в состав лизинговых платежей входят:
- сумма кредита по ставке 10% годовых на остаточную стоимость кредита;
- сумма амортизационных отчислений с коэффициентом ускорения 2;
- налог на добавленную стоимость по ставке 18%;
- комиссионные лизинговой компании 5% годовых.
Рассчитайте сумму лизинговых платежей за первые три года договора лизинга. Поясните, какие дополнительные условия могут быть включены в договор лизинга по результатам его действия в течение 3-х лет.

Задание 5. Российская фирма «Мурманскфиш» подписала контракт с чешской компанией на поставку в Чехию партии морепродуктов. Постройте и опишите схему документооборота при расчетах документарным аккредитивом по данной операции.


Вариант 4
Задание 1. Международный финансовый лизинг и особенности его применения в России.
Задание 2. Валютный курс как экономическая категория.
Задание 3. «МДМ-банк» объявил следующие котировки валют:
Валюта
Покупка
Продажа

USD / RUR
29,58
29,85

EUR / RUR
39, 75
40,20

Определите кросс-курс покупки и продажи доллара США к евро.

Задание 4. Финансовый директор корпорации решает проблему поиска источника финансирования импортного контракта на сумму 500 000 EUR для покупки сырья для производства. Имеются следующие варианты:
- валютный кредит в евро, полученный в российском коммерческом банке под 8% годовых;
- кредит в рублях, выданный российским коммерческим банком, под 17% годовых с последующей конвертацией рублей в евро по курсу продажи 1 EUR = 39,55 RUR.
Определите, при каком курсе покупки евро корпорация получила бы одинаковый финансовый результат, как в рублях, так и в евро.

Задание 5. Торговая фирма заключила контракт на покупку импортных товаров народного потребления. Стоимость контракта 1 000 000 USD. По условиям контракта товар будет поставляться партиями. Стоимость одной партии – 200 000 USD. К контракту приложен график поставки:
- партия 1 -16.04;
- партия 2 – 15.05;
- партия 3 – 31.05;
- партия 4 – 20.06;
- партия 5 – 10.07.
Собственных средств на оплату контракта фирма не имеет, поэтому она обратилась в банк с просьбой об открытии кредитной линии на условиях 18% годовых.
Реализацию товаров предполагается осуществить через торговую сеть одного из учредителей банка, который имеет устойчивое финансовое положение и согласен гарантировать погашение кредита и выплату процентов.
Предполагаемый срок реализации одной партии товаров – 40 дней, включая выходные. Разницу между ценой реализации и ценой поставки предполагается направлять на уплату процентов за кредит и в доход фирмы.
Определите потребность в кредите на каждую поставку.

Вариант 5
Задание 1. Особенности организации выпуска еврооблигационных займов.
Задание 2. Основные положения, достоинства и недостатки теорий регулирования валютного курса (теории абсолютного паритета покупательной способности; теории относительного паритета покупательной способности; теории общего равновесия).
Задание 3. На основе приведенных ниже котировок рассчитайте величину маржи и спрэда:
Валюта
Покупка
Продажа

EUR / USD
1,3350
1,3450

GBP / CHF
0,3850
0,4100


Задание 4. Французская компания осуществила по контракту поставку продукции на сумму 100 000 GBP английскому клиенту со сроком оплаты через 6 месяцев.
Опасаясь снижения курса GBP к EUR, менеджер французской компании покупает валютный опцион на продажу GBP за EUR.
Параметры опциона:
- цена исполнения - 1 GBP = 1,60 EUR
- дата исполнения – 6 месяцев;
- премия – 0,1 EUR за GBP.
Предположительно,
1) через 3 месяца (t =3) после покупки опциона курс «спот» составляет
1 GBP = 1,65 EUR, а курс по 3- месячному форварду 1 GBP = 1,70 EUR;
2) через 5 месяцев курс «спот» составляет 1 GBP = 1,55 EUR, а стоимость (премия) опциона с ценой исполнения 1 GBP = 1,60 EUR составила 0,08 EUR за GBP.

Задание 5. Заключён контракт на поставку химикатов между японской компанией (Покупатель) и английской компанией (Продавец). Сумма контракта 43 млн IPY. Объем поставки 1 000 тонн.
Цена: 43 тыс. IPY за 1 тонну,
две отгрузки - в июле (1/2) и августе (1/2).
Срок действия контракта: с мая по ноябрь.
Платежи: 95% стоимости, предъявленной предварительной фактуры;
5% - против окончательной фактуры, показывающей окончательный вес.
Покупатель финансирует сделку посредством безотзывного аккредитива.
Бенефициар осуществляет покрытие валютного риска посредством форвардных контрактов следующим образом:
заключение двух форвардных контрактов из расчёта стоимости каждой отгрузки 500 тонн;
после представления документов перекрыты любые различия между суммами форвардных контрактов и фактически заявленными суммами.
Документы представлены покупателю:

· 15.07 - на отгрузку 490 тонн;
10.08 - на отгрузку 526, 316 тонн;
31.10 - конечная счёт – фактура, требующая подтверждения 43 550 IPY.
Таблица 3
Дата
Spot, GBP/IPY
Форвардная разница



1 месяц
2 месяц
3 месяц
6 месяц

25.05
430,50 -434,50
250-200
390-310
675-625
1240-1165

15.07
429,00-433,50
-
-
-
-

10.08
433,50-438,00
-
-
-
-

31.10
432,00-434,00
-
-
-
-

Рассчитайте сумму поступлений Продавца (в GBP) на 31.10.

Вариант 6
Задание 1. Валютно-финансовые и платежные условия внешнеторговых контрактов.
Задание 2. Основные характеристики платежных балансов различных стран: промышленно развитых стран; развивающихся стран; стран с переходной экономикой.
Задание 3. На основе приведенных ниже котировок рассчитайте величину маржи и спрэда:
Валюта
Покупка
Продажа

EUR / USD
1,3350
1,3450

GBP / CHF
0,3850
0,4100



Задание 4. Российская фирма «Мурманскфиш» подписала контракт с чешской компанией на поставку в Чехию партии морепродуктов. Постройте и опишите схему документооборота при расчетах документарным аккредитивом по данной операции.

Задание 5. Компания «А» является владельцем склада бытовой техники (холодильники). Компания зарегистрирована в Швейцарии (Лозанне); счёт открыт в швейцарском банке в CHF; действует на основе овердрафта (12% годовых). Компания ведет поиск поставщиков за границей. Имеется следующая информация о потенциальных поставщиках:


Таблица 4
Страна
Цена за
единицу

Условия поставки
Условия платежа

Япония
125 500 IPY
CIF Марсель
Аккредитив через 3 месяца

Швеция
5 860 SEC
FOB Антверпен
Тратта через 1 месяца

Южная Корея
1 020 USD
CFR Марсель
Тратта через 2 месяца


Плата за перевозку контейнера из портов Марсель и Антверпен в Лозанну 800 CHF, вместимость 20-тонного контейнера ISO - 50 единиц бытовой техники.
Предусмотрено страхование сделки на сумму страхового возмещения (110% от стоимости CFR или эквивалентной стоимости) с уплатой страхового взноса - 1% от указанной суммы. Банковские услуги: за открытие документарного аккредитива - 0,75% от суммы аккредитива; плата за инкассо векселя - 0,5% от суммы тратты.
Таблица 5

Spot
1 месяц
2 месяц
3 месяц

USD/ IPY
120,50-122,50
110-120
220-250
330-360

USD/ SЕC
5, 8445-5,8500
80-90
140-150
220-260

USD/ CHF
1,3135-1,3145
60-50
115-110
210-195

Обосновать выбор поставщика.


Вариант 7
Задание 1. Практическое применение теорий регулирования платежного баланса (классическая; кейнсианская; монетаристская).
Задание 2. Обоснование и выбор формы международных расчетов.
Задание 3. «МДМ-банк» объявил следующие котировки валют:
Валюта
Покупка
Продажа

USD / RUR
29,58
29,85

EUR / RUR
39, 75
40,20

Определите кросс-курс покупки и продажи доллара США к евро.

Задание 4. Российская фирма ОАО «Свобода» подписала с французской компанией «Лореаль Париж» импортный контракт на поставку в Россию партии сырья для производства парфюмерной продукции. В контракте предусмотрена 100%-я предоплата.
Построить и описать схему документооборота при расчетах банковским переводом по данной сделке.

Задание 5. . Компания перепродает компьютеры на международном рынке. По поручению компании в банке открыт возобновляемый документарный аккредитив стоимостью около 900 000 USD в месяц. Частичная отгрузка не разрешена. Цена компьютера 600 USD за единицу. Условия поставки CIF любой европейский порт. Имеется информация о конечных грузополучателях.

Таблица 6
Дата сделки
Объем (шт.)
Страна - покупатель
Цена единицы в валюте страны- покупателя

12.06
15 000
Швейцария
850 CHF

16.07
16 000
Великобритания
400 GBP

10.08
14 000
Франция
720 EUR


Компания финансирует сделки посредством овердрафта в USD. Компания осуществляет покрытие валютных рисков при оплате через аккредитив. Платеж по аккредитиву осуществляется через 10 дней после отгрузки. Необходимые документы (тратты, счета-фактуры), выставленные на конечных грузополучателей, датируются 2 днями позже. Платежи конечных покупателей были выполнены с помощью переводных векселей через 1 месяц после отгрузки. Плата за аккредитив 1,5% производится после завершения всех сделок. Процентная ставка по овердрафту 6% годовых (год принят 360 дней).
Таблица 7
Дата

Spot
Форвардная разница, 1 мес.

24.06
USD/ CHF
1,3135-1,3155
55-45

28.07
GBP/ USD
1,5100-1,5110
50-60

22.08
EUR / USD
1,3050-1,3100
30-35

22.09
USD/ IPY
121,50-122,50
150-200

Рассчитать прибыль компании от всех сделок (в IPY).


Вариант 8
Задание 1. Особенности применения векселей и чеков в международных расчетах.
Задание 2. Бреттон-Вудская валютная система: положения, предложения Дж.М.Кейнса и Г.Д.Уайта., основные причины кризиса и краха.
Задание 3. Французская компания осуществила по контракту поставку продукции на сумму 100 000 GBP английскому клиенту со сроком оплаты через 6 месяцев.
Опасаясь снижения курса GBP к EUR, менеджер французской компании покупает валютный опцион на продажу GBP за EUR.
Параметры опциона:
- цена исполнения - 1 GBP = 1,60 EUR
- дата исполнения – 6 месяцев;
- премия – 0,1 EUR за GBP.
Предположительно,
1) через 3 месяца (t =3) после покупки опциона курс «спот» составляет
1 GBP = 1,65 EUR, а курс по 3- месячному форварду 1 GBP = 1,70 EUR;
2) через 5 месяцев курс «спот» составляет 1 GBP = 1,55 EUR, а стоимость (премия) опциона с ценой исполнения 1 GBP = 1,60 EUR составила 0,08 EUR за GBP.

Задание 4. Торговая фирма заключила контракт на покупку импортных товаров народного потребления. Стоимость контракта 1 000 000 USD. По условиям контракта товар будет поставляться партиями. Стоимость одной партии – 200 000 USD. К контракту приложен график поставки:
- партия 1 -16.04;
- партия 2 – 15.05;
- партия 3 – 31.05;
- партия 4 – 20.06;
- партия 5 – 10.07.
Собственных средств на оплату контракта фирма не имеет, поэтому она обратилась в банк с просьбой об открытии кредитной линии на условиях 18% годовых.
Реализацию товаров предполагается осуществить через торговую сеть одного из учредителей банка, который имеет устойчивое финансовое положение и согласен гарантировать погашение кредита и выплату процентов.
Предполагаемый срок реализации одной партии товаров – 40 дней, включая выходные. Разницу между ценой реализации и ценой поставки предполагается направлять на уплату процентов за кредит и в доход фирмы.
Определите потребность в кредите на каждую поставку.

Задание 5. Компания перепродает компьютеры на международном рынке. По поручению компании в банке открыт возобновляемый документарный аккредитив стоимостью около 900 000 USD в месяц. Частичная отгрузка не разрешена. Цена компьютера 600 USD за единицу. Условия поставки CIF любой европейский порт. Имеется информация о конечных грузополучателях.
Таблица 6
Дата сделки
Объем (шт.)
Страна - покупатель
Цена единицы в валюте страны- покупателя

12.06
15 000
Швейцария
850 CHF

16.07
16 000
Великобритания
400 GBP

10.08
14 000
Франция
720 EUR


Компания финансирует сделки посредством овердрафта в USD. Компания осуществляет покрытие валютных рисков при оплате через аккредитив. Платеж по аккредитиву осуществляется через 10 дней после отгрузки. Необходимые документы (тратты, счета-фактуры), выставленные на конечных грузополучателей, датируются 2 днями позже. Платежи конечных покупателей были выполнены с помощью переводных векселей через 1 месяц после отгрузки. Плата за аккредитив 1,5% производится после завершения всех сделок. Процентная ставка по овердрафту 6% годовых (год принят 360 дней).
Таблица 7
Дата

Spot
Форвардная разница, 1 мес.

24.06
USD/ CHF
1,3135-1,3155
55-45

28.07
GBP/ USD
1,5100-1,5110
50-60

22.08
EUR / USD
1,3050-1,3100
30-35

22.09
USD/ IPY
121,50-122,50
150-200

Рассчитать прибыль компании от всех сделок (в IPY).



Вариант 9
Задание 1. Рынки золота, их виды и особенности организационной структуры.
Задание 2. Характеристика современной валютной системы и ее основных элементов. Основные проблемы мировой валютной системы на современном этапе
Задание 3. Российская компания «Союзимпорт» заключила импортный контракт с венгерской компанией «Хунгареэкспорт» на поставку в Россию партии консервов «Зеленый горошек» на общую сумму 100 000 USD. Авансовый платеж – 10% от годовой суммы поставки. Какая форма расчетов является предпочтительной для данного контракта? Постройте и опишите схему платежей в соответствии с условиями поставки.
Задание 4. Российская фирма обратилась в лизинговую компанию с целью заключить договор финансового лизинга оборудования германской фирмы «Маннесман» сроком на 7 лет (при сроке амортизации 10 лет). Фирма «Маннесман» не возражает против поставки оборудования при условии выписки векселя со сроком оплаты через 2 года на сумму 2,3 млн евро под гарантию Внешторгбанка.
Лизинговая компания заключила договор поставки оборудования. Затем она акцептовала вексель на указанную сумму вышеназванной фирмой «Маннесман» и получила аваль Внешторгбанка (по особому договору банковской гарантии под 1,5% годовых).
Лизинговая компания заключает договор финансового лизинга с лизингополучателем – российской компанией – на следующих условиях:
1) лизинговые платежи производятся ежеквартально; первый платеж через 3 месяца после поставки оборудования; срок лизингового договора – 7 лет;
2) в состав лизинговых платежей входят:
- сумма кредита по ставке 10% годовых на остаточную стоимость кредита;
- сумма амортизационных отчислений с коэффициентом ускорения 2;
- налог на добавленную стоимость по ставке 18%;
- комиссионные лизинговой компании 5% годовых.
Рассчитайте сумму лизинговых платежей за первые три года договора лизинга. Поясните, какие дополнительные условия могут быть включены в договор лизинга по результатам его действия в течение 3-х лет.

Задание 5. Компания «А» является владельцем склада бытовой техники (холодильники). Компания зарегистрирована в Швейцарии (Лозанне); счёт открыт в швейцарском банке в CHF; действует на основе овердрафта (12% годовых). Компания ведет поиск поставщиков за границей. Имеется следующая информация о потенциальных поставщиках:
Таблица 4
Страна
Цена за
единицу

Условия поставки
Условия платежа

Япония
125 500 IPY
CIF Марсель
Аккредитив через 3 месяца

Швеция
5 860 SEC
FOB Антверпен
Тратта через 1 месяца

Южная Корея
1 020 USD
CFR Марсель
Тратта через 2 месяца


Плата за перевозку контейнера из портов Марсель и Антверпен в Лозанну 800 CHF, вместимость 20-тонного контейнера ISO - 50 единиц бытовой техники.
Предусмотрено страхование сделки на сумму страхового возмещения (110% от стоимости CFR или эквивалентной стоимости) с уплатой страхового взноса - 1% от указанной суммы. Банковские услуги: за открытие документарного аккредитива - 0,75% от суммы аккредитива; плата за инкассо векселя - 0,5% от суммы тратты.
Таблица 5

Spot
1 месяц
2 месяц
3 месяц

USD/ IPY
120,50-122,50
110-120
220-250
330-360

USD/ SЕC
5, 8445-5,8500
80-90
140-150
220-260

USD/ CHF
1,3135-1,3145
60-50
115-110
210-195

Обосновать выбор поставщика.



Вариант 10
Задание 1. Организация работы валютной биржи. Порядок проведения валютных торгов.
Задание 2. Международные правовые акты о формах международных расчетов.
Задание 3. Российская фирма «Мурманскфиш» подписала контракт с чешской компанией на поставку в Чехию партии морепродуктов. Постройте и опишите схему документооборота при расчетах документарным аккредитивом по данной операции.

Задание 4. Компания «А» является владельцем склада бытовой техники (холодильники). Компания зарегистрирована в Швейцарии (Лозанне); счёт открыт в швейцарском банке в CHF; действует на основе овердрафта (12% годовых). Компания ведет поиск поставщиков за границей. Имеется следующая информация о потенциальных поставщиках:
Таблица 4
Страна
Цена за
единицу

Условия поставки
Условия платежа

Япония
125 500 IPY
CIF Марсель
Аккредитив через 3 месяца

Швеция
5 860 SEC
FOB Антверпен
Тратта через 1 месяца

Южная Корея
1 020 USD
CFR Марсель
Тратта через 2 месяца


Плата за перевозку контейнера из портов Марсель и Антверпен в Лозанну 800 CHF, вместимость 20-тонного контейнера ISO - 50 единиц бытовой техники.
Предусмотрено страхование сделки на сумму страхового возмещения (110% от стоимости CFR или эквивалентной стоимости) с уплатой страхового взноса - 1% от указанной суммы. Банковские услуги: за открытие документарного аккредитива - 0,75% от суммы аккредитива; плата за инкассо векселя - 0,5% от суммы тратты.
Таблица 5

Spot
1 месяц
2 месяц
3 месяц

USD/ IPY
120,50-122,50
110-120
220-250
330-360

USD/ SЕC
5, 8445-5,8500
80-90
140-150
220-260

USD/ CHF
1,3135-1,3145
60-50
115-110
210-195

Обосновать выбор поставщика.

Задание 5. Финансовый директор корпорации решает проблему поиска источника финансирования импортного контракта на сумму 500 000 EUR для покупки сырья для производства. Имеются следующие варианты:
- валютный кредит в евро, полученный в российском коммерческом банке под 8% годовых;
- кредит в рублях, выданный российским коммерческим банком, под 17% годовых с последующей конвертацией рублей в евро по курсу продажи 1 EUR = 39,55 RUR.
Определите, при каком курсе покупки евро корпорация получила бы одинаковый финансовый результат, как в рублях, так и в евро.


Приложение 2
ОБРАЗЕЦ ТИТУЛЬНОГО ЛИСТА

Министерство образования и науки российской федерации

курганский государственный университет


Кафедра «Финансы и кредит»



КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА


по дисциплине «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения»

Вариант____________

Студент группы ________ __________________________________________
(Ф.И.О.)



Руководитель ______________________________________________________
(уч. звание, уч. степень, Ф.И.О.)





Дата защиты _____________________

Оценка__________________________





Курган 201__г.


Приложение 3

Примерный перечень вопросов для подготовки к экзамену
по дисциплине «Международные валютно-кредитные отношения»

1.Характеристика современного этапа развития мировой валютной системы.
2.Эволюция мировой валютной системы.
З.Европейский экономический и валютный союз: основные принципы и
механизм функционирования.
4.Валютный курс и факторы, воздействующие на его формирование.
5.Мировой валютный рынок как система устойчивых экономических
отношений.
6.Институциональные и функциональные участники валютного рынка.
7.Функции валютного рынка.
8.Эффективность валютного рынка.
9.Валютные рынки развитых стран и России: сходство и различия.
10.Принципы классификации валютных операций.
11.Методы котировки валют.
12.Сдедки с немедленной поставкой валюты.
13.Срочные валютные сделки.
14.Валютный арбитраж: понятие, содержание, виды.
15.Валютные риски и методы управления ими.
16.Валютная политика: содержание, формы и инструменты.
17.Девальвация и ревальвация и их воздействие на национальную экономику
и состояние платежного баланса.
18.Валютные ограничения и валютный контроль.
19.Платежный баланс: содержание и структура.
20.Оценка текущего состояния платежного баланса России.
21.Методы регулирования платежного баланса.
22.Валютно-финансовые и платежные условия внешнеэкономических
сделок.
23.Международные расчеты: понятие, формы, способы, факторы,
воздействующие на выбор форм и способов.
24.Международный кредит: принципы, функции, классификация форм
кредита.
25.Фирменный (коммерческий) и банковский кредит.
26.Мировой рынок ссудных капиталов.
27.Рынок евровалют и еврозаймов.
28.Рынок еврооблигаций.
29.Междунарадные валютно-финансовые организации: принципы их
создания, цели, формы и методы деятельности.
30.Перспективы достижения полной конвертируемости российского рубля.






Чепелюк Наталья Яковлевна


МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНО-ФИНАНСОВЫЕ И ФИНАНСОВЫЕ ОТНОШЕНИЯ


Методические указания
к выполнению контрольной работы
для студентов
направления 080100.62 «Экономика»
с профилем «Финансы и кредит»
(заочной формы обучения)





Редактор







Подписано к печати Формат 60*84 1/16 Бумага тип. № 1

Печать трафаретная Усл. печ. л. 1,25 Уч. изд. л. 1,25

Заказ Тираж 50 Цена свободная

Редакционно-издательский центр КГУ
640669, г. Курган, ул. Гоголя, 25
Курганский государственный университет








13PAGE 15


13PAGE 141415




Заголовок 1 Заголовок 2 Заголовок 5 Заголовок 715

Приложенные файлы

  • doc 8962279
    Размер файла: 271 kB Загрузок: 0

Добавить комментарий